რამდენად ხშირად ანაზღაურდება ურთიერთდახმარების ფონდები კაპიტალის მოგებას?

თანხების გადახდის სიხშირე კაპიტალური მოგება იცვლება ამასთან, სახსრები, რომლებიც გამოიმუშავებენ მოგებას მოცემულ წელს, საჭიროა წლიურად ერთხელ მაინც განაწილდეს მოგება აქციონერებზე.

ურთიერთდახმარების ფონდები

ურთიერთდახმარების ფონდები არის საინვესტიციო ფირმები, რომლებიც აერთიანებს ათასობით კოლექტიურ ინვესტიციას აქციონერები და ჩადე ეს ფული სხვადასხვა აქციებში, ობლიგაციებში და სხვა ფინანსურ ფასიან ქაღალდებში. თითოეულ აქციონერს აქვს უფლება მიიღოს ფონდის მოგების ნაწილი და შეუძლია მიიღოს კაპიტალური მოგება და დივიდენდები ყოველწლიურად სხვადასხვა დროს. ურთიერთდახმარების სახსრები ძალიან ლიკვიდურია და ძალიან მორგებულია, რაც მათ პოპულარულ ინვესტიციად აქცევს მრავალი ადამიანისთვის.

კაპიტალის მოგება

კაპიტალური მოგება წარმოიქმნება მაშინ, როდესაც ერთობლივი ფონდის მენეჯერი ყიდის აქტივს ფონდის პორტფელში, მის ღირებულებაზე მეტს. ისევე როგორც აქციების ყიდვა, როდესაც ფასები დაბალია და შემდეგ გაყიდვები იზრდება, ფონდის მენეჯერები ცდილობენ ლიკვიდაცია გაუწიონ მათ პრემიაზე და შემდეგ გადაანაწილეთ მოგება აქციონერებზე. ურთიერთდახმარების სახსრებია საჭირო თითქმის ყველა მოგების გადანაწილება აქციონერებზე, რათა თავიდან აიცილონ გადასახადები შემოსავალზე.



მიუხედავად იმისა, რომ კაპიტალური მოგება და დივიდენდები ორივე წარმოადგენს საინვესტიციო შემოსავლის წყაროს ფონდის აქციონერებისთვის, კაპიტალური მოგება არ უნდა იყოს დაბნეული ურთიერთდახმარების ფონდის დივიდენდებში. მიუხედავად იმისა, რომ ფონდის აქტივების გაყიდვა იწვევს კაპიტალურ მოგებას, დივიდენდები იხდიან მხოლოდ მაშინ, როდესაც პორტფელის აქტივი იხდის დივიდენდებს ან პროცენტებს. ორმხრივი ფონდის დივიდენდის შემოსავლის ყველაზე გავრცელებული წყაროა დივიდენდის გადამხდელი აქციები და კუპონის ობლიგაციები.

საგადასახადო შედეგები

ინვესტორებისთვის მნიშვნელოვანია კაპიტალის მოგების განაწილებისა და დივიდენდების განაწილების სიხშირე. მიუხედავად იმისა, რომ ნებისმიერი ინვესტიციის შედეგად მიღებული შემოსავალი უდავოდ კარგია, მას თან ახლავს მნიშვნელოვანი საგადასახადო ტვირთი. ურთიერთდახმარების ფონდებიდან მიღებული ყველა შემოსავალი უნდა შედიოდეს აქციონერთა დასაბეგრებელ შემოსავალში.თუმცა, ინვესტიციებიდან შემოსავალი, რომელსაც ფონდი ფლობს ერთი წლის ან მეტი ხნის განმავლობაში, იბეგრება კაპიტალის მოგების უფრო დაბალი მაჩვენებლით, ვიდრე ჩვეულებრივი შემოსავლით. ამრიგად, ფონდმა, რომელიც ყიდულობს და ყიდის აქტივებს სწრაფად, შეიძლება მოგება მოუტანოს იბეგრება უფრო მაღალი განაკვეთით. თუ თქვენი ფონდი ხშირად ანაწილებს კაპიტალს, თქვენი საგადასახადო გადასახადი შეიძლება დაზარალდეს.