Boliglån Dos og Don'ts

Boliglånene nådde alle tiders laveste nivåer gjentatte ganger i 2020 og gjennom begynnelsen av 2021 midt i virkningen av COVID-19-pandemien. Prisene har begynt å stige høyere de siste ukene og kan fortsette å stige beskjedent gjennom året. Hvis du tenker på å få et boliglån eller refinansiere det du allerede har, er det en rekke faktorer å vurdere.

Viktige takeaways

Boligrentene er nær historisk lave nivåer som ble satt i januar 2021, som et resultat av de økonomiske forholdene rundt COVID-19-pandemien, men de har begynt å tommers høyere og kan fortsette å gjøre det senere år.
Hvis du planlegger å få et nytt boliglån, er det nå på tide å gå gjennom kredittrapporten din, kontrollere at alt er nøyaktig og korrigere alt som ikke er nøyaktig.
For å få en bedre boliglånsrente, forbedre kredittpoengene dine ved å betale ned gjeld og begrense bruken av kredittkort.
Å senke gjeld-til-inntektsgraden, eller hva du betaler tilbake i gjeld kontra din samlede inntekt, kan vise til långivere at du vil kunne betale dine månedlige utbetalinger.

instagram viewer

Ikke bruk det maksimale beløpet du kvalifiserer for; I stedet planlegger du kun å bruke det du rimelig har råd til å betale i månedlige utbetalinger, for eksempel 30% av hjemmebetalingen.
Ikke anta at du alltid kan refinansiere og få en bedre rente senere, ettersom rentene kan glide høyere i løpet av året.

Hva påvirker boliglånsrentene?

Boliglånsrentene påvirkes av en rekke forskjellige faktorer: det økonomiske miljøet, inflasjonen og Federal Reserve.

Federal Reserves Fed Funds Rate, den sentrale bankutlånsrenten over natten som påvirker alle slags andre renter, har ligget på et målintervall på 0,0% til 0,25% siden 15. mars 2020, ved starten av COVID-19 pandemi.

Etter hvert som økonomien kommer seg i 2021, kan Federal Reserve begynne å heve renten, noe som kan ha en generell innvirkning på boliglånsrenten. Når og hvordan avhenger av hva slags boliglån du har. Langsiktige fastforrentede boliglån er knyttet til avkastningen på langsiktige amerikanske statsobligasjoner. Når disse rentene stiger, øker også renten. Boliglån med justerbar rente (ARM) og lånekreditt (HELOC) er knyttet til hovedutlånsrenten. Når Fed øker renten, øker bankene premienivået og øker derfor også boliglånsrenten.

Gjennomsnittlig 30-årig fastforrentet boliglån steg i forrige uke til 3,17% forrige uke med et gjennomsnitt på 0,7 poeng, ifølge Freddie Mac. (Poeng er gebyrer en utlåner må betale i tillegg til renten, lik 1% av lånesummen).Selv om rentene forblir nær historiens lave nedturer på 2,65% som traff i januar 2021, har de likevel vært på vei oppover de siste seks ukene.Med flere amerikanere som blir vaksinert, flere virksomheter åpner igjen og flere stimulanspenger som bidrar til å øke økonomien, forventes prisene å tomme høyere i løpet av de kommende månedene.

Ettersom økonomien fortsetter å styrke og påvirke boliglånsrentene, syntes vi det var fornuftig å se på noen få ting å ikke gjøre for alle som planlegger å få et nytt boliglån.

Alt fra pengepolitikk til inflasjon til tempoet i økonomisk vekst påvirker boliglånsrentene.

Sjekk kredittrapporten din

Långivere vurderer din kredittrapport for å avgjøre om du kvalifiserer for et lån og til hvilken rente. Ved lov har du rett til en gratis kredittrapport hvert år fra hvert av de "tre store" kredittvurderingsbyråene - Equifax, Experian og TransUnion. Ta en nærmere titt på kredittrapporten din for å sikre at den er nøyaktig. Hvis det er noen feil, bør du ta umiddelbare tiltak for å fikse dem.

Se opp for mistenkelige gjenstander, identitetstyveri, data fra en tidligere ektefelle som ikke lenger tilhører deg, utdatert informasjon og feil notater for lukkede kontoer. Følg opp med utlåner eller kreditor som rapporterte varen, og sørg for at du rapporterer inkonsekvenser direkte til de tre byråene.

