Qual è la differenza tra un fondo blended e un fondo bilanciato?

Come entrambi "miscela"e "equilibrato" descrivere il particolare mix di asset dei fondi comuni, determinare le esatte distinzioni tra i due può essere difficile.

Fondi blend, che contengono solo azioni e no titoli a reddito fisso, sono un tipo di equità fondo che contiene un mix di entrambi stock di crescita e valore delle azioni. L'obiettivo di questi fondi è di apprezzarsi in valore per mezzo di guadagni raggiunto attraverso quanto segue:

1) Il futuro apprezzamento del prezzo delle azioni value - Gestori di portafoglio considera questi tipi di azioni sottovalutato e aspettatevi un futuro apprezzamento del prezzo delle azioni una volta che il mercato realizzerà il vero valore di queste azioni. (Per uno sguardo più da vicino agli investimenti di valore, dai un'occhiata a questo tutorial.)

2) L'apprezzamento del prezzo delle azioni dei titoli growth - I gestori di portafoglio ritengono che questi titoli abbiano un grande potenziale di rapida crescita in guadagni. (Per dare un'occhiata a questo stile di strategia di selezione dei titoli, dai un'occhiata a questo tutorial.)

I fondi Blend possono anche essere ulteriormente classificati in base alla loro specializzazione in piccolo, medio o a grande maiuscolo scorte. C'è un più alto rischio associati ai fondi blend poiché il loro investimento principale è nel mercato azionario.

I fondi bilanciati sono un tipo di fondo di asset allocation che contiene un mix di strumenti a reddito fisso e azioni. Il mix di risorse è solitamente vincolato a proporzioni fisse. Ad esempio, un fondo potrebbe avere un asset mix composto dal 40% di azioni, 50% obbligazionie 10% mercato monetario strumenti. L'obiettivo dei fondi bilanciati è ottenere sia una crescita del valore che un reddito costante.

A seconda del tipo di gestione del portafoglio, i fondi bilanciati saranno riequilibrato ogni anno al fine di riportare le proporzioni allo stato originario o ristrutturate per favorire le condizioni di mercato. Per ulteriori informazioni sul ribilanciamento di un portafoglio, consultare l'articolo "Mantenimento dell'equilibrio del fondo comune di investimento."

Poiché i mercati obbligazionari e azionari non si muovono insieme, i fondi bilanciati utilizzano diversificazione per consentire alle persone di partecipare ai guadagni di mercato senza i rischi sostanziali coinvolti con i fondi azionari puri. Se il mercato azionario sta affondando, le probabilità sono che il mercato obbligazionario rimarrà relativamente stabile o manterrà una tendenza al rialzo. Pertanto, se la quota azionaria del fondo bilanciato di un investitore sta andando male, la parte a reddito fisso continuerà a funzionare bene o manterrà il suo valore. Il fondo bilanciato, quindi, non perde tanto valore quanto un fondo blend quando i mercati azionari stanno andando male. Per ulteriori informazioni sui diversi tipi di fondi, dai un'occhiata a questo tutorial.