Podjetje za alternativno upravljanje premoženja TPG je začelo IPO

Globalno alternativna ritt družba za upravljanje TPG je iti v javnost preko an Prva javna ponudba (IPO), ki vključuje 33,9 milijona delnic navadne delnice razreda A po ceni 29,50 $ na delnico. Delnice se bodo začele trgovati naprej Nasdaq jan. pod simbolom TPG. 13. 2022, ponudba pa naj bi se zaključila 1. 18, 2022.

Med bolj znanimi podjetji v portfelju TPG so Airbnb, Inc. (ABNB), upravljavec telovadnice Crunch, podjetje za poslovne nepremičnine Cushman & Wakefield PLC (CWK), DirecTV, ponudnik programske opreme McAfee Corp. (MCFE), indijski konglomerat Tata in Viking Cruises. Tata je matična družba Tata Motors Ltd. (TTM), ki je lastnik znamk Jaguar in Land Rover. Med pomembnejšimi realiziranimi naložbami TPG je bil Burger King, ki je trenutno v lasti Restaurant Brands International Inc. (QSR).

Glede TPG

TPG sta leta 1992 s svojo prvo pisarno v San Franciscu ustanovila Jim Coulter in David Bonderman, nekdanja sodelavca pri Bassu. Družinska pisarna. Podjetje poroča, da ima približno 109 milijard dolarjev sredstva v upravljanju (AUM). Njegov trenutni izvršni direktor je Jon Winkelried.

TPG ima trenutno investicijske in operativne ekipe v 12 pisarnah po vsem svetu. Podjetje vlaga v pet platform za več izdelkov: kapital, rast, vpliv, nepremičnine in tržne rešitve. Trdi, da njegovo "edinstveno strategijo" poganjajo sodelovanje, inovacije in vključenost.

Uporaba izkupička IPO

V svojem sporočilu za javnost: "TPG namerava porabiti približno 40 % čistega prihodka za nakup partnerskih deležev v operativnem subjektu TPG od druge obstoječe strateške vlagatelje, in preostali čisti prihodki, ki jih prejme za plačilo stroškov ponudbe in reorganizacije ter za splošne korporativne namene, ki lahko vključujejo olajšanje rasti obstoječega poslovanja TPG in/ali širitev v nove komplementarne poslovne ali geografske trgi. TPG ne bo prejel izkupička od prodaje delnic obstoječega strateškega vlagatelja.«

Strateška utemeljitev

IPO, ki naj bi zbral 1 milijardo dolarjev za TPG, če bo vseh 33,9 milijona delnic prodanih po ponudbeni ceni 29,50 dolarja, bo podjetju prineslo 9 milijard dolarjev vrednotenje. "Morda so se počutili v slabšem konkurenčnem položaju v primerjavi z javnimi kolegi, ker niso imeli likvidne valute delnic, s katero bi lahko plačevali vodstvene delavce ali opravljali nakupe," je opazil dolgoletni zasebni kapital izvršni.

Poleg tega je, kot je navedeno v izvlečku iz zgoraj navedenega sporočila za javnost, del razloga za IPO odkup manjšinskih deležev v lasti zunanjih vlagateljev. Vodje TPG ne prodajajo nobenega svojega deleža.

Širše posledice

Kotacija TPG je prvi veliki borzni prvenec leta 2022 in investicijski bankirji bi moral pozorno spremljati njegovo uspešnost, da bi spremljal zdravje IPO poslovanja. Medtem je proizvajalec poslovne programske opreme Justworks Inc. ima odložila lastno IPO, pri čemer navaja neugodne razmere na trgu.