Zostupný trend Walmartu sa blíži k hlavnej podpore

Dow komponent Walmart Inc. (WMT) klesol na sedemmesačné minimum začiatkom tohto mesiaca po tom, čo spoločnosť oznámila 77% podiel v indickom Flipcarte. Maloobchodný gigant v Arkansase varoval, že transakcia v hodnote 16 miliárd dolárov si bude vyžadovať ponuku dlhu a zásah 60 centov na akciu vo fiškálnom roku. zisky v roku 2020, čo vyvolalo exodus akcionárov, ktorí boli sklamaní nedostatkom iniciatív online predaja konkurujúcich Amazon.com, Inc. (AMZN).

Zdravý vzostupný trend v januári 2018 vyskočila na historické maximum v trojciferných číslach, poháňaná silným rastom online predaja, akcie klesli vo februári po tom, čo spoločnosť oznámila slabé výsledky za štvrtý štvrťrok a bolo sklamaním zisk vedenie. The korekcia teraz znížila takmer 25% z ceny akcií, zatiaľ čo 200-dňová exponenciálny kĺzavý priemer (EMA) sa prevalila a stala sa odpor, čím sa zvyšuje pravdepodobnosť, že akcia vstúpila do majora klesajúci trend.

Našťastie pre nervóznych akcionárov sa štvormesačný pokles teraz dostal do piatich hlavných bodov

podpora v polovici 70-tych rokov, čo naznačuje odraz v polovici roka, ktorý otestuje nové vrstvy odporu. Počas tohto odkladu bude musieť Walmart presvedčiť skeptických hráčov na trhu, že na tejto strane môže rásť rýchlejšie Atlantiku, alebo bude čeliť agresívnemu predajnému tlaku, ktorý by mohol nakoniec vyhodiť zásoby maloobchodníka do v polovici 50 dolárov. (Pozri tiež: Walmart Stock by mohol byť pripravený na veľké rally.)

Dlhodobý graf WMT (2000 – 2018)

Štvorročný vzostupný trend skončil na začiatku nového tisícročia tesne nad 70 USD, čím ustúpil plytkému, ale pretrvávajúcemu klesajúcemu trendu, ktorý v roku 2006 dosiahol podporu v roku 1999 pri nízkych 40 USD. to testovaný táto úroveň sa v druhej polovici roku 2007 trikrát zvýšila a otočila sa vyššie a zastavila sa na úrovni roku 2002 hojdať sa vysoko na nízkych 60 USD v septembri 2008. Pokles počas ekonomického kolapsu spôsobil len malé škody a podporu našiel v polovici 40. rokov.

Akcie testovali túto úroveň v roku 2011 štyrikrát a otočili sa vyššie, pričom vstúpili do najsilnejšieho vzostupného trendu ďaleko v tomto storočí a zaznamenal sériu nových maxím v prvom štvrťroku 2015, keď dosiahol vrchol blízko $91. Potom to prudko kleslo v sympatiách s ostatnými kamenných predajcov stratiť podiel na trhu k predaju v elektronickom obchode, ktorý v novembri 2015 dosiahol dno na štvorročnom minime v polovici 50-tych rokov. Následné zvýšenie trvalo takmer dva roky, kým sa dokončila spiatočná cesta na predchádzajúce maximum.

Prelom v novembri 2017 sa zastavil v januári 2018 po tom, čo akcie zaznamenali historické maximum na úrovni 109,98 USD, zatiaľ čo následný pokles prelomil novú podporu v marci. Akcia v máji naďalej strácala pôdu pod nohami a teraz sa obchoduje na sedemmesačnom minime na nízkej úrovni 80 dolárov. Medzitým mesačné stochastický oscilátor klesla na prepredané na úrovni tretíkrát za osem rokov, zatiaľ čo cena sa blíži k hlavnej podpore na 50-mesačnom EMA v hornej časti 70 USD. Tieto dvojité technické prvky pripravujú pôdu pre silný stredoročný obrat.

[Pozrite si kapitolu 4 Technická analýza kurz na Akadémia Investopedia sa dozviete viac o určovaní, či je akcia prekúpená alebo prepredaná]

Krátkodobý graf WMT (2015 – 2018)

A Fibonacciho mriežka natiahnutý cez 2015 až 2018 uptrend umiestňuje novembrové prelomenie priamo na úroveň .382 retracementu, zatiaľ čo marcový výpadok tiež porušil 200-dňový EMA. Viacnásobné testy na novej odolnosti nedokázali prilákať odhodlaných kupujúcich, čo spôsobilo prudký pokles, ktorý teraz testuje korekčné minimá. Zdá sa, že klesajúca dynamika rastie a predpovedá rýchlejší pokles, ktorý by mohol znamenať predajné vyvrcholenie.

.618 úroveň retracementu sa zosúladil s rastúcou nízkou trendovou čiarou a 50-mesačným EMA v strednej až vyššej hodnote 70 USD, čo poukazuje na zónu konfliktu, ktorá pravdepodobne vyvolá nákupný záujem a stredné dno. Horných 80 dolárov by potom znamenalo silný odpor, ktorý pravdepodobne pritiahne agresívne krátkych predajcov ak sa odrazí v treťom štvrťroku tak vysoko. Vyvážený objem (OBV) vytvorila podobné nastavenie, čo naznačuje, že nákupný tlak neprekročí červenú čiaru. (Viac pozri: Walmart hlási prepredané a pod „Krížom smrti“.)

Spodný riadok

Walmart je zapojený do strmej korekcie, ktorá pravdepodobne dosiahne strednú až hornú hranicu 70 USD pred vygenerovaním zvrat ktorá narazí na vlnu odporu v horných 80 USD. (Pre ďalšie čítanie si pozrite: Walmart kupuje 77% podiel na Flipkarte za 16 miliárd dolárov.)