Как создать свой финансовый план по назначению

С возвращением и добро пожаловать на борт, и мы очень благодарны вам за то, что вы с нами. У меня все еще есть хорошая индейка с соусом, и я собираюсь переждать это. И мы собираемся вернуться к напряженной неделе, поскольку американские инвесторы в акции переваривают очередную порцию роста всех основных индексов на прошлой неделе, с Доу Индустриалс продолжая лидировать. Если вы пропустили это, Dow вырос более чем на 5000 пунктов только за последний месяц и уже более чем на 19% выше минимумов начала этого года. Индекс находится на шестимесячном максимуме, и тенденция распространяется на другие индексы и сектора. S&P финансовый супер сектор также находится на шестимесячном максимуме. Растущие процентные ставки мешают банкам, и заимствования переживают бум.

Ищете больше дыхание рынка? Шестьдесят два процента акций S&P 500 выросли на 20% по сравнению с минимумами 2022 года. По данным YCharts, сам индекс по-прежнему снижается на 15,5%, но более половины акций находятся в техническом спаде.

бычий рынок. Но, как напоминает нам наш приятель Дж. К. Паретс, у отдельных акций нет бычьего рынка — у индексов и средних есть. Тем не менее, обратите внимание на импульс — это типично для медвежий рынок разрешения цикла. Несмотря на то, что фондовые рынки могут уйти отсюда, эти многонедельные ралли — это то время, когда формируются базы, поддерживать устанавливается, и судимость начинает появляться снова. А именно, крупные покупатели вернулись. Согласно исследованию BofA, большие Инвесторы института и хедж-фонды были нетто-покупателями акций за последние пару недель. Розничные инвесторы, с другой стороны — мы все еще продаем. Кто умные деньги на этот раз?

Несмотря на то, что S&P 500 переживает худшее первое 11-месячное начало года с 2008 года, оценки все еще кажутся довольно высокими. Как отмечает наш друг Лиз Янг из SoFi, общий доход Коэффициент CAPE, также известный как циклически скорректированный отношение цены к прибыли (P/E), составляет 29,6 кратного дохода. Хотя это исторически высокий показатель, он все же ниже, чем во время предыдущих пузырей. Показатель 29,6 означает десятилетнюю годовую доходность на 2,7% выше инфляции, что ниже среднего исторического значения от шести до 7% с 1871 года. Перевод: фондовый рынок по-прежнему высоко ценится, несмотря на распродажи, и компании будут находиться под сильным давлением, чтобы получать прибыль и обеспечивать доходность, превышающую инфляцию. Это трудная задача, особенно если мы собираемся рецессия.

По словам Юрриена Тиммера из Fidelity, выкуп акций среди компаний S&P 500 держится на уровне 6,8% выручки, что является рекордно высоким показателем. Он утверждает, что если бы компании не выкупали свои акции такими темпами на фоне текущего медвежьего рынка, спад мог быть намного хуже. Но как долго компании смогут поддерживать такой темп? Помните: компании выкупают свои собственные акции, когда считают, что эти акции недооцененный, когда у них нет лучшего применения своим деньгам, когда они с оптимизмом смотрят на свои перспективы и когда они хотят немного повысить свою прибыль на акцию (EPS). Выкуп акций на открытом рынке уменьшает сумму Акции выдающиеся, благодаря чему буква «Е» в прибыли на акцию выглядит немного больше. Независимо от того, почему они это делают, выкуп акций исторически обеспечивает акционерам потенциал роста. В статье 1995 года в Journal of Financial Economics говорится, что компании, которые выкупают свои акции, обычно превосходят компании, которые этого не делают, на 12% в течение четырех лет.

Познакомьтесь с Джейми Хопкинсом

Джейми П. Хопкинс является управляющим партнером Wealth Solutions в Carson Group. Он также является профессором практики финансов в Колледже бизнеса Хайдера при Крейтонском университете.

Признанный на национальном уровне писатель и исследователь, Джейми является постоянным автором Форбс журнал, ИнвестиционныеНовости и MarketWatch. Очень востребованный спикер в индустрии финансовых услуг, Джейми также был представлен на Уолл Стрит Джорнал подкасты, энергетический ядерный реактор радио и Лиса радио и несколько раз выступал на NBC10 Филадельфия, PBS и США сегодня.

