Cara Keluar dari Spiral Utang

Utang dapat menjadi hambatan yang signifikan untuk mencapai tujuan keuangan Anda. Menurut Federal Reserve, orang Amerika secara kolektif berutang $ 14,56 triliun pada kuartal keempat tahun 2020. Di antara kartu kredit, pinjaman pelajar, pinjaman mobil, dan hipotek, mudah untuk menemukan diri Anda terjebak dalam apa yang terasa seperti spiral utang. Mendaki dan menciptakan stabilitas keuangan, di sisi lain, sedikit lebih menantang. Untungnya, ada beberapa strategi yang dapat Anda terapkan untuk memperbaiki situasi keuangan Anda dan memutus siklus utang untuk selamanya.

Bagaimana Spiral Utang Dimulai

Bagi banyak orang, terjerumus ke dalam utang dimulai dengan pinjaman mahasiswa. Diperkirakan 43 juta orang Amerika memiliki hutang pinjaman mahasiswa, dengan saldo rata-rata hanya di bawah $40.000. Sayangnya, pinjaman mahasiswa mungkin merupakan kebutuhan untuk membayar gelar sarjana atau pascasarjana karena biaya kuliah meningkat dari tahun ke tahun.

Karena membayar untuk kuliah atau pelatihan teknis secara tunai tidak layak bagi kebanyakan orang, pinjaman pendidikan adalah satu-satunya pilihan. Kelemahannya adalah mengambil pinjaman segera membahayakan pribadi Anda neraca keuangan. Saat Anda berada di sekolah, Anda mengumpulkan hutang pada saat Anda mungkin tidak memiliki cukup pendapatan untuk melakukan pembayaran pinjaman tunggal sekalipun.

Anda mungkin juga menimbulkan jenis utang lain di usia 20-an. Kartu kredit, misalnya, dapat membantu menutupi biaya hidup sehari-hari saat Anda masih sekolah atau bahkan setelahnya saat Anda memulai karier. Sementara pinjaman Anda menghasilkan bunga, kartu kredit ante up dengan membebankan suku bunga yang jauh lebih tinggi daripada pinjaman sekolah, menenggelamkan Anda lebih dalam ke dalam hutang.

Ketika Anda menyelesaikan sekolah, pengeluaran hutang semakin diperkuat jika Anda tinggal di daerah di mana Anda membutuhkan mobil untuk mencari pekerjaan atau bepergian ke tempat kerja. Ini menghasilkan kunjungan ke dealer mobil, di mana Anda akan menemukan diri Anda dihadapkan oleh seorang penjual yang dengan riang bertanya: "Berapa ukuran pembayaran bulanan yang Anda cari?" Pada saat Anda meninggalkan dealer, hutang lain telah ditambahkan ke Anda beban.

Sebuah hipotek rumah mungkin datang berikutnya. Segera, persentase pendapatan yang didedikasikan untuk melakukan pembayaran bulanan menjadi luar biasa. Untuk mengurangi beban, Anda mengambil pinjaman lain dalam bentuk konsolidasi hutang. Meskipun menggabungkan utang berbunga tinggi seseorang dan membiayainya kembali pada tingkat bunga yang lebih rendah kedengarannya seperti ide yang cerdas, kenyataannya adalah kebanyakan orang berakhir dengan hutang yang lebih dalam hanya dalam beberapa bertahun-tahun. Begitu pembayaran bulanan mereka menurun, tingkat pengeluaran mereka meningkat.

Beberapa putaran konsolidasi utang kemudian, banyak orang menemukan bahwa begitu banyak dari mereka penghasilan akan membayar hutang yang belum mereka bayar sehingga mereka tidak bisa lagi bertahan dengan yang lain pengeluaran. Pada akhirnya, ini dapat mengakibatkan kerusakan nilai kredit, yang menyebabkan ketidakmampuan untuk meminjam dengan suku bunga rendah. Pinjaman berbunga tinggi dan pembayaran kartu kredit semakin membatasi arus kas dan bahkan dapat menyebabkan kebangkrutan. Meskipun kebangkrutan dapat menyediakan sarana untuk mengatur ulang keuangan seseorang dan memulai dari awal, sering kali hanya bertindak dengan cara yang mirip dengan konsolidasi utang, menandai awal spiral utang lain.

Putuskan Siklus Utang

Jika Anda siap untuk keluar dari spiral utang, langkah pertama adalah berhenti meminjam uang. Kartu kredit sering menjadi penyebab utama dalam menciptakan utang konsumen, jadi itu berarti membuang plastik. Bayar tunai, tulis cek, atau gunakan kartu debit gratis untuk melakukan pembelian. Dengan cara ini, Anda akan melihat berapa banyak yang Anda belanjakan, dan ketika uangnya habis, Anda tidak akan bisa membelanjakan lebih banyak lagi.

Selanjutnya, Anda harus melihat dari dekat pendapatan dan pengeluaran Anda. Meskipun banyak orang kesal dengan gagasan hidup dengan anggaran terbatas, kenyataannya adalah semua orang melakukannya (kecuali jika mereka memiliki penghasilan tak terbatas). Jika Anda tidak dapat menangani gagasan untuk melacak setiap sen yang Anda belanjakan, ada baiknya untuk meninjau pendapatan Anda secara berkala dan membandingkannya dengan pengeluaran Anda. Paling tidak, Anda akan mengetahui apakah Anda mengeluarkan lebih banyak daripada yang Anda bawa.

