Os 5 estoques superiores (e inferiores) de 2021

As cinco primeiras ações do Russell 1000 Index foram escolhidas ao encontrar as ações com o maior e o menor ano até a data (YTD) retorno total até o fechamento do mercado em dez. 3, 2021. O Russell 1000 Index é um índice composto pelas 1000 maiores empresas cujas ações são negociadas nos EUA por capitalização de mercado, respondendo por cerca de 92% do total do mercado de ações dos EUA pela mesma medida. Portanto, pode ser visto como um proxy útil para o mercado de ações dos EUA como um todo, especialmente para ações de grande capitalização.

O maior estoque de 2021 é o varejista de videogames GameStop Corp. (GME), cujas ações proporcionaram um retorno total acumulado no ano de 815,0% até dez. 3. A ação de pior desempenho este ano é a de tecnologia financeira (fintech) empresa StoneCo. Ltd. (STNE), que proporcionou um retorno total acumulado no ano de -81,8% no mesmo período. Para efeito de comparação, o retorno total YTD da Russell 1000 foi de 20,5%.

As principais ações foram impulsionadas por uma série de temas diferentes este ano. O frenesi de "ações memes" no início do ano fez com que uma série de ações pesadamente vendidas a descoberto, como a GameStop, disparassem. As vacinas AI e COVID-19 ajudaram a impulsionar duas das outras cinco principais ações, e a recuperação dos preços do petróleo impulsionou as ações das duas últimas das cinco principais.

Quanto às cinco ações mais baixas, duas eram processadores de pagamentos que sofreram quedas significativas nos negócios durante a pandemia, duas tiveram abriu o capital recentemente e nunca conseguiu atender às expectativas, e um deles, Peloton, sofreu com o início das condições pandêmicas que haviam impulsionado seu estoque para vazar. Todos os cinco sofreram resultados de ganhos decepcionantes.

5 principais ações de 2021

1. GameStop Corp. (GME)

• Retorno acumulado no ano: 815,0%
• Setor: Consumidor Discricionário
• Capitalização de mercado: $ 13,2 bilhões

GameStop é um varejista de videogames e outros produtos de entretenimento. Ela opera lojas físicas e de comércio eletrônico com os nomes GameStop, EB Games e Micromania nos Estados Unidos, Canadá, Austrália e Europa. Seus produtos incluem hardware e acessórios de videogame, software e itens colecionáveis. GameStop relatou um prejuízo líquido de $ 61,6 milhões em vendas líquidas de $ 1,2 bilhão no segundo trimestre de seu ano fiscal de 2021 (Ano fiscal), o período de três meses encerrado em 31 de julho de 2021. As vendas foram 25,6% maiores que no mesmo trimestre do ano passado, quando o prejuízo líquido foi de US $ 111,3 milhões.

As ações da GameStop dispararam no início do ano, pois os usuários do Reddit no fórum do subreddit r / wallstreetbets foram incentivados comerciantes de varejo para iniciar um aperto curto no estoque. Um pequeno aperto acontece quando um forteem curto as ações sobem inesperadamente, forçando os vendedores a descoberto a procurarem cortar suas perdas e fechar suas posições comprando as ações, o que empurra o preço para cima. Ações de outras ações fortemente vendidas, como AMC Entertainment Holdings Inc. (AMC) e Blackberry Ltd. (BB) também aumentou acentuadamente em meio ao chamado "estoque de meme" fenômeno. Embora as ações da GameStop tenham recuado desde as máximas alcançadas no início do ano, ainda estão em alta consideravelmente desde o início do ano, tornando-se a ação mais alta de 2021.

• Retorno acumulado no ano: 321,1%
• Setor: Serviços Financeiros
• Capitalização de mercado: $ 14,1 bilhões
  

Upstart Holdings é uma plataforma de empréstimo que usa IA para avaliar a capacidade de crédito de potenciais mutuários. Upstart usa aprendizado de máquina para olhar mais variáveis ​​do que avaliações normais de risco de crédito, que diz que permitirá que os bancos emprestem a mais tomadores com menos risco devido à maior precisão deste método. A Upstart registrou lucro líquido de US $ 29,1 milhões sobre receita de US $ 228,5 milhões no terceiro trimestre do ano fiscal de 2021 encerrado em setembro. 30, 2021. Isso foi um aumento de 201% no lucro líquido e 249,5% na receita ano a ano (YOY).