Джейми является автором Перепрограммирование: переосмысление того, как вы думаете о выходе на пенсию, который выпустил второе издание в 2021 году. Кроме того, Джейми является соавтором трех учебников и двух электронных книг по пенсионное планирование: Успех на пенсии за 10 шагов: как растянуть свой доллар, чтобы он продержался в течение ваших золотых лет и Пенсионные риски: как спланировать неопределенность для успешного выхода на пенсию.

Что в этом эпизоде?

Подпишись сейчас: Подкасты Apple / Спотифай / Подкасты Google / PlayerFM

Финансовая свобода, выход на пенсию, путь к богатству и процветанию. Это крылатые фразы, на которые индустрия финансовых услуг опиралась на протяжении поколений, чтобы обращаться к таким людям, как мы, чтобы мы покупали их товары и услуги и были на всю жизнь клиенты. Но что на самом деле означают эти фразы сегодня, когда мы выходим на финишную прямую 2022 года? Правда в том, что ответы индивидуальны для каждого из нас, и поэтому мы называем это личные финансы.

Но богатство или процветание без цели кажутся пустыми в то время, когда многие из нас ищут смысл, опыт, связь и безопасность. Это те темы, на которых Джейми Хопкинс из Carson Group сделал карьеру, — целенаправленное планирование. И он выпустил новую книгу, написанную в соавторстве с Райаном Карсоном, основателем Carson Group и многократным лауреатом в нашей Инвестопедия 100 список самых влиятельных финансовые консультанты В Соединенных Штатах. Эта книга называется Найдите свою свободу: финансовое планирование жизни по назначению. И мы рады приветствовать Джейми на борту экспресса. Большое спасибо за то, что вы здесь.

Джейми: «Спасибо, что пригласил меня сегодня, Калеб. Я ценю это."

Калеб: «У вас есть случайный путь к финансовым услугам, советам и планированию. Вы были на пути к тому, чтобы стать юристом и пойти в школу. Что случилось? Что привело вас в индустрию?»

Джейми: «Возможно, я принимал правильные решения на этом пути. Я стал юристом и начал заниматься частными инвестициями, и там у меня было много действительно удивительного опыта. Но мне пришлось работать в апелляционном отделе, и мне пришлось работать в одном из Берни Мэдоффслучаи, и это действительно открыло глаза на обратную сторону того, где мы хотим быть как профессия, верно? Это было злоупотребление доверием, это было злоупотребление всеми теми добрыми словами, которые вы сказали, когда кто-то этим воспользовался».

«И это было очень разочаровывающим для меня, потому что у нас должна быть эта отрасль, которой доверяют и уважают, и куда такие люди, как моя мама, могут пойти и получить совет, но ее все еще не существует. И это поставило меня перед моей целью, и почему, работая в этой отрасли, я хочу сделать выход на пенсию более безопасным для американцев. Я имею в виду, это то, чем я хочу заниматься, и именно поэтому я сейчас в этой профессии».

Калеб: «У вас также была финансовая травма, как и у многих людей в начале их жизни. Я получил свою долю. Но на самом деле вы потеряли отца, когда были подростком, и вы были со своей мамой, которая воспитывала вашу семью как родитель-одиночка. Насколько это повлияло на вас и повлияло на ваши решения, которые вы приняли в своей карьере?»

Джейми: «Это началось с небольшого рассказа о моей маме, но это моя история «почему» или история моего происхождения, где у вас есть эта травма в прошлом, о которой вы не знаете в то время, что она поставит вас в определенное положение. путь. Но мне было восемь лет, когда умер мой отец, и я расскажу вам немного об этой истории».

«Мой папа был строителем, и ни один из моих родителей не закончил колледж. В Балтиморе была зима, и он работал строителем. Он сделал большую часть кровли и водосточных желобов — все на лестнице. Пошел дождь, и температура упала, и когда он заканчивал работу и спускался по алюминиевая лестница, ну алюминий холоднее крыш и быстрее промерзает, и на нем образовался лед. И поэтому, когда он спускался, он поскользнулся и упал, и исчез. Так что в тот день я пошел в школу типичным восьмилетним ребенком с папой, мамой и относительно стабильным домашнего хозяйства, а потом пришел из школы в тот день без папы, и без человека, который зарабатывал доход."

