De ondergang van het Defined Benefit Plan

Er was eens een tijd dat je, na 25 of 30 jaar hard werken voor je werkgever, kon verwachten dat beloond voor uw loyaliteit en harde werk met een gouden horloge en een gestage stroom van cheques voor de duur van uw pensioen. Maar de tijden zijn veranderd en die constante controles - die kwamen dankzij een... toegezegd-pensioenregeling- behoren voor de meesten tot het verleden privesector arbeiders.

Hier kijken we naar de verschuiving van plannen met vaste uitkeringen in de afgelopen decennia naar: toegezegde-bijdrageregelingen, zoals 401 (k) s, en suggesties te doen voor manieren om ervoor te zorgen dat u een betrouwbaar inkomen heeft in uw jaren na het werk.

Hoe de tijden zijn veranderd voor toegezegd-pensioenregelingen

Tot de jaren 80, vaste uitkering pensioenen waren de meest populaire pensioenregeling aangeboden door werkgevers. Volgens het Bureau of Labor Statistics heeft vandaag slechts 17% van de werknemers in de privésector er toegang toe. Nationale Compensatie-enquête 2018.

Vanuit het perspectief van de werknemer is het mooie van een toegezegd-pensioenregeling dat de werkgever het plan financiert terwijl de werknemer de vruchten plukt bij pensionering. Niet alleen mogen werknemers al het geld dat ze verdienen in hun salaris houden en uitgeven, maar ze kunnen ook gemakkelijk voorspellen hoe veel geld dat ze elke maand zullen ontvangen tijdens hun pensionering, omdat uitbetalingen van een toegezegd-pensioenregeling gebaseerd zijn op een set formule.

Natuurlijk zijn er altijd twee kanten aan elk verhaal. Schatting pensioenverplichtingen ingewikkeld is. Bedrijven die een toegezegd-pensioenregeling aanbieden, moeten voorspellen hoeveel geld ze nodig hebben om aan hun verplichtingen jegens gepensioneerden te voldoen.

Vanuit het perspectief van een werkgever zijn toegezegd-pensioenregelingen een doorlopende aansprakelijkheid. De financiering van de plannen moet afkomstig zijn van bedrijfswinsten, en dit heeft een directe impact op de winst. Een rem op de winst kan het concurrentievermogen van een bedrijf verzwakken. Overschakelen naar een toegezegde-bijdragenregeling zoals een 401(k), die voornamelijk wordt gefinancierd door werknemersbijdragen, bespaart een aanzienlijk bedrag.

Pensioenen bevriezen

In de afgelopen decennia zijn bedrijven in de particuliere sector steeds vaker gestopt met het financieren van hun traditionele pensioenplannen, wat bekend staat als een bevriezing. Een bevriezing is de eerste stap in de richting van de afschaffing van het plan.

General Electric is een voorbeeld van een grote onderneming die dit doet. Het kondigde in oktober 2019 plannen aan om zijn pensioen voor 20.000 Amerikaanse werknemers te bevriezen en over te schakelen op een toegezegde-bijdrageregeling als stappen om het tekort van zijn ondergefinancierd pensioen met maar liefst $ 8 miljard.

Andere spraakmakende voorbeelden van grote bedrijven die in de loop der jaren pensioenen bevriezen, zijn onder meer IBM, dat in 2006 aankondigde dat het het bevriezen van zijn toegezegd-pensioenregeling om over te schakelen naar door werknemers gefinancierde toegezegde-bijdrageregelingen, die uiteindelijk het bedrijf hebben gered miljarden.Kort daarna namen Verizon, Lockheed Martin en Motorola vergelijkbare stappen.

Corporate America heeft deze stappen verdedigd op grond van het feit dat de regering maatregelen heeft genomen om bedrijven te dwingen tot: volledig financieren hun pensioenregelingen. De Pensioenbeschermingswet van 2006heeft bijvoorbeeld strengere financieringsvereisten opgelegd om ervoor te zorgen dat werknemers betaalde voordelen krijgen.

Maar bedrijven hebben de plannen niet altijd volledig gefinancierd. Maar al te vaak is het geld er niet wanneer het nodig is, en is de overheid gedwongen de plannen te redden. Dit pad is in de loop der jaren door verschillende luchtvaartmaatschappijen en een contingent staalproducenten ingeslagen, die allemaal een aanvraag hebben ingediend faillissement en verschoven de verantwoordelijkheid voor hun pensioenplanverplichtingen op de Amerikaanse regering. De overheid heeft op haar beurt de lasten doorgeschoven naar de belastingbetaler.

