Rulle over eller overføre en 401 (k) til en annen 401 (k)
Når en ansatt forlater en jobb på grunn av pensjonisttilværelse eller oppsigelse, spørsmålet om han skal rulle over en 401 (k) eller en annen arbeidsgiver-sponset plan følger raskt. En 401 (k) plan kan stå igjen med den opprinnelige plan sponsoren, rullet over til en tradisjonell eller Roth IRA, distribuert som en engangsbetaling i kontanter, eller overført til den nye arbeidsgiverens 401 (k) plan.
Hvert alternativ for en gammel 401 (k) har fordeler og ulemper, og det er ikke et eneste valg som fungerer best for alle ansatte. Men hvis en ansatt vurderer muligheten til å overføre en gammel 401 (k) plan til en ny arbeidsgiver 401 (k), er visse trinn nødvendige.
Viktige takeaways
- I noen tilfeller kan det hende at en ny arbeidsgivers plan ikke godtar overføringer fra ytterligere 401 (k), det nye selskapet bør bli spurt om dette.
- Den største fordelen med å gjøre en rollover er enkelheten i administrasjonen som tilbys ved å holde alle midlene på ett sted.
- Den største ulempen ved å gjøre en rollover er at investeringsalternativene er begrenset av hvordan planen kjøres; det er lite å si om valg av eiendelstildeling.
Ruller over til en ny 401 (k)
Det første trinnet i overføring av en gammel 401 (k) til en ny arbeidsgivers kvalifiserte pensjonsplan er å snakke med den nye plan sponsor, forvalter eller personalansvarlig som hjelper ansatte med å melde seg på 401 (k) -planen. Fordi ikke alle arbeidsgiver-sponsede planer godtar overføringer fra eksterne 401 (k), er det viktig for en ny ansatt å spørre om alternativet er tilgjengelig fra den nye arbeidsgiveren. Hvis planen ikke godtar 401 (k) overføringer, må den ansatte velge ett av de tre andre alternativene for 401 (k) kontosaldo.
Hvis den nye arbeidsgiverplanen godtar 401 (k) overføringer fra andre selskaper, er det ofte en betydelig mengde papirarbeid som må fullføres av den ansatte. Papirene leveres av den nye plan sponsoren eller personalkontakten og krever navn, fødselsdato, adresse, Personnummerog annen identifiserende informasjon for ansatte.
I tillegg må 401 (k) overføringsskjema inneholde detaljer om den gamle arbeidsgiverplanen, inkludert totalbeløpet overført, investeringsvalg på kontoen, datoinnbetalinger startet og stoppet, og bidragstype, som for eksempel før skatt eller Roth. En ny sponsor kan også kreve at en ansatt oppretter nye investeringsinstruksjoner for kontoen som overføres på skjemaet. Når overføringsskjemaet er fullført, kan det returneres til planens sponsor for behandling.
Etter at de nye og gamle plan sponsorene begge har godkjent overføringen, distribuerer den gamle plan sponsoren saldoen på 401 (k) kontoen til den nye plan sponsoren i form av en sjekk. Etter at sjekken er mottatt, setter sponsor for den nye planen inn sjekken, og investeringer kjøpes i henhold til medarbeiderens nye planvalg.
En overføring fra en 401 (k) til en annen er en skattefri transaksjon, og ingen straff for tidlig uttak vurderes.
Å rulle fra en 401 (k) til en annen medfører ingen gebyrer, og det utløser heller ikke straffer for tidlig uttak.
Fordeler med overføring
Den største fordelen med å overføre en gammel 401 (k) til en plan med en ny arbeidsgiver er enkel administrasjon. I stedet for å spore investeringsvalg, ytelse eller uttalelser for flere kontoer, oppretter en overføring en enkelt konto som enkelt kan overvåkes. I tillegg har 401 (k) planer vanligvis lavere avgifter på investeringer og transaksjoner enn IRA -er som forvaltes av profesjonelle rådgivere.
Eldre ansatte har en ekstra fordel: Penger som er inneholdt i 401 (k) i selskapet der en ansatt for tiden jobber, er ikke underlagt nødvendige minimumsfordelinger (RMD). Hvis den ansatte hadde lagt igjen pengene i den forrige arbeidsgivers plan, ville de ha måttet ta RMD -er når de fylte 72 år, da det er nødvendig med uttak.
Ulemper ved overføring
Overføring av en 401 (k) er kanskje ikke det beste valget for hver ansatt, da det finnes en rekke ulemper. Arbeidsgiver-sponsede planer er begrenset til et visst antall investeringsalternativer. Disse restriksjonene tillater kanskje ikke at deltakere i investeringen investerer slik de vil og kan føre til fattige eiendeltildeling eller mangel på diversifisering over tid.
I tillegg har ansatte som deltar i en 401 (k) ikke noe å si i selskapet eller personen som administrerer planen. Plan sponsor og selskapsledere har total kontroll over hvordan planen er etablert og vedlikeholdt. Prosessen med å overføre en 401 (k) til en ny plan kan også være tidkrevende, ettersom den nye planens sponsor har til oppgave med å kontrollere den gamle planens kvalifiserte status, leie- og oppsigelsesdatoer og totalbalanse som er kvalifisert for overføre.
Bunnlinjen
Overføringen av en gammel 401 (k) plan til en ny plan er et godt valg for noen ansatte. Fordelene må imidlertid veies opp mot ulempene før du starter prosessen.