4 Alternativer til låne- eller uttakspensjon

Lån fra 401 (k) eller ta ut penger fra IRA før du har blitt pensjonist er vanligvis en dårlig idé, fordi det kan sette deg tilbake i mange år når du skal nå pensjonsmålene dine. Ikke bare mister du muligheten til å tjene sammensatt avkastning på pengene du tar ut eller låner, men folk slutter vanligvis å betale når de tar ut eller tar et lån fra planen, og setter dem enda lenger tilbake.

Avhengig av din alder og hvordan du planlegger å bruke pengene, kan du også bli pålagt bøter og en høyere inntektsskatt.

Før du tar noe lån, ta en grundig titt på måter å skaffe penger på øke inntekten din (for eksempel midlertidig å ta en sidejobb) eller redusere utgiftene. Dessuten kan du ha eiendeler du kan selge på eBay, Craigslist, Poshmark eller Facebook for å tjene ekstra penger.

Kanskje du trenger et budsjett for å hjelpe deg med å spore inn- og utstrømninger. Hvis ingen av disse alternativene kan gi deg alle pengene du trenger, er de billigste lånealternativene du bør vurdere nedenfor.

Boliglån

Hvis du eier et hjem, må du avgjøre om du har nok egenkapital å låne mot husets verdi. Egenkapitalen er forskjellen mellom boliglånsbeløpet og verdien av boligen din. Over tid får du egenkapital i hjemmet ditt ved å betale ned på boliglånsbalansen og ved å sette pris på boligens verdi.

I 2020 vil de fleste långivere kreve at du har minst 20% egenkapital og beholder beløpet etter å ha tatt ut en boliglån.Så hvis hjemmet ditt er verdt $ 200 000, må du ha $ 40 000 i egenkapital pluss det minste lånebeløpet er for å være kvalifisert for et boliglån. Hvis en långivers minimumsbeløp for boliglån er $ 10.000, må du ha $ 50.000 i egenkapital.

Den nasjonale gjennomsnittlige renten på et boliglån var om lag 5,33% fra november. 18, 2020, ifølge Bankrate, som er lavt sammenlignet med andre former for lån, for eksempel kredittkort.Huseiere kan imidlertid ikke lenger trekke fra renter på et boliglån (eller hjem egenkapital kredittgrense) - med mindre lånet brukes til renovering av boligen som forankrer lånet. Fradraget ble eliminert eller utestengt fra 2018 til slutten av 2025 på grunn av passering av Skattelettelser og stillingsloven fra 2017 av den amerikanske kongressen. Hvis ditt økonomiske behov er til et annet formål, får du ikke lenger skattefradrag.

For å finne ut om du har den nødvendige egenkapitalen, kan du anslå boligens verdi ved å se på Zestimate av hjemmet ditt markedsverdi ved hjelp av Zillow.com eller bruk et eiendomsnettsted for å søke etter nylige salgspriser på boliger som ligner på din. Se deretter på din siste boliglånsoppgave for å se hvor mye du fortsatt skylder på lånet ditt, og trekk beløpet du skylder fra markedsverdien for å få egenkapitalen.

Husk at långivere vil at du skal beholde 20% egenkapital i hjemmet ditt selv etter at du har tatt opp lånet, så trekk fra dollarbeløpet som 20% oversetter til fra din totale egenkapital for å avgjøre hvor mye du kan låne.Vær også oppmerksom på at långivere har minimumsbeløp for boliglån, så hvis du bare har $ 1000 i egenkapital over de nødvendige 20%, kan det hende du ikke kan få lån.

Boliglån har også betydelige sluttkostnader, som du må ta med for å se om dette lånemuligheten er fornuftig.

Refinansiering av utbetaling

Et lignende alternativ er å refinansiere boliglån og ta ut penger ved stenging. Hvis du går denne ruten, vil du øke pantelånet ditt, og det vil ta deg lengre tid å betale ned på boliglånet ditt med mindre du refinansierer til en kortere sikt.