Impact van verschuiving naar vaste-bijdrageregelingen

Dus wat betekent het einde van vaste uitkeringen voor werknemers? Het hele scenario is slecht nieuws. In tegenstelling tot een toegezegd-pensioenregeling, waarbij werknemers precies weten wat hun voordelen zullen zijn bij pensionering, is de enige zekerheid in een toegezegde-bijdrageregeling het bedrag dat de werknemer bijdraagt. Veel werkgevers bieden ook overeenkomende bijdragen.

Nadat het geld op de rekening is gestort, is het aan de werknemer om te kiezen hoe het wordt geïnvesteerd, meestal uit een menu met beleggingsfondsen— en de grillen van de aandelenmarkt om de uiteindelijke uitkomst te bepalen. Misschien gaan de markten omhoog, en misschien ook niet.

Aan de andere kant werden veel werknemers die afhankelijk waren van hun door de werkgever gefinancierde plannen aan hun lot overgelaten toen hun werkgevers de plannen niet financierden. Evenzo kwamen veel werknemers in de problemen toen hun werkgevers toegezegd-pensioenregelingen beëindigden of hun personeel inkrimpen, waardoor de werknemers een eenmalige, forfaitaire uitbetaling in plaats van een gestage inkomstenstroom.

De pensioenrealiteit van vandaag: voor jezelf zorgen

Als het gaat om een ​​financieel veilig pensioen, moet u voor uzelf zorgen. Voor de meesten, Sociale zekerheidsuitkeringen niet genoeg zijn om met pensioen te leven. Het eerste dat u hoeft te doen, is geld besparen - zo snel en zo veel als u kunt.

Fiscaal voordelige pensioenregelingen

De eerste plaats om te beginnen is met fiscaal gunstig pensioen plannen. Als u toegang heeft tot een door de werkgever gesponsord plan, zoals een 401 (k), maximaliseer uw bijdragen, indien mogelijk, en profiteer van de overeenkomende bijdragen van uw werkgever, indien aangeboden.

In 2020 en 2021 kunt u tot $ 19.500 per jaar opnemen in een door de werkgever gesponsord toegezegde-bijdragenplan, en u kunt een extra $ 6.500 toevoegen als u 50 jaar of ouder bent.

IRA's

Als u geen toegang heeft tot een door de werkgever gesponsord plan, kunt u bijdragen aan een individuele pensioenrekening (IRA) in plaats daarvan. In 2020 en 2021 kunt u tot $ 6.000 per jaar bijdragen aan een traditionele IRA of Roth IRA en $ 7.000 als u 50 jaar of ouder bent.Nadat u het maximaal toegestane bedrag op deze pensioenrekeningen heeft gestort, is het tijd om naar andere investeringen te kijken.

Investeringen kiezen

Een breed scala aan beleggingen die zijn ontworpen om fiscale gevolgen tot een minimum te beperken, waaronder beleggingsfondsen, gemeentelijke obligaties, en meer, zijn beschikbaar voor overweging. Als belastingen geen probleem zijn, is er geen gebrek aan investeringsmogelijkheden die zijn ontworpen om aan zowat alle denkbare te voldoen beleggingsdoelstelling.

Maar om het meeste uit uw investeringsbeslissingen te halen, moet u de principes van beleggen begrijpen. Je zou moeten beginnen met te leren over asset allocatie, zoals veel experts het erover eens zijn dat dit de allerbelangrijkste factor is bij het genereren portfolio rendementen. Misschien wilt u een financieel adviseur raadplegen als het nemen van deze beslissingen alleen te ontmoedigend is.

Uitgaven beperken

Ten slotte is sparen misschien niet genoeg als u niet ook uw uitgaven beperkt. Als u kunt leren om onder uw stand te leven in plaats van boven uw stand, kunt u meer geld vrijmaken voor uw pensioen.

Het komt neer op

Als u tot de gelukkigen behoort die werkt voor een werkgever die nog een pensioenregeling aanbiedt, heeft u een voordeel als het gaat om sparen voor uw pensioen. Als je net als iedereen bent, moet je de verantwoordelijkheid nemen om alleen te plannen.

Draag indien mogelijk bij aan een door de werkgever gesponsord plan, zoals een 401 (k). Zo niet, dan bieden IRA's een andere manier om te sparen voor hun pensioen. Zodra u deze opties maximaal heeft benut, kunt u overwegen om buiten uw pensioenrekeningen te beleggen om uw nest ei.