«У моих родителей не было финансового консультанта, у них не было страховки жизни, даже страховки на срок — у нас не было ничего из этого. И даже сегодня я не думаю, что когда-либо встречал консультанта, который сказал бы, что их ниша планирования — это рабочие-строители. Так что это группа, которая обычно не получает советов, и они до сих пор не получают советов. И моя мама очень недоверчива к финансовому миру. Она из тех, кто любит хранить свои деньги в банке и наличными. Она не слишком верит в рынки, и у нее никогда не было такого положительного опыта работы с финансовыми консультантами».

«Мои родители были прекрасным примером людей, которые должны были получить этот базовый совет: работа с высоким риском, маленькие дети, отсутствие высшего образования и отсутствие срочного страхования жизни. И это всего лишь базовая вещь, верно? Им не нужно было намного больше, чем это. Но одно это коренным образом изменило бы уровень стресса в жизни моей мамы, если бы у них это было, но у них этого не было».

«Поэтому мое «почему» всегда просто, знаете ли, такие люди, как моя мама, просыпаются и пытаются заставить себя почувствовать, что они достойны совета. Например, я делаю много вещей, и люди такие: «О, ты не устаешь?» и я такой: "Да, но так как моя мама - моя "почему", я никогда не собираюсь проснуться утром и сказать: «Знаешь, я больше не люблю свою маму, так что я просто не собираюсь этого делать», так что это хорошо Водитель."

Калеб: «И у вас также были другие влияния в вашей жизни. Я знаю, что Рон Карсон был очень влиятельным человеком, но у вас был учитель, о котором вы пишете в книге, мистер Пендергаст, если я это говорю. правильно, кто очень влияет на ваше «почему», а также на то, как вы себя ведете и как вы хотели себя вести как профессиональный. Расскажите нам быстро о том, кто она и почему она была так важна для вас».

Джейми: «Таким образом, она была удивительным человеком, и она была учителем в Воскресении Святого Павла в Элликотт-Сити, штат Мэриленд. И, я думаю, она была у меня пару лет, но всю свою жизнь она проверяла, ходила к моей маме и проверяла меня. И она была из тех, кто любил учить людей — искренне любил это, — и если вы этого не понимали, она находила другой способ научить вас этому. Например, я до сих пор помню тот класс в конце школы, и мы все были там, пытаясь заниматься математикой. И она обучала одним и тем же проблемам по-разному восьми разных людей. И она действительно заботилась».

Калеб: «Личный подход — это так важно в школе, а также так важно в вашей профессии. Итак, книга «Найди свою свободу» — свобода — это очень громкое слово практически во всем, что мы делаем. Но что это значит для вас как человека, работающего с очень большой группой финансового планирования, человека, который пришел в эту отрасль? Свобода означает разные вещи для разных людей, но что она означает для вас по отношению к деньгам?»

Джейми: «Свобода для меня означает то, что я просыпаюсь и планирую свой день, и это довольно просто. Я думаю, что свобода, это определение для меня тоже со временем изменится, и я думаю, что это хорошо. Вот что это значит для меня сегодня. У меня трое маленьких детей — шести, четырех и трех лет. Я много путешествую по работе — у меня много обязанностей, которые я выбрал в жизни, и я не могу проснуться и спланировать свой день. Вы знаете, я думаю, у меня сегодня 13 встреч, и я мог бы добавить еще одну».

«Это не возможность планировать свой день, но я люблю такие вещи. Но я сейчас на другом этапе планирования и жизненного цикла, верно? Например, у меня есть маленькие дети, я пытаюсь построить карьеру, я пытаюсь заработать деньги, оказать влияние. Итак, я сознательно обмениваю свободу на более фундаментальные элементы планирования».

«И это то, о чем я говорю в книге — совершенно нормально не чувствовать, что у вас есть свобода там, где вы находитесь в своей жизни. Теперь, когда дело доходит до денег, я думаю, что свобода для меня немного отличается от моей общей свободы. Свобода с денежной точки зрения — это отсутствие чувства, что ваши отношения с деньгами контролируются травмой, а это совсем другое. И это часть моего пути к свободе — например, я не думаю, что смогу добраться туда, если всю свою жизнь я все еще имею травму, связанную с деньгами».

Калеб: «Итак, другая часть книги посвящена цели, и у вас есть то или иное выражение в книга: «массивная, преобразующая, цель». Это большой набор слов, хотя это всего лишь три. Но что это значит для вас и что вы хотите, чтобы это значило для читателей?»

