Federālā uzkrājumu un aizdevuma (S&L) definīcija

Kas ir federālais uzkrājums un aizdevums (S&L)?

Termins federālais uzkrājums un aizdevums (S&L) attiecas uz finanšu iestādi, kas koncentrējas uz čeku un krājkontu, aizdevumu un mājokļu hipotēku nodrošināšanu patērētājiem. Šīs iestādes tiek sauktas arī par ekonomē—krājaizdevu sabiedrības un krājbankas, kas savstarpēji pieder viņu klientiem. Tādējādi daudzi no šiem uzņēmumiem ir kopienas un privāti, lai gan daži var arī būt publiski tirgotas.

Kā darbojas federālais uzkrājums un aizdevums (S&L)

Lielākā daļa mūsdienu federālo uzkrājumu un aizdevumu ir federāli fraktētas kopienas iestādes. Atšķirībā no komercbankām, tās pieder un kontrolē viņu klienti, nevis tās akcionāri. Kā minēts iepriekš, tie koncentrējas uz mājokļu hipotēku, aizdevumu un banku un krājbanku pamatlīdzekļu - čeku un krājkontu, noguldījumu sertifikātu (CD) un citu - nodrošināšanu klientiem. Šie biedri maksā nodevas, kas tiek apvienotas kopā, nodrošinot viņiem labākas likmes kredītiem un uzkrājumu produktiem.

Federālo uzkrājumu un aizdevumu vai uzkrājumu jēdziens sakņojas ēku un aizdevumu asociācijas kas bija pamanāmi pirms Lielā depresija. Daudzas no šīm ēku un aizdevumu asociācijām lielā mērā paļāvās uz akciju uzkrāšanas modeli, saskaņā ar kuru dalībnieki apņēmās pirkt akcijas asociācijā un pēc tam bija tiesības aizņemties pret šo akciju vērtību, lai iegādātos a mājas.

Kad daudzas no šīm iestādēm sāka cīnīties depresijas laikā, Hūvera un Rūzvelta administrācijas iesaistījās, lai pārskatītu nozare. Valdība nodrošināja hartas federālajiem uzkrājumiem un aizdevumiem un izveidoja Federālā mājokļa kredīta banka (FHLB) sistēma, lai nodrošinātu, ka šiem jaunajiem - vai vismaz pārdēvētajiem - aizdevējiem ir pietiekama likviditāte.

Tajā laikā noguldījumi federāli fraktētajos S & Ls bija apdrošināti ar jauno Federālā uzkrājumu un aizdevumu apdrošināšanas korporācija (FSLIC), kuras mērķis bija nodrošināt noguldītājiem pārliecību, ka viņi neuzņemsies zaudējumus. Pēc nozares kapitālā remonta 1989. gadā atbildība par noguldījumu apdrošināšanu gulēja uz Federālā noguldījumu apdrošināšanas korporācija (FDIC). No decembra. 31, 2019, bija 659 FDIC apdrošinātas krājiestādes.

Īpaši apsvērumi

Pēc Otrā pasaules kara uzplaukums iezīmēja taupības ietekmes maksimumu, un kopējais S & Ls skaits līdz 1965. gadam sasniedza 6071. Kongress ierobežoja procentu likmes, kuras S & Ls un komercbankas varētu izvietot depozitāriju kontos 1966. gadā, apdraudot šo izaugsmi. Kad procentu likmes palielinājās pagājušā gadsimta septiņdesmitajos gados, patērētāji sāka izņemt savus līdzekļus un ieskaitīt tos kontos, kas piedāvāja augstāku summu raža. Turklāt stagnējoša ekonomika nozīmēja, ka taupības nolūkos bija mazāk aizņēmēju, kuri varētu pretendēt uz aizdevumu.

Likumdevēji pieņēma likumus atcelt regulējumu S & Ls astoņdesmito gadu sākumā. Tagad viņiem bija iespēja, piemēram, piedāvāt plašāku produktu klāstu un izmantot mazāk ierobežojošus produktus grāmatvedība procedūras. Bet likumi, nevis atviegloja taupības problēmas, likās, ka tie veicināja vairākus nepareizas pārvaldības un krāpšanas gadījumus vēlāk desmitgadē. Līdz 1990. gadam valdība lēsa, ka S&L pārkāpumi Amerikas sabiedrībai izmaksāja pat 75 miljardus ASV dolāru.

Valdība atjaunoja stingrāku uzraudzību un izveidoja Taupības uzraudzības birojs 1989. gadā, atbildot uz uzkrājumu un aizdevumu krīze. Šī regulatīvā iestāde, kas pati ir Valsts kases nodaļa, palīdzēja nodrošināt biedru uzkrājumu un aizdevumu drošību un stabilitāti. Tā tika likvidēta 2011. gadā, un tās funkcijas tika nodotas citām aģentūrām. Kamēr S & Ls pārdzīvoja krīzi, to izplatība ir ievērojami samazinājusies kopš to zenīta 1960. gados.

Federālie uzkrājumi un aizdevumi (S & Ls) vs. Komercbankas

Federālie uzkrājumu un aizdevumu uzņēmumi tiek pārvaldīti vienā no diviem veidiem. Saskaņā ar savstarpējo īpašumtiesību modeli S&L pieder tā noguldītājiem un aizņēmējiem. S&L var izveidot arī akcionāru grupa, kurai pieder visas taupības akcijas.

Tas atšķiras no komercbankām, kuras parasti pieder un pārvalda a valde izvēlējies akcionāri. Komercbankas ir arī daudzveidīgākas piedāvāto piedāvājumu ziņā. Liela daļa aizdevumu ir paredzēta uzņēmumiem un būvniecības projektiem. Viņi arī bieži sniedz plašāku pakalpojumu klāstu patērētājiem, piemēram, kredītkartes un bagātības pārvaldības risinājumus.

Turpretī S & Ls daudz vairāk koncentrējas uz mājokļu hipotēku tirgu. Saskaņā ar likumu viņi var aizdot tikai līdz 20% no saviem aktīviem komerciālie aizdevumi. Turklāt, lai kvalificētos Federālā mājokļa kredītu banka aizdevumiem, S & Ls jāparāda, ka 65% no viņu aktīviem ir ieguldīti mājokļu hipotēkās un citos ar patērētājiem saistītos aktīvos.