Čo je investovanie?

Čo je investovanie?

Investovanie je akt alokácie zdrojov, spravidla peňazí, s očakávaním vytvorenia príjmu resp zisk. Môžete investovať do úsilia, ako je použitie peňazí na začatie podnikania, alebo do aktív, ako je nákup nehnuteľnosti v nádeji, že ju neskôr predáte za vyššiu cenu.

Pochopenie investovania

Očakávanie a vrátiť sa vo forme príjmu alebo zhodnotenia ceny s štatistická významnosť je základným predpokladom investovania. Spektrum aktív, do ktorých je možné investovať a dosiahnuť výnos, je veľmi široké.

Riziko a výnos idú ruka v ruke s investovaním; nízke riziko vo všeobecnosti znamená nízke očakávané výnosy, zatiaľ čo vyššie výnosy sú obvykle sprevádzané vyšším rizikom. Na konci spektra s nízkym rizikom sú základné investície, ako napríklad vkladové certifikáty (CD); dlhopisy alebo nástroje s pevným výnosom sú vyššie na stupnici rizika, zatiaľ čo akcie alebo akcie sú považované za rizikovejšie. Komodity a deriváty sa vo všeobecnosti považujú za najrizikovejšie investície. Dá sa investovať aj do niečoho praktického, ako je pozemok alebo nehnuteľnosť, alebo chúlostivých predmetov, akými sú výtvarné umenie a starožitnosti.

Očakávania rizika a návratnosti sa môžu v rámci tej istej triedy aktív značne líšiť. Napríklad a modrý čip že obchody na newyorskej burze budú mať veľmi odlišný profil rizika a návratnosti od a mikro uzáver ktorý obchoduje na malej burze.

Návratnosť generovaná aktívom závisí od typu majetku. Mnoho akcií napríklad vypláca štvrťročné dividendy, zatiaľ čo dlhopisy vo všeobecnosti úrokujú každý štvrťrok. V mnohých jurisdikciách sú rôzne druhy príjmu zdaňované rôznymi sadzbami.

Okrem pravidelného príjmu, akým je napríklad dividenda alebo úrok, je zhodnotenie ceny dôležitou súčasťou výnosu. Celkový výnos z investície možno teda považovať za súčet príjmu a zhodnotenia kapitálu. V marci 2019 spoločnosť Standard & Poor's odhaduje, že od roku 1926 sa dividendy podieľajú takmer tretinou na celkovej návratnosti akcií, zatiaľ čo kapitálové zisky predstavujú dve tretiny.

Druhy investícií

Aj keď je vesmír investícií obrovský, tu sú najbežnejšie druhy investícií:

Zásoby

Kupujúci akcií spoločnosti sa stáva zlomkovým vlastníkom tejto spoločnosti. Majitelia akcií spoločnosti sú známi ako jej akcionári a môžu sa podieľať na jej raste a úspechu prostredníctvom zhodnotenia ceny akcií a pravidelných dividend vyplácaných zo zisku spoločnosti.

Dlhopisy

Dlhopisy sú dlhové záväzky subjektov, akými sú vlády, obce a korporácie. Kúpa dlhopisu znamená, že vlastníte podiel na dlhu účtovnej jednotky a máte nárok na pravidelné platby úrokov a vrátenie nominálnej hodnoty dlhopisu v čase jeho splatnosti.

Fondy

Fondy sú združené nástroje spravované investičnými manažérmi, ktoré umožňujú investorom investovať do akcií, dlhopisov, preferovaných akcií, komodít atď. Dva najbežnejšie typy fondov sú podielové fondy a fondy obchodované na burze alebo ETF. Podielové fondy neobchodujú na burze a sú ocenené na konci obchodného dňa; ETF obchodujú na burzách a podobne ako akcie sa oceňujú neustále počas obchodného dňa. Podielové fondy a ETF môžu buď pasívne sledovať indexy, ako napríklad S&P 500 alebo Dow Jones Industrial Average, alebo ich môžu aktívne spravovať správcovia fondov.

Investičné trusty

Trusts sú ďalším typom združených investícií, pričom v tejto kategórii sú najobľúbenejšie trusty Real Estate Investment Trust (REIT). REIT investujú do komerčných alebo obytných nehnuteľností a vyplácajú pravidelnú distribúciu svojim investorom z príjmu z prenájmu získaného z týchto nehnuteľností. REIT obchodujú na burzách a ponúkajú tak svojim investorom výhodu okamžitej likvidity.