Джейми: «Да, так оно и есть, MTP — эта огромная, преобразующая цель. Для чего ты здесь? И вы очень глубоко в этом разбираетесь. Кто ты сегодня и кем хочешь быть? И это доходит до желаемой стороны, а это обычно не является целью. И я думаю, что это одна из ошибок, которую совершают многие люди с такими вещами, они ставят перед собой цель: «Я хочу сделать X». Что ж, это цель, эта масштабная трансформирующая вещь. Это похоже на то, что вы хотите быть лучшим филантропом, который когда-либо жил, и вы хотите быть исследователем. Это стремления. Для Carson Group — и Рон выбрал этот путь — «мы хотим, чтобы наши финансовые советы пользовались наибольшим доверием». Это MTP для Карсона».

«Для меня это — и я как бы установил некоторые цифры для этого изначально, и в итоге это оказалось слишком маленьким и это было недостаточно массово, но я говорил, что хочу сделать пенсию более обеспеченной на миллион американцы. А потом вдруг я понимаю: «Вау, я, наверное, уже попал!» Я оказал какое-то влияние на миллион человек, так что, возможно, это должно быть 100 миллионов. А потом я в конце концов убрал номер, потому что подумал: «Я его ограничиваю». Нет причин его ограничивать. Это может быть каждый. А теперь я просто говорю: «Сделайте выход на пенсию для американцев более безопасным». И, может быть, однажды я даже брошу «американцев», и это будет «сделать выход на пенсию более безопасным для человечества», чтобы мы могли жить достойно на протяжении всей жизни и не беспокоиться о деньги."

Калеб: «Перейдем к тактике планирования. Я хочу перейти от 20-летнего возраста к 70-летнему — мы сделаем это быстро, но у нас есть слушатели всех возрастов. Итак, когда вам 20, о чем вы должны думать с точки зрения финансового плана, планирования выхода на пенсию и сбережений, а не инвестиций?»

Джейми: «Да, это отличный вопрос, когда вы говорите о том, когда вам за 20, а я делаю возрасты — планирование на протяжении веков — в книге, и я иду сквозь десятилетия. Но я также подчеркиваю, что «смотрите, вы можете быть в свои 20 лет и уже быть суперуспешным и пройти, знаете ли, базовый уровень планирования».

«Но большинство людей, вступивших в свои 20 лет или в начале своего 20-летнего возраста, — у них еще не было полных семей, они пытаются понять, где они собираются ли они жить, и собираются ли они купить дом - они должны управлять долгами, и вы должны работать над этими отношениями с деньгами рано на. Итак, это означает установление хорошего поведения, о котором мы только что говорили. Если вы делаете что-то правильно в течение дня каждый месяц, вы начнете вырабатывать привычку, и у вас появятся хорошие привычки».

«Я также использую в книге эту цитату моего старого тренера, а именно: «Практика не делает совершенным — она делает привычка." Если вы снова и снова практикуете неправильные вещи, все, что у вас действительно получается делать, это неправильные действия. вещь. Практика не делает совершенным — она просто делает привычкой. Итак, в свои 20 лет вы хотите выработать эти хорошие привычки. Так что управляйте долгом надлежащим образом, экономьте, инвестируйте и просто начните во всем этом разбираться. В этот момент вам не нужно менять мир; вам не нужно точно знать, кем вы собираетесь быть, и это нормально — дать себе такое разрешение».

«Я также думаю, что мы, вероятно, придаем слишком большое значение экономии с точки зрения образа жизни в 20 лет. И это может показаться немного нелогичным, но в этот момент я думаю, что одна из вещей, о которых мы должны думать, — это построить хорошую жизнь — как вы собираетесь прожить свою жизнь и наслаждаться ею? Потому что, если вы тратите свои 20 лет на то, чтобы просто копить все подряд, а не иметь никакого жизненного опыта и вкладывать обратно в себя, я не думаю, что вы проживете лучшую жизнь, на какую могли бы, — на самом деле вы накладываете некоторые ограничения на сам. И я думаю, что имея жизненный опыт, отправляясь в поездки — я собираюсь сказать большинству людей: «Отправляйтесь в эту поездку, поезжайте в Европу на неделю и испытайте это; поехать на неделю в Африку» — делайте эти вещи, потому что они, вероятно, будут иметь для вас большее значение в долгосрочной перспективе и принесут лучшую рентабельность вашего человеческого капитала, чем никелирование и затемнение всего».

