Nekilnojamasis turtas ir sutelktinis finansavimas: naujas kelias investuotojams

Ar gali dvi investicinės mintys-viena sena ir viena nauja-sutapti viena su kita, neišvesdamos viena kitos iš proto? Tai yra pagrindinis klausimas, kurį kelia sutelktinis finansavimas nekilnojamojo turto rinkoje, o į vieną atsakoma daugiausia teigiamai. Atrodo, kad ši keista sutelktinio finansavimo pora susitinka su nekilnojamuoju turtu, o tai puikiai susieja ir suteikia investuotojams naują būdą svertas investicijas į pasaulinę nekilnojamojo turto rinką.

Daugiausia turtingiems investuotojams (kol kas)

Iš tiesų, nekilnojamojo turto sutelktinio finansavimo svetainė iFinansavimas Bendros rinkos dydis yra daugiau nei 11 trilijonų JAV dolerių! Neseniai Niujorke vykusioje pramonės konferencijoje Markley Roderick, „Flaster/Greenberg PC“ teisininkas ir konferencijos moderatorius, atkreipė dėmesį į naujas taisykles, susijusias su Pradėkite mūsų verslo pradžią (DARBO) 2012 m. Įstatymas. Šios taisyklės leidžia daugiausia turtingiems investuotojams (su grynoji vertė arba daugiau nei 1 mln tarpusavio skolinimas (tarp kitų investicijų rinkų).

Nors JAV Saugumo ir Keitimo Komisija tyrinėja būdus, kaip įvairaus lygio investuotojams suteikti prieigą prie nekilnojamojo turto rinkos internete, Roderickas sako, kad turtingesni investuotojai jau investuoja į sutelktinio finansavimo svetaines, tokias kaip „iFunding“, Nekilnojamojo turto magnatas, „CrowdStreet“, ir Lėšų kaupimas. „Jei tik nedidelė jų dalis investuos tik nedidelę dalį savo turto į nekilnojamąjį turtą, rinka bus trilijonai dolerių“, - aiškina Roderickas.

Nekilnojamojo turto sutelktinis finansavimas

Naudojant sutelktinį finansavimą, naudojami socialiniai tinklai, tokie kaip draugai, šeima ir kolegos socialinė žiniasklaida svetaines, tokias kaip „Facebook“, „Twitter“ ir „LinkedIn“, kad sužinotų apie naują verslą ir pritrauktų daugybę individualių investuotojų. Sutelktinis finansavimas gali labai išplėsti potencialių investuotojų ratą, iš kurių galima pritraukti lėšų už tradicinio viešai neatskleistų, savininkų, giminaičių ir rizikos kapitalo. Naujausi įstatymų pakeitimai, susiję su tuo, kas gali investuoti į nekilnojamąjį turtą ir kaip tai atvėrė duris daugiau sutelktinio finansavimo.

Nekilnojamasis turtas pramonės grupės jau kopia į minios finansavimo grupę, siekdami palyginti mažos rizikos patekti į JAV nekilnojamojo turto rinką. “Sutelktinis finansavimas nekilnojamam turtui nėra visiškai naujas reiškinys “, - primena Komercinio nekilnojamojo turto plėtros asociacija pareiškime, padarytame 201 m. „Į aikštę atėjo daug žaidėjų. Nors kiekviena iš šių platformų turi savo nišą ir strategiją su skirtingais lygiais minimalios investicijos, visi yra skirti akredituotų investuotojų kurie atitinka konkrečius grynosios vertės ir (arba) metinių pajamų reikalavimus. Priešingai, sutelktinis finansavimas pagal JOBS įstatymą atvers šią sritį daug mažesniems investuotojams “.

Kokie yra sutelktinio finansavimo privalumai ir trūkumai investuotojams? Žodžiu, rizikuojama abiem pusėms; konkrečiai, kiek informacijos investuotojai nori įsisavinti internete. Remiantis ataskaita, tiek nekilnojamojo turto vystytojai, tiek investuotojai gali gauti didelę finansinę grąžą naudodamiesi sutelktiniu finansavimu, ir abu gali skleisti savo riziką.

