Tesla Traders bet akcijas pieaugs par 15% līdz rekordam
(Piezīme: šīs fundamentālās analīzes autors ir finanšu rakstnieks un portfeļa pārvaldnieks. Viņam un viņa klientiem pieder TSLA akcijas)
Pēc krituma par vairāk nekā 30% no augstākā līmeņa 2017. gada septembrī, Tesla Inc. (TSLA) ir atgriezušies rūcoši. Kopš aprīļa sākuma elektrisko autoražotāju akcijas ir pieaugušas par gandrīz 40%, tādējādi akciju vērtība sasniedz 11% no visu laiku augstākā slēgšanas līmeņa USD 385 2017. gada 18. septembrī. Tagad opciju tirgotāji liek derībām, ka akciju akcijas turpina pieaugt, akcijām sasniedzot aptuveni 395 USD, kas ir par aptuveni 15% vairāk nekā tās cena, kas ir aptuveni 343 USD. (Lai uzzinātu vairāk, skatiet arī: Tesla Stock sākas 2018. gadā Bear Market teritorijā.)
Īsās pozīcijas pārdevēji ir pieļāvuši akciju cenu kritumu, uzņēmumam cīnoties ar ražošanas problēmām, lai laistu klajā savu jauno Model 3 četrdurvju elektrisko sedanu. Bet šī īsā tēze ir izkususi, un tagad ir pazīmes norādot ražošanas temps kļūst straujāks. Turklāt uzņēmums arī atzīmēja tā samazinātu savu darbaspēku par 9 %, lai kļūtu ienesīgāka.
TSLA datu autors YCharts
15% peļņa
Opciju tirgotāji paredz, ka Tesla akcijas pieaugs par aptuveni 15% līdz derīguma termiņa beigām 2019. gada 18. janvārī, izmantojot 350 ASV dolāru brīdinājuma zvanu iespējas. Zvanu līgumu skaits par aptuveni 1,5 līdz 1 pārsniedz pārdošanas līgumu skaitu. Pašlaik ir noslēgti 12 700 atvērto zvanu līgumi līdz aptuveni 8 200 atvērtu pārdošanas līgumu. Šo zvanu opciju aktivitātes līmenis pēdējo dienu laikā ir palielinājies.
Liela nepastāvība
Garo straddle opciju stratēģija paredz lielu akciju nepastāvību nākamo dažu mēnešu laikā. Tas liecina par akciju pieaugumu vai kritumu par gandrīz 28%, novietojot akcijas tirdzniecības diapazonā no aptuveni USD 252 līdz USD 447, kas ir aptuveni USD 200. Tas ir tāpēc, ka maksa par viena pirkuma un viena zvana iegādi šajā streikā ir aptuveni 97 USD. Ne tikai tas, bet arī implicētā svārstīguma līmenis ir ārkārtīgi augsts - 45%, kas ir gandrīz piecas reizes lielāks nekā S&P 500 implicētais svārstīgums tikai 13%.
Aplēšu paaugstināšana
Analītiķi kopš maija vidus lēnām ir palielinājuši savus ieņēmumus un uzņēmuma peļņas prognozes, kas liecina par vēl vienu kāpumu. Turklāt, ja 3. modeļa ražošana palielinās, iespējams, laika gaitā šīs aplēses tikai palielināsies, vienlaikus potenciāli novēršot uzņēmuma vajadzību pēc kapitāla palielināšanas augstā naudas izlietojuma līmeņa dēļ, vēl vairāk samazinot lāci. lietu.
TSLA EPS aplēses pašreizējam fiskālajam gadam datu autors YCharts
Optimisms nekad neizzūd
Apliecinot, cik optimistiski var kļūt Tesla investori un tirgotāji, daži tirgotāji liek derības, ka akciju akcijas pieaugs. līdz vairāk nekā 600 ASV dolāriem līdz janvāra beigām ar gandrīz 16 500 atvērtiem zvanu līgumiem par sākuma cenu 600 USD — tas šķiet neparasti bet. (Lai uzzinātu vairāk, skatiet arī: Vai Elons Masks pasliktina Teslas situāciju?)
Lai kā arī būtu, neviens nevar noliegt, ka stāsts par vēršu/lāci joprojām ir viena no visvairāk apspriestajām tēmām akciju tirgū.
Maikls Krāmers ir dibinātājs Mott Capital Management LLC, reģistrēts investīciju konsultants un uzņēmuma aktīvi pārvaldītā, ilgstoši tikai Tematiskās izaugsmes portfeļa vadītājs. Krāmers parasti pērk un glabā akcijas trīs līdz piecus gadus. Noklikšķiniet šeit, lai skatītu Krāmera biogrāfiju un viņa portfolio. Sniegtā informācija ir paredzēta tikai izglītojošiem nolūkiem, un tās mērķis nav izteikt piedāvājumu vai aicinājumu pārdot vai iegādāties kādu konkrētu vērtspapīru, ieguldījumu vai ieguldījumu stratēģiju. Ieguldījumi ir saistīti ar risku, un, ja nav norādīts citādi, tie netiek garantēti. Pirms jebkādas šeit apspriestās stratēģijas īstenošanas noteikti vispirms konsultējieties ar kvalificētu finanšu konsultantu un/vai nodokļu speciālistu. Pēc pieprasījuma konsultants sniegs sarakstu ar visiem ieteikumiem, kas sniegti pēdējo divpadsmit mēnešu laikā. Iepriekšējā darbība neliecina par turpmāko darbību.