Калеб: «Да, ценность опыта бесценна. Но мы говорим о практике — я просто бросаю вам это как парень из Филадельфии, говоря о…»

Джейми: "Говоришь о практике?!"

Калеб: "...как парень из Филадельфии сейчас. Но, знаете ли, практика создает привычку. Хорошо, давайте перейдем к этому — жизненные этапы 30-х и 40-х годов — это может быть создание семьи, продвижение в вашей профессиональной карьере. О чем вы должны думать в свои 30 и 40 лет?»

Джейми: «Да, ну, сейчас я живу в этой фазе, так что это одна хорошая вещь, о которой я говорю, исходя из своего опыта. Таким образом, в ваши 30 и 40 лет мы хотим начать видеть некоторое реальное накопление богатства. Это не значит, что мы должны сойти с ума, но, как вы сказали, у вас могут быть дети к этому моменту вашей жизни, вы можете жениться и купить недвижимость. Итак, теперь вы думаете о более крупных долговых проблемах и денежный поток обеспокоенность. Итак, что я плачу по ипотеке? Выплатил ли я студенческие ссуды на тот момент, откладывая деньги на колледж моих детей? И это большая балансировка, и большая часть финансового планирования балансируется — мы не можем делать все, что хотим, каждый раз, поэтому мы должны расставлять приоритеты. Так что мы выясняем немного больше о том, кто мы и что мы хотим сделать приоритетными».

«Поэтому для себя я решил, что не хочу освещать весь колледж моих детей. У меня трое маленьких детей — я хочу покрыть, скажем, половину. Итак, я поставил перед собой цели сбережений, чтобы дойти до того, что, основываясь на моих собственных расчетах, когда они поступят в колледж, половина суммы будет покрыта, и я согласен с этим. Я не хочу растягиваться и охватывать все это, потому что это будет зависеть от других целей, которые у меня есть. Я думаю, что когда вы начнете приближаться к 40-м и 50-м годам, это будут ваши самые прибыльные годы. Так что на самом деле это ваши лучшие сберегательные годы, и в этом есть смысл».

«Если вы откладываете слишком много в самом начале, это на самом деле создает большой стресс в вашей жизни. Когда вам исполнится 30, 40 или 50 лет, это будут годы с высоким уровнем накопления, что означает, что ваш доход, вероятно, намного превышает базовый уровень потребностей. Я действительно думаю, что в то время многие американцы впадали в заблуждение — и вы особенно это видите с моделями подписки, поэтому они так хорошо работают — это то, что мы добавляем слишком много расходов. Мне не нравится называть это «не отставать от Джонсов», но мы просто неправильно оцениваем наши расходы на нашу жизнь».

Калеб: "Ага. И я думаю, что люди не занимаются такими финансовыми расчетами, ежеквартально или ежегодно, или встречаются с специалист по финансовому планированию, чтобы сказать, куда на самом деле идут деньги и сколько я получаю, и это так важный. Вы знаете, я главный редактор Investopedia — я думал, что много знаю, пока не получил финансового консультанта, а потом я не знал, что мне делать. не знал, и возникло так много важных вопросов, которые действительно изменили мои представления о моих следующих 20–30 годы."

«Итак, мне за 50 — я, так сказать, на девятом рубеже своей карьеры, много времени, но люди в свои 50 и Год 60-х был очень, очень неспокойным с точки зрения их активов, с точки зрения того, что произошло с акциями. рынок. Но что вы посоветуете людям, находящимся сейчас на этом этапе — в конце 50-х, начале 60-х, особенно сегодня?»

Джейми: «Ваши поздние 50-е и 60-е годы — вам нужно добавить слово «пенсия». Теперь вы должны начать думать о том, что это значит для вас. И я не люблю выход на пенсию как термин, хотя я был профессором пенсионного возраста, я пишу об этом книги, мой Твиттер ручка — это «пенсионные риски», но я придумал другой термин — фактически зарегистрировал его как торговую марку — «перемонтаж», который использовался в моем первом книга. Мы должны изменить то, как мы думаем о выходе на пенсию, и я использую фразу «работа по желанию», чтобы описать момент в вашей жизни, когда работа становится необязательной. И я думаю, что это нормально - гиг-экономика, люди, работающие неполный рабочий день, люди, работающие виртуально — это фундаментально меняется».