Pliusai ir minusai dėl nekilnojamojo turto sutelktinio finansavimo

Kaip pradėti

Norėdami pradėti sutelkti finansavimą į nekilnojamąjį turtą, Jillienne Helman, generalinis direktorius „Realty Mogul“ pataria eiti su įmone, kuri kurį laiką bus šalia.

"Pirmas, dirbti su sutelktinio finansavimo įmone, kuri išliks," ji sako. „Tai reiškia gerai kapitalizuotą. Mane gąsdina tai, kad ten yra sutelktinio finansavimo įmonių, kurioms vadovauja du studentai, ką tik baigę koledžą ir kurie patys nėra didžiosios raidės “.

Darrenas Powderly, vienas iš „CrowdStreet.com“ įkūrėjų, sako „darai savo“ deramas patikrinimas yra svarbesnis nekilnojamajam turtui nei kitoms investicijoms, kiek tai susiję su darbu su a sutelktinio finansavimo įmonė eina. "Iš investuotojo požiūriu, vienas turėtų rūpintis mokslinių tyrimų platformas, ant kurių jie ieško investavimo galimybių, sako Powderly. „Ne visos platformos yra sukurtos vienodos ir kelios verslo planus yra bandomi, kad rašyti didžiosiomis raidėmis apie šią kylančią tendenciją “.

„Powderly“ specialiai pataria investuotojams ištirti bendrovės steigėjus ir vyresniąją vadovybę sutelktinio finansavimo platformą ar įmonę, kad įsitikintų, jog jie turi puikią reputaciją, kuri priklauso nuo ankstesnio verslo patirtis. "Pagrindiniai pramonės patirtį finansų, nekilnojamojo turto, ir technologija yra svarbu veikti patikimą ir patikimą platformą", priduria jis. „Investuotojai turėtų kreiptis į platformas, kurios puikiai veikia klientų aptarnavimas - ne tik lėšų rinkimo metu, bet ir po sandorio visiškai finansuojamas ir uždarytas. Nepaisant to, kad ten yra 50-plius platformas tam tikrą veikimo režimu, yra tik pusė tuzino ar panašiai, kurie iškyla kaip lyderių erdvėje. Investuotojai turėtų ištirti kelias platformas ir pasirinkti jų trejetuką, atsižvelgdami į savo investavimo tikslus ir pageidaujamą vartotojo patirtį “.

Nusprendus tokiu būdu investuoti į nekilnojamąjį turtą, vienas iš pagrindinių privalumų yra tas, kad kiekvienai savo sutelktinio finansavimo investicijai galite skirti mažesnę kapitalo sumą. Galite rasti daugybę skirtingų projektų, kuriems gali prireikti tik 500 USD arba 1 000 USD, kad būtų lengviau diversifikuoti. Kitas išgyvena šiuo maršrutu nauda yra ta, kad paprastai nėra investavimo mokesčiai, skirtingai nuo papildomų išlaidų, jums bus tikimasi, kad mokėti su tradiciniais nekilnojamojo turto investicijų, kaip antai uždarymo išlaidas ar maklerio komisijos.

Skaidrumas yra labai svarbus

„Powderly“ pataria ieškoti sutelktinio finansavimo platformų ir rėmėjų, kurie pripažintų riziką, kartu pateikdami švietimu pagrįstą požiūrį rizikos valdymas. "Dauguma nekilnojamojo turto masinio finansavimo platformos šiandien leidžia tik akredituota investuotojus, kaip apibrėžta SEC, investuoti," sako jis. „Akredituotiems investuotojams patariama investuoti tokias sumas, kurios jiems patinka, atsižvelgiant į jų bendrą investicijų portfelį“.