Alternatívne investície

Ide o univerzálnu kategóriu, ktorá zahŕňa hedžové fondy a private equity. Hedge fondy sú takzvané, pretože môžu zaistiť svoje investičné stávky dlhým a krátky o akciách a iných investíciách. Súkromný kapitál umožňuje spoločnostiam získať kapitál bez toho, aby sa stali verejnými. Hedge fondy a private equity boli zvyčajne dostupné iba pre bohatých investorov, ktorí sa domnievali, že „akreditovaní investori„ktorí splnili určité požiadavky na príjem a čisté imanie. V posledných rokoch však boli zavedené alternatívne investície vo formátoch fondov, ktoré sú prístupné retailovým investorom.

Možnosti a deriváty

Deriváty sú finančné nástroje, ktoré odvodzujú svoju hodnotu od iného nástroja, napríklad od akcie alebo indexu. Opcia je populárny derivát, ktorý dáva kupujúcemu právo, ale nie povinnosť kúpiť alebo predať cenný papier za fixnú cenu v konkrétnom časovom období. Deriváty zvyčajne používajú pákový efekt, čo z nich robí vysoko rizikový návrh s vysokou odmenou.

Komodity

Medzi komodity patria kovy, ropa, obilie a živočíšne produkty, ako aj finančné nástroje a meny. Môžu byť obchodované buď prostredníctvom komoditných futures - čo sú dohody o kúpe alebo predaji konkrétneho množstva komodity za stanovenú cenu v konkrétny budúci dátum - alebo ETF. Komodity je možné použiť na zaistenie rizika alebo na špekulatívne účely účely.

Porovnanie štýlov investovania

Porovnajme pár najbežnejších štýlov investovania:

Aktívne verzus pasívne investovanie: Cieľom aktívneho investovania je „poraziť index“ aktívnou správou investičného portfólia. Na druhej strane pasívne investovanie, obhajuje pasívny prístup, ako je nákup indexového fondu, v tichom uznaní skutočnosti, že je ťažké konzistentne poraziť trh. Napriek tomu, že oba prístupy majú svoje klady a zápory, v skutočnosti len málo správcov fondov prekonáva svoje benchmarky dostatočne dôsledne, aby odôvodnilo vyššie náklady na aktívne riadenie.

Rast oproti hodnote: Rastoví investori dávajú prednosť investovaniu do rýchlo rastúcich spoločností, ktoré majú spravidla vyššie hodnotiace pomery, ako napríklad Price-Earnings (P/E), než hodnotové spoločnosti. Hodnotové spoločnosti majú výrazne nižšie PE a vyššie dividendové výnosy ako rastové spoločnosti, pretože môžu byť investorom v nemilosti, či už dočasne alebo na dlhší čas.

Ako investovať

Investujte si sami

Otázka „ako investovať“ sa scvrkáva na to, či ste investorom typu „urob si sám“ (DIY) alebo by ste radšej nechali svoje peniaze spravovať profesionálom. Mnoho investorov, ktorí dávajú prednosť správe svojich peňazí sami, majú účty v makléroch so zľavou kvôli nízkym províziám a jednoduchosti vykonávania obchodov na svojich platformách.

Profesionálne riadené investovanie

Investori, ktorí uprednostňujú profesionálnu správu peňazí, majú spravidla správcov majetku, ktorí sa o ich investície starajú. Manažéri majetku zvyčajne účtujú svojim klientom percento majetku pod správou (AUM) ako svoje poplatky. Aj keď je profesionálna správa peňazí drahšia ako správa peňazí vlastnými silami, takýmto investorom nevadí platiť za pohodlie delegovania výskumu, rozhodovania o investíciách a obchodovanie na odborníka.

Robo-poradca investuje

Niektorí investori sa rozhodnú investovať na základe návrhov automatizovaných finančných poradcov. Poháňané algoritmami a umelou inteligenciou, robo-poradcovia zhromažďovať kritické informácie o investorovi a jeho rizikovom profile, aby mohol robiť vhodné odporúčania. Robo-poradcovia ponúkajú malý až žiadny zásah človeka a ponúkajú nákladovo efektívny spôsob investovania so službami podobnými tomu, ktoré ponúka poradca pre ľudské investície. S pokrokom v technológiách sú robo-poradcovia schopní viac než len vyberať investície. Môžu tiež pomôcť ľuďom vyvinúť dôchodkové plány a spravovať trusty a iné dôchodkové účty, ako napríklad 401 (k) s.

Stručná história investovania

Zatiaľ čo koncept investovania existuje už tisícročia, investovanie v súčasnej podobe má svoje korene v období medzi 17. a 18. storočím, kedy rozvoj prvých verejných trhov spájal investorov s investíciami príležitosti. Amsterdamská burza bola založená v roku 1787, po ktorej nasledovala burza Newyorská burza (NYSE) v roku 1792.

