Investicinio laiko horizonto apibrėžimas

Kas yra investavimo laiko horizontas?

Investavimo laiko horizontas arba tiesiog laiko horizontas yra laikotarpis, kurio tikimasi išlaikyti investiciją, kol jiems reikės pinigų grąžinti. Laiko horizontus daugiausia lemia investavimo tikslai ir strategijas. Pavyzdžiui, santaupos už pradinę įmoką namuose, gal dvejus metus, būtų laikomos trumpalaikiu laiku horizontas, o taupymas kolegijai būtų vidutinės trukmės laikotarpis, o investavimas į pensiją-ilgalaikis laikas horizontas.

Suprasti investavimo laiko horizontus

Investicinis laikotarpis yra laikotarpis, kai tikimasi sulaikyti investiciją konkrečiam tikslui pasiekti. Investicijos paprastai skirstomos į dvi pagrindines kategorijas: akcijos (rizikingesnės) ir obligacijos (mažiau rizikingos). Kuo ilgesnis laikotarpis, tuo agresyvesnį ar rizikingesnį portfelį gali sudaryti investuotojas. Kuo trumpesnis laikotarpis, tuo konservatyvesnis arba mažiau rizikingas portfelis, kurį investuotojas gali norėti priimti.

Trumpalaikių investicijų horizontas

The trumpalaikis horizontas reiškia investicijas, kurios, kaip tikimasi, truks mažiau nei penkerius metus. Šios investicijos tinka investuotojams, kurie artėja prie pensijos ar kuriems artimiausiu metu gali prireikti didelės pinigų sumos. Pinigų rinkos fondai, taupomosios sąskaitos, indėlių sertifikatai ir trumpalaikės obligacijos yra geras pasirinkimas trumpalaikėms investicijoms, nes juos galima lengvai likviduoti už pinigus.

Vidutinės trukmės investicijų horizontas

Vidutinės trukmės investicijos yra tos, kurias tikimasi išlaikyti nuo trejų iki dešimties metų, pavyzdžiui, žmonės, taupantys koledžui, santuokai ar pirmajam būstui. Vidutinės trukmės investavimo strategijos linkęs subalansuoti didelės ir mažos rizikos turtą, todėl akcijų ir obligacijų derinys būtų tinkamas būdas apsaugoti savo turtą neprarandant vertės dėl infliacijos.

Ilgalaikių investicijų horizontas

Ilgalaikis investavimo horizontas skirtas investicijoms, kurias tikimasi laikyti dešimt ar dvidešimt metų ar net ilgiau. Dažniausiai pasitaikančios ilgalaikės investicijos yra santaupos pensijai. Ilgalaikiai investuotojai paprastai yra pasirengę prisiimti didesnę riziką mainais už didesnį atlygį.

Investicinio laiko horizonto pavyzdys

Tarkime, du žmonės susituokia, ir kol jie dabar gyvena mieste, jie galiausiai norėtų po kelerių metų išsikelti į priemiesčius. Tačiau jie neturi pinigų pradinei įmokai namuose, todėl jiems reikės pradėti taupyti. Tai trumpalaikis investavimo horizontas, todėl jie tikriausiai norės pasirinkti kažką gana konservatyvaus, pavyzdžiui, pinigų rinkos fondą, kad išvengtų staigių akcijų svyravimų.

Tuo tarpu jie abu pasinaudojo savo darbdavių galimybėmis 401 (k) taupomieji fondai (darbdavio remiamas pensijų fondas, kartais suderinamas su darbdaviu). Ir kadangi jie abu yra jauni, tai yra ilgalaikis laikotarpis. Atsižvelgiant į laiką iki išėjimo į pensiją, jie gali sau leisti labai agresyviai paskirstyti turtą, daugiau nei 90 proc nuosmukiai.

Toliau ateina kūdikis! Dabar jie turi pradėti galvoti apie taupymą kolegijai. Tai labiau vidutinės trukmės ar ilgalaikis tikslas, todėl pradžioje jie gali būti gana agresyvūs, o paskui tapti šiek tiek konservatyvesni, kai ateina vidurinės mokyklos baigimas vaikui. Tačiau yra vyriausybės taupymo planas (529), kuris leidžia jūsų įmokoms augti neapmokestinant, jei jos naudojamos mokymosi išlaidoms.

Investicijų horizontas ir rizika

Kiekviena investicijų rūšis yra naudinga skirtingos rizikos formos, kuris turėtų būti įtrauktas į jūsų investavimo strategiją. Įmonės gali žlugti, skolininkai gali neįvykdyti įsipareigojimų ir net pagrįstos investicijos gali būti pažeidžiamos rinkos nuosmukio metu. Žemiau mes apibūdinsime kai kurias rizikos formas ir jų poveikį kiekvienai investicijų rūšiai.