«Понятие выхода на пенсию относительно новое: мы просто перестанем работать и пойдем играть в гольф. Это не было историей мира. Это относительно новое дело, и даже термин «пенсия» — это ужасный термин, не так ли? В бухгалтерском мире это означает, что срок полезного использования вещи закончился, как в игре. Я не хочу, чтобы моя полезная жизнь заканчивалась в 65 лет, у меня впереди еще 40 лет».

«Итак, это свободное от работы время, когда вы можете работать, и люди, которые работают неполный рабочий день на пенсии, на самом деле живут дольше и находят больше смысла — они счастливее. У людей, которые полностью перестают работать, на самом деле наблюдается рост депрессии у пенсионеров, хотя пенсионеры в целом счастливее, но на самом деле у них выше процент депрессивных, потому что они теряют это значение."

«Поэтому я думаю, что в свои 50 и в свои 60 лет вы должны выяснить, что вам нравится делать. Поэтому я люблю поэтапный выход на пенсию. Я думаю, что это действительно важная вещь, и я не думаю, что достаточное количество людей в нее вступает. Я также думаю, что мы, как финансовые консультанты, должны начать показывать людям, как тратить раньше, потому что мы всегда говорим людям: «Экономьте, экономьте, экономьте, перестаньте тратить, копи, копи, копи, перестань тратить». А потом ты добираешься до пенсии и говоришь: «Эй, Калеб, теперь тебе нужно тратить». плохой. В течение 40 лет ты говорил мне, что тратить — это плохо. Теперь ты говоришь мне тратить?»

«Если вы просто думаете об этом с точки зрения поведения и знаний, это не имеет смысла. Мы говорим кому-то сделать совершенно противоположное. Затем в один прекрасный день вы выходите на пенсию, щелкаете пальцами, и вам приходится делать противоположное, чтобы тратить этот портфель на всю оставшуюся жизнь. И это эмоционально очень тяжело, потому что видеть, как портфель падает, кажется потерей для отдельных лиц. Поэтому многие люди на пенсии не тратят столько, сколько могли бы, потому что у них нет хорошего плана. Они не решили эту проблему с «сбережениями, а не расходами».

Калеб: "Да, так важно. И я думаю, что в нашем животном духе происходит что-то психологическое: когда мы видим спад, это причиняет боль, и нам приходится перенастраивать себя. Мне нравится этот термин — «перепрошивка» — мы поместим его в «Инвестопедию» и процитируем вас за это. Хорошо, давайте поговорим об инвестировании. У вас в книге есть великая пирамида, которую вы, насколько я знаю, используете в своей практике: влияние, стратегическое инвестирование, стабильность и основа. Быстро проведи нас через это. Что это за четыре ключевых шага? И ребята, мы дадим ссылку на эту диаграмму в примечаниях к шоу, а также на книгу».

Джейми: «Так что на самом деле это то, что мы построили. Эрин Вуд, довольно забавная, с которой я разговаривал по телефону ранее, отвечает за наше планирование и поручения. Она одна из моих любимых людей, о ней я тоже рассказываю в книге — профессионал CFP, вела собственную практику, руководит нашей командой передовых решений. И мы с ней построили это; это похоже на то, как мы видим, как люди продвигаются по своему плану — вы видите это влияние наверху. Теперь они могут соответствовать возрасту. Но, как мы уже говорили, может быть, вы унаследуете деньги, начнете бизнес и окажетесь в центре внимания в самом начале жизни — большинство людей проходит через это, и поэтому вам нужно построить эту базу. Пирамиды в какой-то степени клише, но люди могут их визуализировать, и поэтому они представляют собой полезную иллюстрацию».

«Поэтому вам нужно создать базу, и это относится к денежным потокам, сбережениям, основам финансовое планирование, а затем вы можете перейти к другому этапу, где вы могли бы начать получать больше стратегический, да? Вы начинаете выяснять: «Хорошо, я могу поместить это в учетную запись такого типа, а это — в учетную запись такого типа. я делаю Рот 401 (к) с, Я делаю отложенный налог, я занимаюсь после уплаты налогов.» И тогда вы можете перейти к большему, знаете ли, налоговому планированию и продуктам и инвестиционным стратегиям, и, возможно, вы думаете о том, как лучше распорядиться деньгами, и вы используете сверхкороткие казначейские ETF — просто выбрасываете случайный продукт там."