Investície do priemyselnej revolúcie

Priemyselné revolúcie v rokoch 1760-1840 a 1860-1914 viedli k väčšej prosperite do ktorého ľudia nahromadili úspory, ktoré by bolo možné investovať, a tým sa podporil rozvoj vyspelého bankovníctva systému. Väčšina etablovaných bánk, ktoré dominujú investičnému svetu, začala v 19. storočí, vrátane Goldman Sachs a J. P. Morgana.

Investície 20. storočia

V 20. storočí sa prelomila nová teória v investičnej teórii s rozvojom nových konceptov oceňovania aktív, teória portfóliaa riadenie rizík. V druhej polovici 20. storočia bolo predstavených mnoho nových investičných nástrojov, vrátane hedžových fondov, private equity, venture capital, REIT a ETF.

V deväťdesiatych rokoch minulého storočia rýchly rozmach internetu sprístupnil možnosti online obchodovania a výskumu široká verejnosť, čím sa dokončí demokratizácia investovania, ktorá začala viac ako storočie pred.

Investície 21. storočia

Prasknutie bubliny dot.com - bubliny, ktorá vytvorila novú generáciu milionárov z investícií do technologicky riadené a online obchodné akcie-uvedené v 21. storočí a možno pripravili scénu pre to, čo sa malo stať poď V roku 2001 sa do centra pozornosti dostal kolaps spoločnosti Enron s úplným prejavom podvodov, ktoré spôsobili bankrot spoločnosti a jej účtovnej firmy Arthur Andersen, ako aj mnohých jej investorov.

Jednou z najpozoruhodnejších udalostí 21. storočia alebo histórie v tejto oblasti je Veľká recesia (2007-2009), keď drvivý počet neúspešných investícií do cenných papierov krytých hypotékami ochromil ekonomiky po celom svete. Známe banky a investičné firmy sa dostali pod tlak, prepadnutie majetku bolo vyššie a medzery v bohatstve sa zväčšili.

21. storočie taktiež otvorilo svet investovania pre nováčikov a nekonvenčných investorov prostredníctvom nasýtenie trhu diskontnými online investičnými spoločnosťami a aplikáciami na bezplatné obchodovanie, ako napr Robin Hood.

Investovanie verzus špekulácia

To, či sa nákup cenného papiera kvalifikuje ako investícia alebo špekulácia, závisí od troch faktorov:

• Výška podstupovaného rizika: Investovanie zvyčajne zahŕňa nižšie riziko v porovnaní so špekuláciami.
• Doba držby investície: Investovanie spravidla zahŕňa dlhšie obdobie držania, merané pomerne často v rokoch; špekulácie zahŕňajú oveľa kratšie doby držania.
• Zdroj výnosov: Zhodnotenie ceny môže byť relatívne menej dôležitou súčasťou výnosov z investovania, zatiaľ čo dividendy alebo distribúcie môžu byť významnou súčasťou. Pri špekuláciách je zhodnotenie ceny spravidla hlavným zdrojom výnosov.

Pretože volatilita cien je bežným meradlom rizika, je dôvod, že stabilizovaný blue-chip je oveľa menej rizikový ako kryptomena. Kúpa blue chipu vyplácaného dividendy s očakávaním jeho držania niekoľko rokov by sa teda považovala za investovanie. Na druhej strane, obchodník, ktorý si kúpi kryptomenu, aby ju za pár dní otočil kvôli rýchlemu zisku, špekuluje.

Príklad návratnosti investície

Predpokladajme, že ste kúpili 100 akcií spoločnosti Adobe Inc (ADBE) zásoby 24. marca 2020 za 310 dolárov a predali ich presne o rok neskôr za 460,20 dolára. Aký bol váš približný celkový výnos, ignorujúc provízie? Majte na pamäti, že spoločnosť Adobe nevydáva dividendy z akcií. Výsledný kapitálový zisk by bol ((460,20 dolárov - 310 dolárov)/310 dolárov) x 100% = 48.5%.

Teraz si predstavte, že spoločnosť Adobe vydala dividendy v roku 2020 a vy ste dostali dividendy 5 dolárov na akciu. Váš približný celkový výnos by potom bol 50.11% (Kapitálové zisky: 48.5% + Dividendy: (500/31 000 dolárov) x 100% =1.61%).

Investície - najčastejšie otázky

Čo je investovanie a ako funguje?

Investovanie je rozdeľovanie zdrojov do niečoho, aby sa dosiahol príjem alebo zisk. Typ investície, ktorý si vyberiete, bude pravdepodobne závisieť od vás, čo sa snažíte získať a ako citlivo reagujete na riziko. Za predpokladu, že malé riziko prináša spravidla nižšie výnosy, a naopak, za predpokladu vysokého rizika. Investovať je možné do akcií, dlhopisov, nehnuteľností, drahých kovov a ďalších. Investovať sa dá pomocou peňazí, aktív, kryptomeny alebo iných výmenných prostriedkov.