Mengurangi pengeluaran Anda dengan jumlah yang berarti dapat membantu mempercepat rencana pembayaran utang Anda. Apakah ini melibatkan perubahan gaya hidup besar atau kecil tergantung pada apa yang paling nyaman bagi Anda dan seberapa cepat Anda ingin melunasi utang. Misalnya, perumahan dan transportasi adalah dua biaya terbesar bagi kebanyakan orang. Pindah ke rumah yang lebih murah atau bahkan pindah kota sering kali merupakan cara untuk membuat pengurangan yang berarti dan substansial dalam pengeluaran Anda.

Demikian pula, berdagang di mobil Anda untuk kendaraan yang lebih murah dapat menghasilkan penghematan ratusan dolar per bulan ketika pembayaran mobil dan asuransi Anda serta tagihan bahan bakar bulanan berkurang. Atau, jika Anda tinggal di area metropolitan utama dengan sistem angkutan umum, Anda mungkin cukup beruntung untuk tidak membawa kendaraan—dan biaya terkaitnya—sama sekali.

Mengurangi pengeluaran diskresioner adalah langkah berikutnya dalam proses. Langkah ini seringkali paling menantang bagi orang-orang yang tidak suka melacak kemana uang mereka pergi setiap hari. Salah satu cara untuk membuatnya lebih mudah adalah dengan mengubah cara Anda membayar sesuatu. Tindakan sederhana membayar dengan uang tunai daripada kredit dapat membantu Anda menjadi lebih sadar tentang berapa banyak yang Anda belanjakan dan berapa banyak yang tersisa di saku Anda.

Buat Strategi Pelunasan Hutang

Jika Anda telah meninjau pengeluaran Anda dan menentukan seberapa banyak Anda mampu membayar pembayaran utang setiap bulan, langkah selanjutnya adalah memilih metode pembayaran. Ada dua opsi yang bisa Anda coba: debt snowball atau debt avalanche.

NS longsoran hutang adalah metode yang paling logis secara matematis karena mengharuskan Anda melunasi utang berbunga tertinggi terlebih dahulu. Ini akan menghasilkan penghematan finansial paling banyak dari waktu ke waktu, tetapi jika Anda memiliki saldo besar di akun Anda, mungkin perlu waktu lama sebelum Anda merasa telah membuat kemajuan.

Jika pendekatan itu tampaknya terlalu menantang, Anda dapat mencoba bola salju hutang metode sebagai gantinya. Ini melibatkan pembayaran sebanyak yang Anda bisa untuk hutang dengan saldo terendah terlebih dahulu sambil membayar minimum untuk semua hutang Anda yang lain. Saat Anda melunasi hutang, Anda menggulung jumlah pembayaran ke hutang berikutnya dalam daftar.

Bola salju utang dapat memberi Anda kemenangan cepat jika Anda dapat melunasi satu atau dua utang kecil segera. Ketika Anda telah melunasi satu hutang, kemungkinan besar Anda akan merasa terinspirasi untuk melunasi hutang berikutnya dan setelahnya. Meskipun pendekatan ini bukan yang paling logis, pendekatan ini memberikan kemajuan yang lebih cepat, yang dapat mendorong kebiasaan baru Anda untuk menghilangkan hutang.

Langkah Selanjutnya

Saat Anda mulai melunasi hutang dan tetap berpegang pada anggaran bulanan Anda, salah satu tujuan Anda adalah menciptakan surplus keuangan setiap bulan. Ini adalah uang yang tersisa setelah semua tagihan rutin Anda dibayar dan Anda telah melakukan pembayaran yang memadai atas utang Anda.

Ketika Anda mencapai titik di mana Anda memiliki surplus setiap bulan, inilah saatnya untuk memanfaatkan surplus itu. Tempat yang baik untuk memulai adalah dengan memberikan sebagian uang itu kepada diri Anda sendiri untuk ditabung, daripada dibelanjakan. Alih-alih menghabiskan kelebihan uang tunai itu, simpan sebagian untuk "hari hujan".

Ini adalah "bayar sendiri dulu" konsep dalam tindakan. Daripada menggunakan uang itu untuk membeli lebih banyak barang, menyisihkan uang itu menciptakan dana darurat yang dapat Anda manfaatkan saat Anda membutuhkan uang dengan tergesa-gesa. Jika hari hujan itu tiba dan Anda memang perlu mengeluarkan uang, gantilah sesegera mungkin. Idealnya, Anda ingin memiliki cukup uang yang disimpan untuk menutupi pengeluaran setidaknya selama beberapa bulan. Jika itu tampak seperti jumlah yang besar, jangan berkecil hati. Menyisihkan tambahan $50 adalah tempat yang bagus untuk memulai.

Ketika Anda telah sepenuhnya mendanai rekening tabungan darurat Anda dan hutang Anda terkendali, Anda dapat mengubah perhatian Anda pada tujuan keuangan lainnya, seperti menabung untuk masa pensiun atau kuliah anak Anda pendidikan. Jika semua ini terasa terlalu berlebihan, dan menurut Anda Anda tidak dapat memecahkan spiral utang sendirian, Anda dapat mempertimbangkan untuk mendapatkan bantuan dari jasa keringanan utang.

Perusahaan pembebasan utang dapat membantu Anda menjelajahi berbagai opsi untuk mengelola dan membayar utang, termasuk konsolidasi utang dan penyelesaian utang. Luangkan waktu untuk meneliti dan membandingkannya perusahaan pelepas utang terbaik untuk menemukan yang menawarkan kombinasi layanan dan biaya terbaik untuk situasi Anda.

Pada akhirnya, Ketekunan Terbayar

Untuk memecahkan spiral utang, Anda perlu banyak kesabaran. Pendekatan apa pun yang memotivasi Anda untuk mengambil tindakan dan tetap berpegang pada rencana Anda akan bermanfaat. Ingat, butuh bertahun-tahun (mungkin puluhan tahun) untuk membangun saldo terutang itu. Pemulihan akan menjadi proses yang sama lambatnya.