2002. gada Sarbanes-Oxley akts-SOX

2002. gada Sarbanes-Oxley likums ir likumdošanas reakcija uz vairākiem korporatīvajiem skandāliem, kas izraisīja šoka viļņus pasaules finanšu tirgos. Dažas no lielākajām problēmām bija saistītas ar Enron, Tyco un WorldCom. Sarbanes-Oxley likums, ko parasti dēvē par SOX, mēģina stiprināt korporatīvo uzraudzību un uzlabot uzņēmuma iekšējo kontroli. SOX galvenais mērķis ir aizsargāt akcionārus no krāpnieciskas pārstāvības korporatīvajos finanšu pārskatos. Investoriem jāzina, ka finanšu informācija, uz kuru tie paļaujas, ir patiesa un ka neatkarīga trešā puse ir pārbaudījusi tās pareizību. SOX ir garš un sarežģīts likums, taču tajā ir daži galvenie noteikumi. Saskaņā ar 302. sadaļu korporatīvajai vadībai ir jāapliecina, ka tā ir pārskatījusi finanšu pārskatus un ka tie ir precīzi un patiesi. 401. iedaļā noteikts, ka finanšu informācijā jāiekļauj informācija par visām būtiskajām ārpusbilances saistībām, kas var pastāvēt. Sadaļā 404 vadība pieprasa norādīt, vai uzņēmuma iekšējās kontroles procedūras ir adekvātas un efektīvas. 404. iedaļai bija dārga ietekme uz publiski tirgojamiem uzņēmumiem, jo ​​ir dārgi izveidot un uzturēt nepieciešamo iekšējo kontroli. 409. pants nosaka, ka vadībai ir jāinformē sabiedrība par nozīmīgām finanšu lietām, kad tās notiek, nevis jāgaida līdz ceturkšņa vai gada pārskatam. Sadaļa 802 nosaka sodus par SOX noteikumu pārkāpumiem, kas var ietvert naudas sodu vai pat cietumsodu.