As ações da Upstart explodiram desde que começaram a ser negociadas na Nasdaq após a oferta pública inicial da empresa (IPO) em dezembro de 2020. Um dos principais fatores que impulsionam o aumento acentuado são os sólidos fundamentos da empresa: ela é lucrativa e está crescendo rapidamente. Mas outro fator é que seu modelo de negócios é centrado em IA, um dos principais temas de investimento ultimamente.

• Retorno acumulado no ano: 193,6%
• Setor: Saúde
• Capitalização de mercado: $ 12,4 bilhões
  

Moderna é uma empresa de biotecnologia em estágio clínico focada na descoberta e desenvolvimento de vacinas e terapêuticas de RNA mensageiro (mRNA). Ela desenvolve medicamentos de mRNA para doenças infecciosas, imuno-oncologia, doenças raras, doenças cardiovasculares e doenças autoimunes. Seu pipeline de desenvolvimento tem 23 programas atuais, 15 dos quais entraram em estudos clínicos. Moderna reportou lucro líquido de US $ 3,3 bilhões sobre receita de US $ 5,0 bilhões no terceiro trimestre do exercício fiscal de 2021, encerrado em setembro 30, 2021. O lucro líquido foi uma melhoria significativa em relação ao prejuízo líquido de US $ 233 milhões relatado um ano antes. A receita aumentou quase 32 vezes no ano passado.

As vendas e ações crescentes da Moderna no ano passado foram impulsionadas pelo sucesso de sua vacina contra COVID-19. A vacina recebeu autorização de uso de emergência (EUA) pela Food and Drug Administration (FDA) dos EUA em dezembro de 2020. Foi a segunda vacina COVID-19 a receber a aprovação, depois da vacina desenvolvida em conjunto pela Pfizer Inc. e a BioNTech SE recebeu a aprovação da EUA no início do mesmo mês. A empresa gerou seu primeiro lucro no início de 2021, conforme a receita disparou com as vendas da vacina, seu primeiro produto a receber a aprovação do FDA.

• Retorno acumulado no ano: 175,3%
• Setor: Energia
• Capitalização de mercado: $ 28,3 bilhões
  

Devon Energy é uma empresa de petróleo e gás natural exploração e produção (E&P) companhia. Possui um portfólio de ativos localizados nos EUA e está principalmente envolvida na exploração, desenvolvimento e produção de petróleo, gás natural e líquidos de gás natural (NGLs). A Devon Energy registrou lucro líquido de US $ 839 milhões sobre receita de US $ 3,5 bilhões no terceiro trimestre do ano fiscal de 2021 encerrado em setembro 30, 2021. O lucro líquido melhorou significativamente em relação ao prejuízo líquido de $ 91 milhões no mesmo trimestre do ano passado, com a receita tendo aumentado 224,8% no ano.

As ações da Devon Energy receberam um grande impulso este ano com o otimismo dos investidores em todo o setor de energia em meio à alta nos preços do petróleo, que se recuperaram da baixa pandêmica do ano passado. O aumento dos preços do petróleo impulsionou os lucros para os produtores de petróleo.

Ao contrário dos ciclos anteriores, muitas empresas de petróleo e gás estão retornando lucros aos acionistas em vez de investir no crescimento futuro. A Devon Energy tem recompensado seus acionistas com dividendos variáveis ​​à medida que a empresa recua em seu despesas de capital, o que está atraindo alguns investidores que tradicionalmente não investem em energia setor.

• Retorno acumulado no ano: 167,1%
• Setor: Energia
• Capitalização de mercado: $ 15,7 bilhões

A Continental Resources é uma empresa de E&P de petróleo e gás. É o maior arrendatário e um dos maiores produtores de petróleo na região do campo de petróleo Bakken, Dakota do Norte e Montana. A empresa opera nas regiões Norte, Sul e Leste dos EUA. A Continental Resources informou um lucro líquido de US $ 369,3 milhões sobre uma receita de US $ 1,3 bilhão no terceiro trimestre do exercício fiscal de 2021 encerrado em setembro. 30, 2021. Foi uma melhoria significativa em relação ao prejuízo líquido de $ 79,4 milhões no mesmo trimestre do ano anterior, pois a receita cresceu 93,7% no ano.