Skatteloven har også endret fradragene for boliglån. Fra 2018 til 2025 kan du bare trekke boliglånsrenter fra skattene dine på lån på opptil $ 750 000 hvis du spesifiserer og lånet er for din primære bolig. Tidligere var tallet 1 million dollar. Men hvis du refinansierer et eksisterende lån som er større enn $ 750 000, holder terskelen på 1 million dollar fortsatt.

Om det er fornuftig å foreta en refinansiering av utbetaling avhenger av hvordan renten på ditt nåværende boliglån er i forhold til renten du kan få på et nytt boliglån. Husk at du kan betale flere tusen dollar i sluttkostnader for å refinansiere hele boliglånet ditt.

Siden rentene på 30-årige første boliglån (det du får når du gjør en refusjon) er rundt 3,57% i mai 2020, ifølge Bankrate,mens rentene på boliglån er rundt 5,33%,en refusjon kan være billigere. Som et resultat kan sluttkostnadene ved en refusjonsreferanse være verdt det hvis du trenger å låne en stor sum. Sørg for å sammenligne sluttkostnadene, månedlige innbetalingene og de totale rentekostnadene i løpet av lånets levetid for å avgjøre om et boliglånslån eller refusjon er det mest kostnadseffektive alternativet.

Til slutt, hvis du for øyeblikket betaler boliglånsforsikringspremier og en refusjon som gjør at du kan bli kvitt dem, det kan være et bedre alternativ enn et boliglån.

Personlig lån

Hva om du ikke eier et hus? Eller hvis du er en huseier, kanskje du ikke vil låne mer mot hjemmet ditt, ikke har nok hjem egenkapital for å få et lån, kan ikke få en god rente på en refinansiering, eller ønsker ikke å betale avslutning kostnader? Et personlig lån kan være et godt alternativ.

Personlige lån har generelt høyere rente enn boliglån fordi de ikke er sikret. Det betyr at de ikke er knyttet til sikkerhet - noe du fysisk eier, for eksempel et hus eller en bil. Hvis du misligholde- eller unnlater du å betale - på et boliglån eller et autolån, kan långiveren gripe huset eller bilen din og selge den for å få tilbake noen av pengene. Hvis du misligholder et personlig lån, kan utlåner saksøke deg, men det er ingen bil, hus eller andre verdier som långiveren kan kreve. Som et resultat er det en høyere risiko for långiveren for personlige lån, noe som betyr en høyere rente for låntakeren, og at renten ikke er fradragsberettiget.

Bankrate rapporterte at personlige lånerenter varierte fra 5,95% til 36% fra november. 2020.Personlige lånerenter avhenger av utlåner og låntakers kredittverdighet. Hvis du har utmerket kreditt, kan du få et personlig lån for ikke mye mer enn et boliglån, men uten de dyre sluttkostnadene.

I mai 2020, Investopedia anbefalt SoFi som best samlet for personlige lån og Marcus som best for gjeldskonsolidering. For låntakere med god kreditt er LightStream best - med Upstart best for de med rettferdig kreditt og Avant for dårlig kreditt.

0% apr kredittkort

Hvis du har god til utmerket kreditt, kan du søke om et kredittkort der du kan kvalifisere for en 0% APR balanseoverføring eller en introduksjonsrente på 0% APR. Begge disse alternativene kan hjelpe deg med å få pengene du trenger. Det store spørsmålet er om du vil klare å betale tilbake kredittkortbalansen din før APR -perioden på 0% er over. Denne perioden kan variere fra ni til 18 måneder, avhengig av kortet.

Av alternativene vi har presentert i denne artikkelen, er et kredittkort det mest risikable fordi det setter deg i stand til å avslutte opp med høyrentegjeld hvis du ikke betaler ned lånet i tide, eller hvis du er sen med en av de minste månedlige månedene betalinger.

Bunnlinjen

Vi sier ikke at du aldri bør ta et lån fra din 401 (k) eller ta ut fra IRA. I noen tilfeller kan dette være dine beste alternativer (å trekke bidrag fra en Roth IRA, for eksempel, er både straffefrie og skattefrie når som helst).Men hvis du er på utkikk etter et alternativ, bør du vurdere et boliglån, refinansiering av kontanter, personlig lån eller 0% APR-kredittkort.