Kad tiek izpildīti ieguldījumu fondu rīkojumi?
Neatkarīgi no tā, vai pērkat vai pārdodat a kopieguldījumu fondu, lielākā daļa ieguldījumu fondu veic darījumus vienu reizi dienā plkst. Austrumu laiks, pēc tirgus slēgšanas. Tie parasti tiek publicēti līdz plkst. Tirdzniecības pasūtījumus var ievadīt, izmantojot brokeri, brokeri, konsultantu vai tieši caur kopfondu.
Tomēr atšķirībā no citiem instrumentiem, piemēram, krājumiem un biržā tirgotie fondi (ETF), tos veic fondu sabiedrība, nevis tirgo otrreizējā tirgū.
Galvenie līdzņemamie ēdieni
- Kopfondu rīkojumi tiek izpildīti vienu reizi dienā pēc tirgus slēgšanas plkst. Austrumu laiks.
- Pasūtījumus var veikt vai nu pirkt, vai pārdot, un tos var veikt, izmantojot starpnieku, konsultantu vai tieši caur kopfondu.
- Kopfondu akcijas ir ļoti likvīdas, viegli tirgojamas, un tās var iegādāties vai pārdot jebkurā tirgus atvēršanas dienā.
- Rīkojums tiks izpildīts pēc nākamās pieejamās neto aktīvu vērtības (NAV), kas tiek noteikta pēc tirgus slēgšanas katru tirdzniecības dienu.
- Domājot par cenu, investoriem jāņem vērā ar fondiem saistītās maksas un pārdošanas slodzes.
Izpratne par ieguldījumu fondu rīkojumu izpildi
Tirdzniecība un norēķini
Ieguldījumu fondu akcijas ir ļoti likvīdas. Tos var iegādāties vai pārdot (izpirkt) jebkurā dienā, kad tirgi ir atvērti. Neatkarīgi no tā, vai strādājat ar pārstāvja, piemēram, padomdevēja, vai tieši ar fondu sabiedrības starpniecību, var izdot rīkojumu par akciju pirkšanu vai izpirkšanu, un tas tiks izpildīts nākamajā neto aktīvu vērtība (NAV), ko aprēķina pēc tirgus slēgšanas katru tirdzniecības dienu.
Daži brokeru un fondu uzņēmumi pieprasa, lai pasūtījumi tiktu veikti agrāk nekā tirgus slēgšana, bet citi atļauj izpildi tajā pašā dienā līdz tirgus slēgšanai.
The kopfondu darījumu norēķinu periods svārstās no vienas līdz trim dienām atkarībā no fonda veida.
Maksa kopieguldījumu fondu ieguldītājiem jāmaksā, ietverot slodzi, kas samaksāta brokerim vai padomdevējam, kad tiek ieguldīti vai pārdoti noteikta veida fondi; darījumu maksas, kas tiek iekasētas katru reizi, kad ieguldītājs pērk vai pārdod fondu; un izdevumu koeficienti, procenti, kas atspoguļo maksu, kas fonda sabiedrībai samaksāta par fonda pārvaldību un darbību.
Cenas aprēķināšana
Cena, kas samaksāta par iegādātajām akcijām (arī summa, kas saņemta par izpirktajām akcijām) ir balstīta uz jauno NAV kopā ar jebkuru pirkumu vai izpirkšanu slodze maksas, kas pienākas.
NAV tiek aprēķināts katru dienu pēc tirgus slēgšanas, lai noteiktu visu fonda turēto kombinēto vērtspapīru noslēguma tirgus vērtību, atskaitot fonda saistības. Pēc tam šo skaitli dala ar fonda kopējām apgrozībā esošajām akcijām, kā rezultātā šīs dienas NAV uz akciju. Pirkšanas un pārdošanas pasūtījumi šai dienai tiek izpildīti, izmantojot šo NAV.
Fonda izdevumu rādītāji atšķiras atkarībā no ieguldījumu mērķa un no tā, vai fonds tiek aktīvi vai pasīvi pārvaldīts. Saskaņā ar Morningstar teikto, aktīvi pārvaldītie ASV akciju fondi parasti iekasē 0,68%, bet to pasīvie fondi - 0,09%. Aktīvs obligāciju fonds iekasē vidēji 0,51%, bet tā pasīvais partneris parasti iekasē 0,10%.
Papildus NAV ieguldītājiem ir jāņem vērā dažādas maksas vai pārdošanas apjomi, kas saistīti ar kopfondiem, piemēram, priekšējās slodzes (komisijas maksas), atliktā pārdošanas maksa, kas jāmaksā pēc izpirkšanas, īstermiņa darījumu un izpirkšanas maksa, maiņas maksa un konts nodevas.
Šādas maksas samazina NAV par akciju, kas saņemta par izpirkšanu, un tiek pievienotas NAV pirkuma cenai, pērkot akcijas.