Bruke et egenkapitallån til å kjøpe et feriehus

I følge U.S. Travel Association tok ikke en av 55 % av amerikanerne hele PTO i 2018. Er du en av de 55 % av amerikanerne i denne statistikken? Hvis du har funnet et reisemål du elsker og går tilbake til år etter år, kan det være en god plan å kjøpe en eiendom. Men hvordan vil du betale for det? Mens du sparer til din feriehus er det mest økonomisk ansvarlige, det er ikke det mest hensiktsmessige. Hvis du er klar til å kjøpe nå og eier en primærbolig, kan et egenkapitallån være en fin måte å gjøre drømmene dine til virkelighet.

Hvordan et boliglån fungerer

EN boliglån er basert på egenkapitalen du har bygget i hjemmet ditt. Egenkapital bestemmes av nåverdien av boligen minus beløpet du skylder på boliglånet ditt. Egenkapitalen din kan ebbe ut og strømme siden boligverdier avhenger av markedsforhold, som tilgjengelige aksjer og utviklingen i området.

EN boliglån bruker den egenkapitalen som sikkerhet for beløpet du ønsker å låne. Vanligvis kan du ikke låne det totale beløpet av egenkapitalen som er tilgjengelig - 80 % er standard tommelfingerregel. Egenkapitallån anses som sikrede lån siden de har fysisk sikkerhet knyttet og kommer med attraktive renter.

Prosessen med å få et egenkapitallån ligner på å søke om et førstelån. Boligens verdi må fastsettes gjennom en takst, deretter bestemmes vilkår. Boliglån betales i kontanter og må betales tilbake over tid på en fast betalingsplan.

I tillegg til beløpet du låner, betaler du også renter på lånet og avsluttende kostnader som dekker forberedelse av lånet, etableringsgebyrer og registreringsgebyrer. Noen långivere tilbyr muligheten til å betale poeng, eller forhåndsbetalte renter, ved lukking. Dette kan redusere det totale tilbakebetalingsbeløpet, men vil øke sluttkostnadene. Du kan velge hvor mange poeng du vil ta, hvis noen, med utlåner.

Hvordan kjøpe et feriehus med et boliglån

Det fine med boliglån er fleksibiliteten deres. Siden de betales i et engangsbeløp og tilbakebetales over tid, kan de brukes til ethvert formål – inkludert kjøp av fritidsbolig. Du kan bruke kontanter fra et egenkapitallån til å kjøpe feriehuset ditt: som et kontantkjøp eller som en betydelig nedbetaling.

De fleste boliglån vil bare tillate deg å låne en prosentandel av din totale egenkapital. Selv om boligen din er helt nedbetalt, vil du ikke nødvendigvis ha tilgang til hele markedsverdien. Långivere ønsker vanligvis å låne 80-85 % eller mindre av egenkapitalen din. For eksempel, hvis hjemmet ditt er verdt $500.000 og du skylder $200.000, vil du sannsynligvis kunne låne $200.000.

Hva du gjør med pengene avhenger av hva du vil kjøpe. Hvis du sikter på et lite hus ved innsjø eller en beskjeden hytte i skogen, kan $200 000 være nok til å kjøpe eiendom direkte, noe som gjør at boliglånet i hovedsak fungerer som et boliglån for ferien hjem. Hvis du vurderer å kjøpe eiendom utenfor USA, kan et tilbud i kontanter gjøre det enklere for deg å kjøpe og lar deg slippe å jobbe med en utlåner for resten av kjøpet pris.

Hvis du sikter til en strand hjem eller fjellferie, kan det hende du må bruke engangsbeløpet ditt som en kraftig forskuddsbetaling på eiendommen din. Å gjøre det kan gi deg bedre priser og betingelser for det nødvendige boliglånet. Å ha litt ekstra penger for å dekke eventuelle reparasjoner, eiendomsforvaltere for når du ikke okkuperer hjemmet, og andre boligforsikring er også lurt.

Fordeler og ulemper

Enten du betaler alle kontanter eller bruker boliglånet ditt som forskuddsbetaling for et feriehus, er det risikoer ved å bruke hjemmets egenkapital. Siden egenkapitallån er et andre boliglån, må du inkludere en ekstra betaling i det månedlige budsjettet. Siden du bruker din primære bolig som sikkerhet, vil långiveren din legge en andre pant i hjemmet ditt. Hvis du ikke klarer å betale, kan de potensielt ta huset ditt.

Når du regner ut ditt månedlige budsjett med boliglånet ditt, bør du vurdere ekstrakostnadene ved et andre hjem. Du må kanskje ansette en eiendomsforvalter for å passe på huset når du ikke er der. Huseierforsikringen kan også være høyere. Kjøpe nær stranden eller innsjøen? Flom- eller orkanforsikring kan være på sin plass. Hvis du ikke planlegger å leie ut eiendommen din når du ikke nyter den, vil den totale vekten av ansvaret falle på dine skuldre—og budsjettet ditt.

I plusskolonnen har et boliglån vanligvis svært rimelige priser og en fast nedbetalingsplan. Et boliglån kan være lettere å kvalifisere for enn et nytt boliglån for din andre eiendom.

Bunnlinjen

Et egenkapitallån er en av de mest fleksible finansieringsformene hvis du allerede er en boligeier. Å kjøpe feriehus er en stor beslutning og ikke uten risiko. Før du kjøper et feriehus, sørg for at ditt månedlige budsjett kan håndtere et boliglån og et egenkapitallån. Vurder også de ekstra kostnadene ved en ferieeiendom: forsikring, eiendomsforvaltning, renoveringer og så videre. Ditt egenkapitallån kan tilby deg kjøpekraft i et svært konkurranseutsatt marked.