Ako začnem investovať?

Môžete si vybrať cestu „urob si sám“, výber investícií na základe svojho štýlu investovania alebo si vyžiadajte pomoc investičného profesionála, ako je poradca alebo maklér. Pred investovaním je dôležité zistiť, aké sú vaše preferencie a tolerancia voči riziku. Ak averzuje k riziku, výber akcií a opcií nemusí byť tou najlepšou voľbou. Na základe cieľov a preferencií vypracujte stratégiu, ktorá načrtne, koľko investovať, ako často investovať a do čoho investovať. Pred pridelením zdrojov si urobte prieskum cieľovej investície, aby ste sa uistili, že je v súlade s vašou stratégiou a má potenciál priniesť požadované výsledky. Nezabudnite, že na začiatok nepotrebujete veľa peňazí a môžete ich meniť podľa toho, ako sa menia vaše potreby.

Ako začať investovať za málo peňazí?

Investovanie nie je vyhradené pre bohatých. Môžete investovať nominálne sumy. Môžete napríklad nakupovať akcie za nízke ceny, vkladať malé sumy na úročený sporiaci účet alebo sporiť, kým nenakumulujete cieľovú sumu na investovanie. Ak váš zamestnávateľ ponúka plán odchodu do dôchodku, ako je napríklad 401 (k), prideľujte zo svojej mzdy malé čiastky, kým nemôžete zvýšiť svoje investície. Ak sa váš zamestnávateľ zúčastňuje na párovaní, môžete si uvedomiť, že sa vaša investícia zdvojnásobila.

Ako môžem začať investovať s 1 000 dolármi?

Môžete začať investovať do akcií, dlhopisov a investičných fondov alebo dokonca otvoriť IRA. Začínať na 1 000 dolároch nie je nič, na čo by ste mali kýchnuť. Investícia 1 000 dolárov do IPO spoločnosti Amazon v roku 1997 by dnes priniesla milióny. Bolo to do značnej miery dôsledkom niekoľkých rozdelení akcií, ale nič to nemení na výsledku: monumentálne výnosy. Sporiace účty sú k dispozícii vo väčšine finančných inštitúcií a spravidla nevyžadujú vysoké investície. Sporiace účty sa spravidla nepýšia vysokými úrokovými sadzbami; Nakúpte teda a nájdite ten, ktorý má najlepšie vlastnosti a najkonkurencieschopnejšie ceny.

Verte či neverte, môžete investovať do nehnuteľnosti s 1 000 dolármi. Možno nebudete môcť kúpiť nehnuteľnosť generujúcu príjem, ale môžete investovať do spoločnosti, ktorá to robí. A dôvera v investovanie do nehnuteľností (REIT) je spoločnosť, ktorá investuje a spravuje nehnuteľnosti s cieľom dosiahnuť zisky a vytvárať príjem. S 1 000 dolármi môžete investovať do akcií REIT, investičných fondov alebo fondov obchodovaných na burze.

Aké sú 4 druhy investícií?

Na výber je mnoho typov investícií. Asi najbežnejšie sú akcie, dlhopisy, nehnuteľnosti a fondy. Ďalšími významnými investíciami, ktoré je potrebné zvážiť, sú investičné fondy do nehnuteľností (REIT), CD, anuity, kryptomeny, komodity, zberateľské predmety a drahé kovy. Obloha je limitom pre investície.

Spodný riadok

Investovanie zahŕňa realokáciu finančných prostriedkov alebo zdrojov do niečoho, aby ste získali príjem alebo vytvorili zisk. Existujú rôzne typy investičných nástrojov, ako sú akcie, dlhopisy, investičné fondy a nehnuteľnosti, z ktorých každý nesie inú úroveň rizika a odmien.

Investori môžu nezávisle investovať bez pomoci investičného profesionála alebo využiť služby licencovaného a registrovaného investičného poradcu. Technológia tiež poskytla investorom možnosť získavať automatizované investičné riešenia prostredníctvom robo-poradcov.

Výška protiplnenia alebo peňazí potrebných na investovanie závisí vo veľkej miere od typu investície a finančnej situácie, potrieb a cieľov investora. Mnoho vozidiel však znížilo svoje minimálne investičné požiadavky a umožnilo účasť viac ľuďom.

Napriek tomu, ako sa rozhodnete investovať alebo do čoho sa rozhodnete investovať, skúmajte svoj cieľ, ako aj svojho investičného manažéra alebo platformu. Pravdepodobne jeden z najlepších jadier múdrosti pochádza od skúseného a skúseného investora Warrena Buffeta „Nikdy neinvestujte do podnikania, ktorému nerozumiete“.