Kitas patarimas: investuokite tik į rėmėjų, kuriais pasitikite, pasiūlymus, ir kurie esate tikri, pasirūpins jūsų geriausiais ir blogais laikais.

"Jeigu investuotojas nesupranta, kaip jų pinigai naudojami, rizikos veiksnius investicijos ir kokie veiksniai įtakos jų investicijų grąža, Tada jie turėtų kreiptis į savo patikimų investicijų patarėjas patarimų, arba perduoti investicijų, "priduria Powderly. „Bus daug kitų investavimo galimybių, todėl neskubėkite priimti neinformuoto investavimo sprendimo.

Profesionali nekilnojamojo turto sutelktinio finansavimo platforma turėtų suteikti investuotojams daug galimybių bendrauti apie pasiūlymą, įskaitant tiesioginį pristatymą rėmėjas konkretaus turto sąrašo.

Nauja reguliavimo aplinka

Už pradėti masinio finansavimo nekilnojamojo turto investicijų, kartu su kitų tipų verslo įmones katalizatorius, buvo "JOBS Act" ištrauka 2012 metais. Dar visai neseniai buvo ribojama galimybė reklamuoti ir prašyti investuotojų investuoti į nekilnojamąjį turtą. DARBO ĮSTATYMAS (II antraštinė dalis) labai pakeitė būdą, kaip galima pritraukti investicinį kapitalą, pakeičiant esamą D taisyklė taisykles, konkrečiai tas taisykles, susijusias su tuo, kaip įmonės gali siūlyti ir parduoti savo vertybinius popierius, nereikalaudamos jų registruoti JAV vertybinių popierių ir biržos komisijoje (SEC).

Praeityje, D taisyklė, Pagal 506 straipsnį lėšų rinkimo pastangos buvo apribotos, konkrečiai apribojant lėšų rinkimą tik iš anksto santykius ir trukdo rėmėjui ar kitai šaliai atvirai prašyti ar reklamuoti tas privačias investicijas galimybes. Naujoji 506 straipsnio c dalis leidžia emitentams, rėmėjams, sindikatoriams ir kitiems asmenims, kurie pritraukia kapitalą iš privačių asmenų investuotojams tam tikromis sąlygomis akredituotiems investuotojams reklamuoti tas privačias investavimo galimybes sąlygos. Ši taisyklė įsigaliojo rugsėjo mėn. 23, 2013. Naujasis federalinis įstatymas yra didžiulis pokytis rėmėjams, renkantiems lėšas nekilnojamojo turto įsigijimui ar plėtrai.Iš esmės, II antraštinė dalis suteikia masinio finansavimo firmos žalią šviesą tiesiogiai rinka į didelę grupę potencialiems investuotojams per socialinės žiniasklaidos ir interneto. Ji taip pat sukūrė naują priemonę investuotojams, kad jie galėtų lengviau naudotis tiesioginio investavimo į nekilnojamąjį turtą galimybėmis.

Kaip pažymi „Powderly“, investuotojai pirmą kartą turi tiesioginę prieigą prie privataus nekilnojamojo turto pasirinkimo nekilnojamojo turto pasiūlymus, kuriuos jie gali naršyti, tyrinėti ir priimti pagrįstus investicinius sprendimus prisijungęs.

Esmė

Sutelktinis finansavimas nekilnojamojo turto rinkoje žada būti revoliucija. Jis tik dabar kyla, bet jau sulaukia įspūdingo rimtų investuotojų susidomėjimo. Nors sutelktinis finansavimas iš nekilnojamojo turto iš esmės yra rizikingas, investicijos į nekilnojamąjį turtą gali padėti diversifikuoti jūsų portfelį ir suteikti konkurencingą grąžą. Atminkite, kad kol kas vis dar turite būti akredituotas investuotojas JAV, tačiau, kai ši rinka tampa vis populiaresnė, tikimasi, kad ji taps prieinamesnė ir paprastiems amerikiečiams.