Forbedre kredittpoengene dine

Vanligvis en høy kreditt score betyr at du kvalifiserer for et bedre boliglån, så det lønner seg å holde det så høyt som mulig. Det vanligste er FICO -poengsum, som mange finansinstitusjoner tilbyr sine kunder gratis hver måned. Du kan også kjøpe FICO -poengsummen din fra et av de tre kredittvurderingsbyråene.

For å forbedre kredittpoengene dine må du betale ned gjeld, sette opp betalingspåminnelser for å betale regninger i tide, holde kredittkort og revolverende kredittbalanse lavt og redusere gjeldsbeløpet. En av de beste måtene å gjøre det på er å slutte å bruke (eller begrense bruken av) kredittkortene dine.

Senk gjeld-til-inntektsforholdet

Långivere ser på din gjeld i forhold til inntekt- eller nedbetaling av gjeld sammenlignet med din totale inntekt - for å måle din evne til å administrere dine månedlige utbetalinger. De bruker den også til å bestemme hvor mye hus du har råd til. Långivere liker å se gjeld-til-inntektsforhold lavere enn 36%, med ikke mer enn 28% av den gjelden som går mot boliglån, eller front-end-forhold. Jo sterkere disse forholdene er, desto bedre er boliglånsrenten.

Det er to måter å senke gjeldsinntektsgraden på, slik at du får en bedre boliglånsrente:

Reduser din månedlige gjentakende gjeld: Slutt å bruke penger på alt annet enn de mest presserende kjøpene.
Øk din månedlige bruttoinntekt: Få en ny jobb eller arbeid ekstra timer for å øke inntektspotensialet.

Selv om disse alternativene er mulige, må du huske på at ingen av disse alltid er enkle å oppnå.

Vurder boliglånets beløp

Husk at kvalifisering for et visst beløp ikke betyr at du må bruke så mye på et hjem.

En konservativ tilnærming er å bruke ikke mer enn 30% av hjemmebetalingen på boligkostnader, inkludert boliglån, eiendomsskatt, huseiers forsikring, og husmannsforeningsavgifter. Ikke glem å legge til vedlikeholdskostnader hvis du virkelig vil være sikker på at du ser i riktig prisklasse.

Når du skal kjøpe boliger, må du bestemme hva som er viktigere: å ha et dyrere hjem eller ha litt ekstra vrimlerom i budsjettet hver måned. Husk at det å være huseier med boliglån er en 30-års forpliktelse.

Ikke stol på refinansiering for å senke renten

Boliglånsrentene har begynt å stige opp fra historiske nedturer, og de kan fortsette å stige fra de historiske lavpunktene, så det er kanskje ikke riktig tidspunkt å refinansiere. Men du kan spare penger ved å forkorte lånetiden.

For eksempel å flytte fra et 30-årig fastforrentet boliglån til et 15-årig lån med bedre rente, eller gjennom en refinansiering, der ditt nye boliglånsbeløp er større enn det eksisterende. Dette lar deg trykke på din hjem egenkapital å betale ned annen gjeld. Selv om den månedlige betalingen din vil stige, kan du ende opp med å spare penger ved å betale ned gjeld med høyere rente, for eksempel billån, studielån og/eller kredittkort.

Før du refinansierer, bør du knase tallene for å være sikker på at du ikke øker ditt økonomiske stress.

Bunnlinjen

Selv en liten endring i renten kan gjøre en stor forskjell i månedlige utbetalinger, beløpet på renter betalt i løpet av lånet, og størrelsen på lånet (og huset) som du skal betale for kvalifisere.

Hvis du for eksempel har et 30-årig 30-årig fastforrentet boliglån på 4%, for eksempel, vil den månedlige betalingen din være $ 954,83, og du vil betale $ 143,739,01 i total rente. Øk renten med 0,5% (for totalt 4,5%), og du vil se på en månedlig betaling på $ 1.013,37, og den totale betalte renten din vil være $ 164.813,42 - det er omtrent $ 2 mer per dag i 30 år.

Gitt ovennevnte, er det alltid en god idé å jobbe med å forbedre kredittpoengene dine, kreditthistorikken og gjeldsinntektsgraden, slik at du kan kvalifisere deg til den beste prisen som er tilgjengelig. Og, selvfølgelig, ikke ta på deg mer hus enn du komfortabelt har råd til.