Reperforming Loan - RPL - Definisjon

Hva er et gjentakende lån - RPL?

Et reperformerende lån er et boliglån som ble kriminelle fordi låntakeren var bak på betalinger med minst 90 dager, men den "presterer" igjen fordi låntakeren har gjenopptatt betalinger.

Forstå et gjentakende lån

Selv om en låntaker har begynt å foreta lånebetalinger igjen, kan det hende at de tapte betalingene ikke nødvendigvis er betalt. Ofte har låntakeren av et gjentakende lån søkt konkurser og har fortsatt å betale som følge av konkursavtalen. I noen tilfeller kan låntakere bli løpende på boliglån gjennom en program for endring av lån sponset av regjeringen. Alternativt kan en utlåner gå med på et lånendring for å unngå potensiell utleggelse. Låntakere hvis lån er klassifisert som reperforming, vil ha færre refinansieringsalternativer på grunn av tidligere mislighold.

Hvordan boliglåninvestorer ser på gjentagende lån

For boliglån investorer anses reperforming lån som risikofylt - omtrent som

subprime lån. De faller inn i en kategori kjent som "scratch-and-dent" lån. Rangeringsbyråer ser på låntakers tilbakebetalingsmønstre og långivers evne til å administrere lånet ved fastsettelse av investeringsrisiko for gjentatte lån. Det står i kontrast til a Utestående lån, som er et lån som låntakeren ikke har foretatt betalinger på over 90 dager og ikke har gjenopptatt nedbetaling av lånet.

Emballasje og salg av gjentagende lån

Fannie Mae (offisielt Federal National Mortgage Association, eller FNMA), statlig sponset foretak (GSE) som bidrar til å gjøre boliglån og utleieboliger rimelige for millioner av amerikanere, har ført boliglån for milliarder dollar siden boligkrisen. Med bedring av økonomien presterer mange av disse lånene igjen - det vil si at betalinger på boliglån har blitt løpende med eller uten hjelp av endring av lånevilkårene. For å få disse boliglånene av Fannie Mae pakker og markedsfører de gjentatte lånene til investorer, vanligvis gjennom en pengesenterbank.

I september 2018 avsluttet Fannie Mae sitt åttende salg av en pakke med reperformerende lån, bestående av cirka 18 300 lån på totalt 3,58 milliarder dollar i ubetalte hovedbalanser, delt inn i fire grupper eller bassenger. De vinnende budgiverne inkluderte Nomura Corporate Funding Americas LLC og Goldman Sachs Mortgage Company. Vilkårene for det gjentatte lånesalget er utformet for å beskytte boligeiere ved at kjøpere må tilby tap lindringsalternativer som er bærekraftige for en låntaker som kan tilbakebetale seg innen fem år etter avslutningen av det gjentagende lånet salg. Kjøperne er også pålagt å rapportere om tap for å redusere tap.