Infliacijos rizika

Infliacijos rizika reiškia pavojų, kad tikroji investicijų vertė sumažės dėl netikėto vartotojų kainų padidėjimo. Obligacijos yra ypač jautrios infliacijai, nes kuponų normos paprastai yra fiksuotos; netikėtas infliacijos šuolis gali sugadinti bet kokį tikėtiną investicijų pelną. Tačiau galima sumažinti obligacijų infliacijos riziką Iždo infliacijos apsaugoti vertybiniai popieriai.

Palūkanų normos rizika

Palūkanų normos rizika yra pavojus, kad netikėtas palūkanų normų padidėjimas gali suvalgyti dalį investicijų pelno. Kaip ir infliacijos rizika, tai paprastai kelia nerimą fiksuotų pajamų vertybiniams popieriams, pavyzdžiui, obligacijoms. Šią riziką galima sumažinti laikant skirtingos trukmės obligacijas arba investuojant palūkanų normos išvestinės finansinės priemonės.

Verslo rizika

Verslo rizika reiškia pavojų, kad bendrovė gali žlugti ar bankrutuoti, dėl to sumažės visos bendrovės išleistos akcijos ar obligacijos. Nors nė viena įmonė nėra apsaugota nuo verslo rizikos, galite nuveikti daug rizikingiausių įmonių, atidžiai įvertindami jų verslo planus. Taip pat galite sumažinti bet kurios įmonės poveikį, turėdami diversifikuotas portfelis.

Numatytoji rizika

Numatytoji rizika yra tikimybė, kad skolininkas negalės grąžinti savo skolų. Paprastai tai reiškia obligacijų emitentus, tačiau tai gali būti ir kiti skolos vertybiniai popieriai. Investuodami į aukšto kredito reitingo obligacijas, galite sumažinti įsipareigojimų neįvykdymo riziką.

Rinkos rizika

Rinkos rizikaarba kintamumo rizika reiškia tikimybę, kad investicijų vertę gali neigiamai paveikti spekuliacinis elgesys, rinkos avarijos ar kiti pasaulio įvykiai. Kadangi rinkos ilgainiui didėja, rinkos rizika paprastai kelia didesnį susirūpinimą dėl trumpalaikių ir vidutinės trukmės investavimo laikotarpių.

DUK apie investavimo horizontą

Kas yra investicijų horizontas?

Investavimo laikotarpis reiškia laiką, per kurį investuotojas planuoja įgyti savo investicijų vertę. Tai gali trukti nuo kelerių metų iki kelių dešimtmečių.

Kodėl investicijų horizontas yra svarbus?

Nuo investavimo laikotarpio trukmės priklausys, kokio tipo investiciniai produktai yra tinkamiausi investuotojo tikslams pasiekti. Paprastai investuotojai siekia stabilaus turto trumpalaikiam investavimui. Rizikingesnės investicijos yra priimtinesnės ilgesnio laikotarpio investavimo laikotarpiu, nes apskritai rinkos linkusios didėti.

Kas yra vidutinės trukmės investicijų horizontas?

Vidutinės trukmės investavimo laikotarpis paprastai reiškia investicijas nuo penkerių iki dešimties metų, pvz., Žmones, taupančius vaiko koledže.

Ką reiškia ilgalaikis horizontas?

Ilgalaikis laikotarpis reiškia investicijas, kurioms pelnas sukaupiamas dešimtmetį ar daugiau. Dažniausia ilgalaikių investicijų rūšis yra taupymas pensijai.

Kas yra idealus investavimo horizontas?

Kadangi palūkanos auga eksponentiškai, ilgesnis investavimo laikotarpis gali duoti daug didesnį pelną nei trumpalaikė investicija. Štai kodėl svarbu anksti kaupti pensiją - maža investicija dabar gali duoti didelę grąžą, jei ji turės augti kelis dešimtmečius.

Esmė

Kiekvienas investuotojas, prieš nuspręsdamas, kur dėti pinigus, turi atidžiai įvertinti savo tikslus ir investavimo laiką. Taupomosios sąskaitos ir kompaktiniai diskai gali būti patogi vieta trumpam laikui laikyti pinigus, tačiau greitai praras savo vertę dėl infliacijos. Ir atvirkščiai, agresyvios investicijos į akcijų rinką ilgainiui duos didelę tikėtiną grąžą, tačiau jos išliks jautrios trumpalaikiams rinkos svyravimams. Kiekvienas investuotojas turi nuspręsti, koks yra optimalus rizikos ir naudos santykis.