«Но я имею в виду, что это может быть действительно умной игрой, когда вы начинаете продвигаться вверх, но вы не можете достичь этого, когда находитесь на базовом уровне. Как будто вы не можете начать думать о том, «Должен ли я перемещать свои деньги, чтобы получить еще 30 базисных пунктов», потому что вы просто беспокоитесь об основах. И тогда вы можете приступить к воздействию, которое в конечном итоге становится благотворительным, это наследие, и в этот момент оно начинает выходить за рамки просто денег. И, как следует из названия, влияние, которое вы собираетесь оставить в мире, и привести свои ценности в соответствие с вашим планированием».

«Сейчас происходит огромное движение, и вы знаете это как никто другой, но мы ищем эту связь между нашим планированием и нашими инвестициями, нашей жизнью и нашей ценностью. И это не только ESG. Примером всегда служат частные тюрьмы. Я не знаю многих людей с большой долей портфолио в частных тюрьмах. Если бы я спросил их, они бы сказали: «Я, наверное, не хочу этого делать», верно? Некоторых это устраивает, но многие, вероятно, скажут: «Это не соответствует моим ценностям, и может быть, мне не следует этого делать, независимо от того, каков будет результат инвестиций». И я согласен с этим изменением, верно? Я не гонюсь за большей прибылью и не пытаюсь отказаться от чего-то, но я согласен на то, чтобы мои инвестиции соответствовали влиянию на мир».

Калеб: «Так важно, и я знаю, что это ключ к тому, о чем вы, ребята, говорили в Carson Group. Я знаю, что Рон Карсон в это верит. И опять же, это может означать многое для многих людей — вот почему это так личное. Вот почему личные финансы такие личные. Небольшой совет для людей, особенно для тех, кто действительно беспокоится о прошедшем году. Если вы повернете графики в обратном направлении, то увидите, что мы проходим через медвежьи рынки, как этот, мы проходим через экономические спады, но у многих людей была уверенность, и их доверие пошатнулось. Что бы вы посоветовали людям, уходящим из такого года, как этот?»

Джейми: «Мы знали, что собираемся процитировать Райана Детрика, верно? Мы знаем это. Итак, Райан Детрик скажет вам: «Послушайте, посмотрите на годы промежуточных выборов, и мы знаем пару вещей. Во-первых, у нас будут выборы, и рынки будут довольно неспокойными. И мы практически видели это каждый раз со времен Второй мировой войны. У нас были довольно большие откаты рынка внутри года в каждый год промежуточных выборов. А потом угадайте, что? При развертывании через год после этого дня, который обычно приходится на сентябрь, от 15% до 17% в течение года в S&P 500, вы выходите из него через год — выше более чем на 20% в течение следующих год."

«Мы не собираемся говорить, что на этот раз может быть по-другому, и, вы знаете, может быть, прошлое не всегда предсказывает будущее — и все это отчасти правда. Но это почти в точности повторило то, что мы видели в другие годы промежуточных выборов. Инфляция, похоже, уже достигла пика. Мы увидели небольшое снижение, но я все еще видел большое число. Ипотечные ставки только что продемонстрировали самое большое недельное падение с 1981 года. Этот подкаст может выйти на другой неделе, но их количество сократилось до 6,5%. Ну, еще в 2000 году ставки по ипотечным кредитам были на уровне 9%. Мы как бы забыли об этом за очень короткий период времени. Мы такие: «О, чувак, они выросли на 7%». Все не так плохо, как кажется».

«Выходит много действительно хороших вещей. Доходы компаний по-прежнему довольно хороши — они не так сильно зависят от долга. И некоторая инфляция, которую мы наблюдали за последние пару лет, на самом деле является хорошей инфляцией — дома выросли на тонну, скорость доходы выросли, в рабочей силе стало больше людей, корпоративные прибыли выросли — все это повлияло на показатели инфляции. там. И я думаю, что мы увидим большую стабильность на рынке, потому что исторически президент-демократ с расколотым Конгрессом преуспевает. Опять же, это не означает, что он будет предсказывать будущее, но исторически это был довольно хороший рынок в таких условиях».

