5 amerických fondov s malým kapitálovým indexom

Hodnotné akcie sa zvyčajne obchodujú za nízke ceny v porovnaní s výkonom. Týchto päť fondov patrí medzi niekoľko málo indexových fondov s malou kapitalizáciou, ktoré sa úplne alebo čiastočne zameriavajú na výber hodnoty:

• Indexový fond Vanguard Small-Cap Value Index (VSIAX)
• Dimenzionálne portfólio cielenej hodnoty spravované v USA (DTMVX)
• Dimenzionálne portfólio cieľovej hodnoty v USA (DFFVX)
• Indexový fond TIAA-CREF Small-Cap Blend Index (TISBX)
• Fidelity Small Cap Enhanced Index Fund (FCPEX)

Indexový fond Vanguard Small-Cap Value Index

Fond s malým hodnotovým indexom je uzavretý pre nových investorov; Vanguard však spravuje an fond obchodovaný na burze (ETF) verzia investície s názvom Vanguard Small-Cap Value ETF (VBR).

K 1. Q 2021 držal podielový fond zhruba 44,7 miliardy dolárov v malých a akcie so strednou kapitalizáciou ktoré sledujú hodnotový index CRSP USA. Pomer výdavkov fondu je relatívne nízky na úrovni 0,07%, čo je rovnaké ako vo verzii ETF (taktiež 0,07%).

Dimenzionálne portfólio cieľovej hodnoty v USA

Portfólio cieľovej hodnoty v USA investuje najmenej 80% aktív do spoločností s malou a strednou kapitalizáciou, o ktorých sa spoločnosť Dimensional domnieva, že sú hodnotnými akciami s vyššou ziskovosťou. Vyhľadáva firmy, ktoré majú low pomer ceny a knihy, a tiež zváži tok ceny k hotovosti a cena k zisku pomery. Štandardom fondu je hodnotový index Russel 2000.

K 1. Q 2021 držal aktíva v objeme 5,9 miliardy dolárov, pričom 24,3% bolo alokovaných na finančný sektor, 22,4% do sektor priemyselného tovarua 15,1% až spotrebiteľ podľa vlastného uváženia. Má nákladový pomer 0,44%.

Dimenzionálne portfólio cielenej hodnoty spravované v USA

Portfólio cieľovej hodnoty v USA spravované z daní je podobné vyššie uvedenému fondu, ale s dôrazom na minimalizáciu federálnych daní. Dimension to dosahuje započítaním kapitálových ziskov so stratami a oneskorením kapitálových výnosov, kým nie sú zdanené nižšími, dlhodobými sadzbami. Priemerný obrat predstavuje asi 24% jeho portfólia. Štandardom fondu je hodnotový index Russel 2000.

K 1. Q 2021 držal fond aktíva vo výške 12,9 miliardy dolárov, pričom 27,6% bolo alokovaných na financie, 21,6% na priemysel a 14% na základe vlastného uváženia spotrebiteľa. Má nákladový pomer 0,33%.

Indexový fond TIAA-CREF Small-Cap Blend Index

Indexový fond TIAA-CREF Small-Cap Blend Index investuje najmenej 80% svojich aktív do hodnotových a rastových akcií nachádzajúcich sa v Index Russell 2000.

Na konci apríla 2021 fond držal 4,8 miliardy dolárov investovaných na viac ako 1 900 pozíciách. Zdravotníctvo dominovalo v jeho alokácii na úrovni 21%, nasledované financiami so 17,2%a informačnými technológiami a priemyslom, každý s približne 15%. Jeho nákladový pomer je 0,06%.

Indexový fond Fidelity Small Cap Enhanced Index

Small-Cap Enhanced Index Fund investuje asi 80% aktív do akcií, ktoré tvoria Russell 2000 Index, ale Fidelity si kladie za cieľ poraziť index pomocou počítačom podporovanej kvantitatívnej analýzy vyberá.

K 1. Q 2021 mal fond aktíva v objeme približne 729 miliónov dolárov, pričom 23,1% bolo určených na zdravotníctvo, 16,6% na finančné a 16,3% na informačné technológie. Jeho nákladový pomer je 0,64%.