Akcie Palo Alto Networks na ústupe pred zárobkami
Palo Alto Networks, Inc. (PANW) oznámi výsledky za tretí štvrťrok po stredajšom záverečnom zvonení, pričom analytici z Wall Street očakávajú zisk na akciu (EPS) vo výške 1,25 USD pri príjmoch 704 miliónov USD. Výrobca high-tech bezpečnostného softvéru sa vo februári vzchopil na historické maximum po tom, čo prekonal očakávania v druhom štvrťroku, ale rýchlo sa dostal na vrchol a posledné tri mesiace klesal nižšie.
Má zmysel zostať na okraji správy o výnosoch, pretože hráči na trhu prehrali ich chuť na technologické akcie v posledných týždňoch v reakcii na pozastavené obchodné rozhovory medzi Spojenými štátmi a Čína. Hrozba odvetných opatrení voči sektoru tiež drží investorov v defenzíve po zatknutí finančnej riaditeľky Huawei, ktorá je tiež dcérou generálneho riaditeľa a zakladateľa Ren Zhengfei.
Dlhodobý graf PANW (2012 – 2019)
Spoločnosť vstúpila na burzu v polovici 50-tych rokov v júli 2012 a okamžite vzrástla, pričom v septembri dosiahla 72,61 USD. Následný pokles prerušil úvodnú tlač IPO v novembri a prelomil sériu nižších miním na historické minimum z júna 2013 na úrovni 39,06 USD. O niekoľko mesiacov neskôr otestoval túto úroveň a dokončil a
dvojité dno obrat, vstúpil do vzostupného trendu, ktorý dosiahol maximum z roku 2012 vo februári 2014.Septembrový prelom prilákal veľký nákupný záujem, čím sa vytvoril silný trendový pokrok, ktorý pokračoval aj v júli 2015, keď akcie dosiahli vrchol tesne nad 200 USD. To znamenalo najvyššie maximum za ďalšie tri roky, pred komplexom korekcia ktorý našiel podpora v roku 2016 tesne nad 100 USD. V apríli 2017 prelomila toto obchodné dno, ale rýchlo sa zotavila a dokončila druhé dvojité dno za štyri roky.
Následný vzostup dokončil v apríli 2018 spiatočnú cestu na maximum v roku 2015, čo prinieslo okamžitý prepad, ktorý sa v septembri zastavil takmer na 240 USD. Cenová akcia bola odvtedy zmiešaná a nestála, s oživením v tvare V po prepade vo štvrtom štvrťroku, po ktorom nasledoval neúspešný únik nad vrcholom roku 2018. Napriek tomu si akcie stále držia podporu na maxime z roku 2015, pričom udržiavajú dlhodobý vzostupný trend úplne nedotknutý.
Mesačný stochastický oscilátor v januári 2019 vstúpil do nákupného cyklu a v marci dosiahol úroveň prekúpenia. V máji prešla do nového predajného cyklu a varovala účastníkov trhu, že relatívna slabosť môže pokračovať aj v treťom alebo štvrtom štvrťroku. Spolu s makrovetrom, ktorý zasiahne technologický sektor, je ťažké odporučiť naskočiť na palubu, aj keď sa akcie po správach posilnia.
Krátkodobý graf PANW (2017 – 2019)
The bilančný objem (OBV) indikátor akumulácie a distribúcie dosiahol historické maximum v máji 2018, keď sa akcie obchodovali blízko 200 USD a počas septembrových a februárových cenových vrcholov zaznamenali nižšie maximá. To znamená medvedí divergencia, ale OBV zostáva blízko minuloročného maxima, čo signalizuje lojálnu inštitucionálnu základňu aj napriek deviatim mesiacom whipsaws. Aj keď to je dobrým znamením pre budúcnosť, nepriaznivé cykly, ktoré sú teraz v hre, predpovedajú skôr akciu na hranici dosahu než prelomenie.
A Fibonacciho mriežka natiahnutý naprieč vzostupným trendom, ktorý začal v roku 2017, umiestňuje maximum z roku 2015 (dolná modrá čiara) na úroveň .382 retracementu, zatiaľ čo decembrové minimum sa nachádza na úrovni .618. Toto úzke zarovnanie zvyšuje pravdepodobnosť, že vzostupný trend sa skončil, ale potvrdenie alebo vyvrátenie tejto prognózy môže trvať mesiace. Medzitým by 100-bodový obchodný rozsah mohol potrestať sledovateľov trendu v oboch smeroch.
Spodný riadok
Palo Alto Networks hlási zisky v stredu večer po tom, čo akcie neprekonali maximum z roku 2018 blízko 240 USD. Rýchle zotavenie nie je v tomto scenári pravdepodobné, aj keď akcie po správach posilnia.
Zverejnenie: Autor nemal v čase zverejnenia žiadne pozície vo vyššie uvedených cenných papieroch.
