Delnice Apple blizu močnega odpora po padcu zaslužka

Dow komponenta Apple Inc. (AAPL) je kljubovala pričakovanjem v prvem četrtletju in premagala ocene dobička in prihodkov v drugem fiskalnem četrtletju 2020 kljub ogromnim svetovnim nasprotnim vetrom. Podjetje je objavilo Čisti dobiček na delnico (EPS) v višini 2,55 $ pri prihodku v višini 58,31 milijarde $, kar je ublažilo zaskrbljenost zaradi vpliva pandemije na prodajo, vendar tehnološki velikan ni ponudil tretjega četrtletja vodenje zaradi "pomanjkanja vidljivosti". Delničarji so sprva zadeli izstope, pri čemer so prezrli dvige dividende in odkupi programov, vendar se delnice po petkovem otvoritvenem zvonu dražijo.

Prihodki iPhone in iPad so v drugem četrtletju presegli pričakovanja, medtem ko nosljive naprave prišel kratek. Bruto marže zgrešil ocene za desetino odstotka, podprt z 8-odstotnim upadom prihodkov na Kitajskem v primerjavi z enakim lanskim obdobjem. Podjetje je opozorilo, da se je kitajska proizvodnja zdaj nadaljevala in da se je povpraševanje v zadnjih štirih do šestih tednih znatno izboljšalo. Zanimivo je, da je bilo posredovanih malo podatkov o naročnikih na Apple+, pri čemer so te informacije vključene v širši prihodek od storitev.

Delnice so pravkar objavile "notranji mesec", z aprilskim razponom, stisnjenim med večjimi marčevskimi ekstremi. Ta omejevalni ukrep se bo verjetno nadaljeval v prihodnjih četrtletjih, kar bo preprečilo preboj na nove najvišje vrednosti ali zlom skozi marčevsko najnižjo vrednost. Posledično bodo vlagatelji, ki so na stranskem tiru, morda želeli ohraniti svoj prah suhega, ker se lahko vnosi z nižjim tveganjem pojavijo pozneje. Možno je tudi, da delnice Apple dosegajo vrh po več desetletnem naraščajočem trendu in se bodo v prihodnjih letih trgovale na nižjih ravneh.

Dolgoročna lestvica AAPL (1992 – 2020)

Dolgoročni upadajoči trend se je leta 1998 končal na 12-letnem najnižjem nivoju in se umaknil dvigu, ki je v četrtem četrtletju 1999 izbruhnil na novo najvišjo vrednost. Shod se je končal ob a razdeljeno prilagojeno 5,37 $ nekaj mesecev pozneje, kar je povzročilo vertikalni upad na 97 centov na začetku leta 2001. Delnica je to preizkusila raven podpore uspešno leta 2003 in zaključil a dvojno dno preobrat, pred velikim naraščajočim trendom, ki je leta 2005 dosegel nove najvišje vrednosti.

Leta 2007 je rally dosegel najvišjo vrednost 29 dolarjev in se je zmanjšal v a dvojni vrh ki se je med gospodarskim zlomom leta 2008 zmanjšala. Razprodaja je našla podporo na dveletnem najnižjem nivoju pri nižjih najstnikih, kar je postavilo temelje za okrevanje, ki je končalo 100-odstotno vrnitev na prejšnjo najvišjo vrednost konec leta 2009. Preboj v letu 2010 je pritegnil široko zanimanje za nakupe, ki je septembra 2012 znašal 101 dolar. Od takrat je delnica objavila dolgo vrsto višjih in najnižjih vrednosti, s čimer se je dvignila na vodilno mesto na trgu.

Mesečni stohastični oscilator februarja 2020 prešel v prodajni cikel iz izjemno prekupljene tehnične vrednosti, ki je napovedal vsaj šest do devet mesecev relativne šibkosti. Indikator zdaj poskuša preseči višje na srednji točki plošče, ki ima slab sloves zaradi izdajanja lažnih nakupovalnih signalov. Kot rezultat, bi moral petkov trg ponuditi informativni test bikov vs. moč medveda, zlasti po neposrednem okrevanju od globokega marčevskega najnižja.

Kratkoročni grafikon AAPL (2018 – 2020)

Obstajajo tudi drugi razlogi za domnevo, da bodo kupci Applea tukaj imeli težke čase. Za začetek, šesttedenski odboj je pravkar počistil .618 Fibonaccijevo odmikanje pri prodaji ravni po dvotedenski konsolidaciji in je zdaj na poti v izjemno odpornost pri ozko poravnanem 0,786 Fibonaccijevih razprodajah in neizpolnjenem februarju. 24 prelomna vrzel blizu psihološke ravni 300 $.

Poleg tega je bilančna glasnost Kazalnik akumulacije-distribucije (OBV) se je komaj premaknil nad 14-mesečno najnižjo vrednost, objavljeno 7. aprila, kar kaže, da pokrivanje kratki prodajalci so zagotovili večino ognjene moči za val okrevanja. To nam tudi pove, da predani kupci ostajajo na stranskem tiru in se odločijo, da ne bodo "kupi dip"čeprav je marčevski padec delnice padel na najnižjo vrednost od septembra. To izgubljeno sponzorstvo je mogoče nadomestiti, vendar bo trajalo nekaj časa, kar bo povečalo verjetnost, da se bo cenovna akcija prevrnila in olajšala v dolgoročni razpon trgovanja.

Spodnja črta

Delnice Apple so v petek trgovale višje, potem ko je tehnološki gigant premagal meritve v prvem četrtletju, vendar se je odločil, da ne bo zagotovil navodil za tekoče četrtletje.

Razkritje: Avtor v času objave ni imel nobenih funkcij v omenjenih vrednostnih papirjih.