Assim como a Devon Energy, a Continental Resources está se beneficiando da alta dos preços do petróleo, que atingiram altas este ano não visto desde 2014, quando a economia global se recupera do choque pandêmico do ano passado e da escassez de oferta abundam. Nem todas as empresas petrolíferas se beneficiaram na mesma medida. Alguns perderam os aumentos de preços por terem contratos de hedge para se proteger contra outra queda nos preços. A Continental Resources, no entanto, estava quase sem cobertura, o que lhe permitiu tirar vantagem do rápido aumento dos preços do petróleo.

5 ações inferiores de 2021

• Retorno acumulado no ano: -81,8%
• Setor: Tecnologia
• Capitalização de mercado: $ 4,7 bilhões

StoneCo é uma empresa brasileira de fintech especializada em soluções de e-commerce e pagamento. StoneCo reportou prejuízo líquido de R $ 1,3 bilhão ($ 229,1 milhões em dez. 8 de 2021) sobre uma receita de R $ 1,5 bilhão no terceiro trimestre de 2021 encerrado em setembro 30, 2021. Este foi um resultado substancialmente pior do que o lucro de R $ 249,2 milhões sobre apenas R $ 934,3 milhões de receita um ano antes.

Um grande motivo pelo qual as ações da StoneCo despencaram este ano é que a empresa oferece soluções de pagamentos no Brasil, um país onde muitas empresas foram fechadas devido à pandemia e o comércio eletrônico representa apenas cerca de 3,2% do varejo total gastos. Resultados de ganhos decepcionantes no terceiro trimestre derrubaram as ações. Os lucros ajustados ficaram aquém das estimativas dos analistas, uma vez que a empresa lutou com custos de financiamento e despesas operacionais mais altos. Para agravar as suas dificuldades, a empresa teve de interromper os empréstimos devido ao crescimento excessivo dos empréstimos inadimplentes. A StoneCo espera retomar os empréstimos até o primeiro trimestre do próximo ano.

• Retorno acumulado no ano: -78,6%
• Setor: Tecnologia
• Capitalização de mercado: $ 3,1 bilhões
  

C3.ai é um provedor de software de IA empresarial. Ele oferece um conjunto de ferramentas para desenvolver, implantar e operar IA em grande escala, análise preditiva e Internet das Coisas (IoT) formulários. C3.ai relatou um prejuízo líquido de $ 56,7 milhões sobre uma receita de $ 58,3 milhões no 2º trimestre do exercício fiscal de 2022 encerrado em outubro 31, 2021. Embora isso represente um crescimento de receita de 40,9% no ano, as perdas líquidas aumentaram consideravelmente em 279,7%.

As ações da C3.ai têm sido uma grande decepção desde seu IPO de dezembro de 2020. A ação fechou o primeiro dia com uma alta de mais de 120%. Semanas depois de sua estreia, a um preço IPO de US $ 42 por ação, a ação chegou a US $ 183,90 em determinado momento. Mas geralmente tem caído desde então. Muitos dos problemas das ações estão relacionados a uma falha em impressionar os investidores com relatórios de lucros. No primeiro trimestre do ano fiscal de 2022, a empresa não cumpriu as expectativas de lucros dos analistas, relatando um prejuízo trimestral por ação de US $ 0,37 contra a expectativa dos analistas de um prejuízo de US $ 0,28 por ação. No segundo trimestre do ano fiscal de 2022 da empresa, as receitas de assinaturas de clientes foram menores do que o esperado. A ação atingiu novas mínimas após o relatório.

• Retorno acumulado no ano: -77,6%
• Setor: Tecnologia
• Capitalização de mercado: $ 2,4 bilhões
  

Paysafe é uma plataforma de pagamentos baseada no Reino Unido que oferece processamento de pagamentos, carteiras digitais e soluções de dinheiro online. A empresa conecta empresas e consumidores em 70 tipos de pagamento em mais de 40 moedas em todo o mundo. Paysafe relatou prejuízo líquido de $ 147,2 milhões sobre receita de $ 353,6 milhões no terceiro trimestre do ano fiscal de 2021 encerrado em setembro. 30, 2021. Isso representa uma queda de receita de quase 1% no ano e enquanto as perdas líquidas aumentaram 280,9%.

Ações da Paysafe, que se tornou pública por meio de uma empresa de aquisição de propósito específico (SPAC) fusão no final de março de 2021, não conseguiram atrair o otimismo dos investidores e assim continuaram ao longo do ano. Os relatórios de lucros da empresa não ajudaram. Suas ações caíram drasticamente depois que a empresa divulgou a orientação para o terceiro trimestre em seu relatório de lucros para o segundo trimestre do ano fiscal de 2021, que ficou aquém das expectativas dos analistas. As ações despencaram novamente após a Paysafe reportar vendas do terceiro trimestre que perderam as estimativas e revisaram sua previsão para o ano inteiro para baixo.

