Opredelitev hipoteke z nastavljivo obrestno mero (ARM)

Kaj je hipoteka z nastavljivo obrestno mero (ARM)?

Hipoteka z nastavljivo obrestno mero (ARM) je vrsta hipoteke, pri kateri se obrestna mera, ki se uporablja za neporavnano stanje, spreminja skozi celotno življenjsko dobo posojila. Pri hipoteki z nastavljivo obrestno mero je začetna obrestna mera določena za določen čas. Po tem se obrestna mera občasno letno ali celo mesečno ponastavi. Imenujejo se tudi ARM hipoteke s spremenljivo obrestno mero ali plavajoče hipoteke. Obrestna mera za ARM se ponastavi na podlagi referenčne vrednosti ali indeksa ter dodatnega razmika, imenovanega an ARM marža.

Razumevanje hipoteke z nastavljivo obrestno mero (ARM)

Običajno je ARM izražen kot dve številki. V večini primerov prva številka označuje čas uporabe fiksne obrestne mere za posojilo.

Na primer, ARM 2/28 ima fiksno obrestno mero za dve leti, ki ji sledi spremenljiva obrestna mera za preostalih 28 let. Nasprotno pa se 5/1 ARM ponaša s fiksno obrestno mero za pet let, čemur sledi spremenljiva obrestna mera, ki se vsako leto prilagaja (kot kaže številka ena). Podobno se ARM 5/5 začne s fiksno obrestno mero pet let, nato pa se prilagaja vsakih pet let.

Indeksi vs. Robovi

Ob koncu obdobja s fiksno obrestno mero se obrestne mere ARM zvišajo ali znižajo na podlagi indeksa in določene marže. V večini primerov so hipoteke vezane na enega od treh indeksov: donosnost dospelosti enoletnih zakladnih menic, indeks stroškov 11. sklada v okrožju ali Londonska medbančna obrestna mera (LIBOR).

Čeprav se indeksna stopnja lahko spreminja, marža ostaja enaka. Na primer, če je indeks 5%, marža pa 2%, se obrestna mera za hipoteko prilagodi na 7%. Če pa bo pri naslednjem prilagajanju obrestne mere indeks znašal le 2%, se obrestna mera zniža na 4% glede na 2% maržo posojila.

ARM vs. Hipoteka s fiksnimi obrestmi

Za razliko od hipotek z nastavljivo obrestno mero so tradicionalne oz hipoteke s fiksno obrestno mero imajo enako obrestno mero za celotno življenjsko dobo posojila, ki je lahko 10, 20, 30 ali več let. Na splošno imajo na začetku višje obrestne mere kot ARM, zaradi česar so ARM vsaj kratkoročno lahko privlačnejše in dostopnejše. Vendar pa posojila s fiksno obrestno mero zagotavljajo, da se posojilojemalčeva obrestna mera nikoli ne bo dvignila do točke, ko bodo plačila posojila postala neobvladljiva.

Pri hipoteki s fiksno obrestno mero mesečna plačila ostajajo enaka, čeprav se zneski za plačilo obresti ali glavnice sčasoma spreminjajo glede na posojilo. amortizacijski načrt.

Če obrestne mere na splošno padejo, lahko lastniki stanovanj s hipotekami s fiksno obrestno mero refinanciranje, odplačujejo svoje staro posojilo z novim po nižji obrestni meri.

Ali je hipoteka z nastavljivo obrestno mero prava za vas?

ARM je lahko pametna finančna izbira, če nameravate posojilo obdržati za omejeno časovno obdobje, medtem pa boste lahko obvladali vsa povišanja obrestnih mer.

V mnogih primerih imajo ARM omejene stopnje, ki omejujejo, koliko se lahko obrestna mera v danem trenutku ali v celoti poveča. Občasne omejitve obrestnih mer omejujejo, koliko se lahko obrestna mera spreminja iz leta v leto omejitve življenjske dobe določite omejitve, koliko se lahko obrestna mera poveča v času trajanja posojila.

Upoštevajte, da imajo nekateri ARM -ji omejitve plačil, ki v dolarjih omejujejo, koliko se lahko poveča mesečno hipotekarno plačilo. To lahko privede do težave, imenovane negativna amortizacija če vaša mesečna plačila ne zadostujejo za kritje obrestne mere, ki jo spremeni vaš posojilodajalec. Z negativno amortizacijo se lahko znesek, ki ga dolgujete, še naprej povečuje, tudi če opravite potrebna mesečna plačila.