Come funziona un mutuo LendingTree
Un consumatore in cerca di a mutuo ha diverse opzioni. Possono visitare una banca locale o una cooperativa di credito. Possono andare online e presentare una domanda con un broker, che poi colloca il prestito con uno dei finanziatori all'ingrosso nella sua rete. Un'altra opzione è utilizzare un servizio come LendingTree.
LendingTree non è un prestatore di mutui o un broker. Piuttosto, è un servizio di terze parti che prende le informazioni di un mutuatario e le invia a più banchieri e broker all'interno della sua vasta rete. Queste società, che effettivamente estendono i prestiti, competono per l'attività del mutuatario. Il punto di forza di LendingTree è che la concorrenza fa abbassare i prezzi, quindi i banchieri e i broker ipotecari offrono tassi e commissioni più bassi quando sanno di essere in diretta concorrenza con molti altri.
punti chiave
- LendingTree è un servizio di terze parti che prende le informazioni di un mutuatario e le invia a più banchieri e broker, che quindi contattano il mutuatario.
- Un mutuatario presenta una domanda con informazioni sui propri dati finanziari; LendingTree ottiene il proprio punteggio FICO e quindi invia la domanda ai promotori di prestiti nella loro rete che si rivolgono a consumatori con quel livello di solvibilità e che quindi contattano il mutuatario.
- LendingTree rende facile confrontare i termini del prestito e mettere in gioco i prestatori l'uno dall'altro, ma un mutuatario rischia di essere sommerso da chiamate o e-mail. I controlli del credito di più istituti di credito possono danneggiare il punteggio di credito del mutuatario.
Il processo di LendingTree
Il primo passo per ottenere un mutuo LendingTree è presentare una domanda, sul sito web della società o chiamando il suo numero 800. La domanda pone le domande standard che un mutuatario trova su qualsiasi domanda di mutuo: reddito lordo, patrimonio, debiti, occupazione e durata del lavoro attuale e numero di previdenza sociale (SSN) in modo che un rapporto di credito possa essere tirato.
LendingTree non elabora in modo approfondito la domanda di un mutuatario, né la società prende autonomamente decisioni di approvazione. In genere, LendingTree utilizza il SSN di un mutuatario per ottenere il suo punteggio FICOe utilizza queste informazioni per scegliere i finanziatori a cui presentare la domanda. Alcuni istituti di credito nella rete della società favoriscono i mutuatari con un credito perfetto o quasi perfetto, mentre altri si rivolgono a mutuatari che hanno alcune imperfezioni e un punteggio nella gamma buona o molto buona.
Successivamente, LendingTree invia la domanda del mutuatario a istituti di credito e broker all'interno della sua rete. Nella maggior parte dei casi, quattro o cinque aziende ricevono queste informazioni. Possono vedere il nome del mutuatario, l'indirizzo di casa, il numero di telefono, l'importo del prestito desiderato, il reddito mensile e il punteggio FICO. Da queste informazioni, possono mettere insieme un preventivo preliminare da presentare al mutuatario.
Un mutuatario LendingTree inizia spesso a ricevere chiamate da società di mutui entro 5-10 minuti dalla presentazione della domanda. La persona all'altro capo del telefono è un venditore qualificato il cui compito è convincere il mutuatario che non c'è un affare migliore là fuori.
Per il mutuatario, è molto prudente ascoltare tutte le quotazioni prima di prendere una decisione. Inoltre, in molti casi, un prestatore è miracolosamente in grado di trovare un accordo migliore quando un mutuatario richiama per dire che un prestatore successivo ha battuto la sua quotazione. Questo è un altro vantaggio di LendingTree: semplifica il processo per un mutuatario di far giocare diversi istituti di credito l'uno contro l'altro per ottenere l'offerta migliore.
Svantaggi dell'albero dei prestiti
LendingTree offre diversi vantaggi e i mutuatari che sanno come sfruttare al meglio il servizio possono di solito se ne vanno con un mutuo migliore di quello che avrebbero ottenuto lavorando con uno solo prestatore.
Tuttavia, l'utilizzo di LendingTree presenta un paio di inconvenienti. Forse la più grande frustrazione espressa dai clienti di LendingTree è che finiscono per essere sommersi da telefonate ed e-mail. Cinque società potrebbero non sembrare molte, ma i funzionari di prestito di queste società sono probabilmente pagati commissione. Hanno un enorme incentivo finanziario per guadagnare l'attività di ogni lead mutuatario che contattano. Pertanto, è improbabile che chiameranno il mutuatario solo una volta, faranno la loro proposta e poi spereranno che vengano scelti. Uno scenario più probabile è che il mutuatario abbia cinque venditori affamati che chiamano e inviano e-mail a tutte le ore del giorno per farsi strada davanti ai loro concorrenti.
I mutuatari diffidenti nei confronti di un'eccessiva sollecitazione del credito dovrebbero procedere con cautela. Oltre a LendingTree che estrae il credito di un mutuatario, i cinque istituti di credito probabilmente vorranno anche eseguire i propri rapporti di credito. Mentre il agenzie di credito hanno algoritmi esoterici per il calcolo dei punteggi di credito, alcune persone credono che più pull in un breve periodo abbassi il punteggio. Altri sostengono che diversi pull in un breve periodo contano come un solo controllo del credito: i finanziatori si rendono conto che i mutuatari stanno facendo acquisti per un solo prestito. Poiché le agenzie di credito mantengono segreti i loro metodi, nessuno sa con certezza quale sia il caso.