4. GoHealth Inc. (GOCO)

• Retorno acumulado no ano: -74,9%
• Setor: Serviços Financeiros
• Capitalização de mercado: $ 1,1 bilhão
  

GoHealth é um mercado de seguro saúde e uma empresa de saúde digital com foco no Medicare. Sua plataforma de tecnologia proprietária alavanca algoritmos de aprendizado de máquina que analisam seguros dados comportamentais, a fim de ajudar os indivíduos a encontrar o melhor plano de seguro saúde para seus específicos precisa. GoHealth relatou um prejuízo líquido atribuível a seus acionistas de US $ 20,2 milhões sobre receitas de US $ 211,7 milhões no terceiro trimestre do exercício fiscal de 2021 encerrado em setembro. 30, 2021. O prejuízo líquido atribuível aos acionistas da empresa foi menor do que o prejuízo de US $ 56,4 milhões no terceiro trimestre anterior. As receitas aumentaram 29,6% no ano.

Investidores e analistas esperam muito mais da GoHealth. Suas ações despencaram mais de 80% em relação ao preço de IPO de julho de 2020 de US $ 21 por ação. O fracasso da empresa em cumprir as estimativas de lucro nos últimos quatro trimestres não está ajudando a aumentar o otimismo dos investidores quanto ao preço de suas ações. No último trimestre, as perdas por ação da GoHealth chegaram a US $ 0,18, o dobro dos US $ 0,09 que os analistas esperavam.

5. Peloton Interactive Inc. (PTON)

• Retorno acumulado no ano: -71,3%
• Setor: Consumidor Discricionário
• Capitalização de mercado: $ 14,4 bilhões
  

Peloton Interactive é uma plataforma de fitness interativa com uma comunidade de mais de 5,9 milhões de membros, em 30 de junho de 2021. Oferece equipamentos de ginástica conectados, incluindo bicicletas ergométricas e esteiras. A empresa também oferece assinaturas para sua plataforma de fitness digital que se conecta aos seus equipamentos de fitness. Peloton registrou um prejuízo líquido de $ 376,0 milhões sobre uma receita de $ 805,2 milhões no primeiro trimestre do ano fiscal de 2022 encerrado em setembro. 30, 2021. O prejuízo líquido foi significativamente pior do que os $ 69,3 em lucro líquido reportado um ano antes. A receita cresceu 6,2% no ano.

Enquanto algumas ações desta lista das 5 últimas foram prejudicadas pela pandemia, Peleton foi prejudicado em 2021 pelo retorno parcial à normalidade. Seu estoque disparou à medida que a pandemia manteve as pessoas dentro de casa, levando a um aumento na popularidade da aptidão conectada. Mas com a demanda pelos produtos da empresa esfriou este ano e cadeia de mantimentos interrupções estão levando a custos crescentes. Em seu último relatório de lucros, Peloton indicou que o crescimento trimestral de assinantes foi o mais lento desde que a empresa abriu o capital, há dois anos. Ela reduziu sua previsão para o ano inteiro para o ano fiscal de 2022, que termina em 30 de junho.

The Bottom Line

O estoque principal de 2021 foi o varejista de videogames e estoque de memes GameStop e o estoque inferior de 2021 foi a empresa brasileira de fintech StoneCo. Gamestop era uma anomalia entre as 5 principais ações, sendo um varejista, mas foi impulsionado por se tornar uma grande mídia social sensação. Os outros estavam em setores de rápido crescimento, como a empresa de IA Upstart ou empresas que se beneficiaram da recuperação econômica, como as petrolíferas Devon e Continental. Moderna, uma empresa de biotecnologia e fornecedora de uma das vacinas que ajudam na recuperação, era ambos.

Dos estoques inferiores, dois, StoneCo e Paysafe, eram processadores de pagamento cujos negócios sofreram tremendamente devido ao pandemia, e mais dois, GoHealth e C3.ai tinham se tornado públicos recentemente no boom de IPO dos últimos 2 anos e não conseguiram atender expectativas. O apelo dos produtos da Peleton foi diminuído com o levantamento dos lockdowns, reduzindo seu estoque para arredondar os últimos 5.