Калеб: "Ты такой правильный. И снова мы с вами проповедуем по сценарию Райана Детрика, который теперь является вашим главным стратегом в Carson Group и завсегдатаем Investopedia Express. Хорошо, Джей Би, давай займемся этим. Вы знаете, что Investopedia была построена на наших инвестиционных и финансовых условиях. Какой ваш любимый финансовый термин? Что именно говорит с твоей душой? Мне так любопытно».

Джейми: "Можно два? Могу ли я сделать два?»

Калеб: «Вам абсолютно разрешено, и вы получаете «перемонтаж», так что вы фактически получаете три по цене двух».

Джейми: «Ну, я собирался использовать «перепрошивку» в качестве второго. Но первый, и поскольку мы сегодня сидим в Нью-Йорке, что это такое, "земля рогаликов"? Когда как компания собирается в ноль, не так ли? Например, я люблю этот термин. Я не знаю, как это произошло, но мне нравится этот бейгл-термин, потому что здесь, в Нью-Йорке, много отличных мест, где можно попробовать бублики. Это забавный термин. Я уверен, ребята, что это есть на одной из ваших страниц, так что люди могут это проверить. Я не часто использую это в реальной жизни, верно? По крайней мере, на прошлой неделе какая-то криптовалюта отправилась в Bagel Land, так что мне пришлось немного использовать ее там».

«Но помимо этого, мне нравится термин «перепрограммирование». Как я уже сказал, я зарегистрировал этот термин почти десять лет назад или что-то в этом роде. И в этом заключалась вся идея о том, что мы должны пересмотреть и переосмыслить наш подход к выходу на пенсию. И достаточно забавно, что я зарегистрировал это как торговую марку не потому, что планировал защитить ее — я не хотел, чтобы кто-то еще взял ее, как большая компания, и не позволил никому использовать ее. Как будто я действительно хочу, чтобы люди использовали этот термин. Я написал об этом книгу, и мне нравится, когда люди используют его, поэтому я хотел бы, чтобы мы отошли от пенсионного возраста к более позитивному взгляду на эту необязательную для работы часть жизни».

Калеб: «Да, мне тоже нравится этот термин, и мне нравится его формулировка, потому что, опять же, выход на пенсию имеет такое значение. Либо я пойду на пляж с женой и собаками и посмотрю, как играют мои внуки — и это не для всех реальность, — либо это конец работы, который так пугает людей. Книга Найдите свою свободу: финансовое планирование жизни по назначению, Джейми Хопкинс и Рон Карсон. И Джейми, как хорошо, что ты есть в Инвестопедии Экспресс. Спасибо, что присоединились к нам».

Джейми: "Спасибо, что пригласили меня. Я ценю все, что вы делаете в Investopedia».

Срок недели: риск контрагента

Пришло время терминологии. На этой неделе нам пора разобраться с термином инвестирования, который нам нужно знать. И термин на этой неделе приходит к нам от Грега Эрни, который связался с нами в Instagram. Грег предлагает "риск контрагента" на этой неделе, и какой идеальный термин, учитывая беспорядок, который крах FTX в банкротство. Ну, согласно моему любимому веб-сайту, контрагентский риск — это вероятность или вероятность того, что одна из сторон, участвующих в сделке, может не выполнить свои договорные обязательства.

Риск контрагента может существовать в кредитных, инвестиционных и торговых операциях и распространяется почти на все формы операций между заемщиками и кредиторами. Твой кредитный рейтинг фактически определяется вашим контрагентским риском. Вот почему он также известен как обычный риск. Риск дефолта — это вероятность того, что компании или частные лица не смогут произвести требуемый платеж по своим долговым обязательствам.

Так как же это относится к банкротству FTX? Ну, многие из венчурный капитал (венчурный капитал) фирмы, пенсионные планы и другие криптокомпании, которые инвестировали или одалживали деньги FTX, получили монету FTX как залог с обещанием или, по крайней мере, надеждой, что монета будет расти в цене, поскольку FTX продолжает расти и привлекать больше инвесторов. Риск контрагента кредитора был генеральный директор Сэм Бэнкман-Фрид, и его заверения, что все произойдет по плану. Когда инвесторы начали выводить свои деньги из FTX и сбрасывать монету, они вскоре поняли, что их залог ничего не стоит. Риск их контрагента был больше, чем они могли себе представить, и, к сожалению для них, нет регулятора, который мог бы судить этот бой. Отличное предложение, Грег. Одни из лучших носков Investopedia ждут вас. Спасибо.