Abercrombie premaga ocene, vendar se medvedji trg nadaljuje

Prodajalec prostih oblačil in dodatkov Abercrombie & Fitch Co. (ANF) je poročal o četrtletnih rezultatih pred otvoritvenim zvonom v četrtek, 8. 29. Zaloga vrzel nižje na odprtem, kljub temu, da je trgovec na drobno podaljšal svojo zmago nad analitiki Čisti dobiček na delnico (EPS) ocenjuje na devet zaporednih četrtletjih.

Delnice so končale avgust pri 14,82 dolarja, kar je 27,1 % manj kot do danes, na ozemlju medvedjega trga pa za 52,3 % z najvišje vrednosti 3. maja pri 30,63 dolarja. Delnice so avgusta 2019 dosegle najnižjo vrednost 14,19 USD. 29. Dolgoročno gledano je delnica oktobra 2007 postavila najvišjo vrednost znotraj dneva vseh časov v višini 85,77 USD in v tednu 14. julija 2017 padla za 89 % na najnižjo vrednost 8,81 USD.

Delnice Abercrombieja so po zaslužku padle, saj je to napovedal tarife škodila podjetju do konca leta 2019. Podjetje namerava zapreti tri svoje vodilne trgovine v newyorškem SoHu; Fukuoka, Japonska; in Milano, Italija. Trgovec na drobno tudi zmanjšuje svoje posle s Kitajsko, da bi zmanjšal škodljive učinke naraščajočih carin.

Dnevni grafikon za Abercrombie

Dnevni grafikon za Abercrombie kaže višje razlike v ceni zaradi pozitivnih odzivov na dobiček novembra. 29. in 6. marca, kar je delnico dvignilo na najvišjo vrednost 3. maja pri 30,63 $. Nato je prišel zaslužek 29. maja in avg. 29, ko je prišlo do znižanja cenovnih vrzeli. Ta upad je povzročil nastanek "smrtni križ« 8. julija, ko je 50-d preprosto drseče povprečje padel pod 200-dnevno preprosto drseče povprečje, kar pomeni, da bodo sledile nižje cene. Vodoravna črta je polletni vrtinec pri 14,78 $, ki je bil magnet po zaslužku avgusta. 29. in avg. 30.

Tedenski grafikon za Abercrombie 

Tedenski grafikon za Abercrombie je negativen, vendar preprodano, pri čemer je delnica pod svojim pettedenskim spremenjenim drsečim povprečjem 16,80 $ in pod svojim 200-tedenskim preprostim drsečim povprečjem ali "povratkom na povprečje" pri 19,56 $. 12 x 3 x 3 tedensko počasi stohastično branje končala prejšnji teden ob 19.50, kar je pod pragom preprodaje 20.00. Ko je bila delnica na najvišji vrednosti 3. maja, je bila ta vrednost 92,65, kar je precej nad 90,00 kot "napihnjen parabolični mehurček" in ta balon je počil za več kot 50%.

Strategija trgovanja: Kupite delnice Abercrombieja zaradi šibkosti do najnižje vrednosti 8,81 dolarja iz julija 2017 in zmanjšajte deleže na moč na "povratek na povprečje" na 19,56 dolarja.

Kako uporabiti svoje ravni vrednosti in tvegane ravni: Stopnje vrednosti in ravni tveganja temeljijo na zadnjih devetih tedenskih, mesečnih, četrtletnih, polletnih in letnih zaključkih. Prvi niz nivojev je temeljil na zaprtju decembra. 31. Prvotna letna raven ostaja v igri. Tedenska raven se spreminja vsak teden. Mesečna raven je bila spremenjena ob koncu vsakega meseca, nazadnje 31. julija. Konec junija je bila spremenjena četrtletna raven.

Moja teorija je, da devet let volatilnost med zaprtji je dovolj za domnevo, da so upoštevani vsi možni bikovski ali medvedji dogodki za delnico. Da bi zajeli nestanovitnost cen delnic, bi morali vlagatelji kupiti delnice, ki so šibke, na raven vrednosti in zmanjšati deleže na moč na tvegano raven. Pivot je raven vrednosti ali tvegana raven, ki je bila kršena v svojem časovnem obdobju. Pivoti delujejo kot magneti, za katere obstaja velika verjetnost, da bodo ponovno testirani, preden se njihovo časovno obdobje izteče.

Kako uporabljati 12 x 3 x 3 tedenske počasne stohastične odčitke: Moja izbira uporabe 12 x 3 x 3 tedenskih počasnih stohastičnih odčitkov je temeljila na testiranje za nazaj številne metode branja zagona cene delnic s ciljem najti kombinacijo, ki je povzročila najmanj lažnih signalov. To sem storil po zlomu borze leta 1987, tako da sem bil z rezultati zadovoljen že več kot 30 let.

Stohastično odčitavanje zajema zadnjih 12 tednov vzponov, padcev in zaključkov delnic. Obstaja surovi izračun razlik med najvišjo najvišjo in najnižjo najnižjo vrednost v primerjavi z zaprtjem. Te ravni so spremenjene v hitro branje in počasno branje, in ugotovil sem, da je počasno branje najbolje delovalo.

Stohastično odčitavanje se meri med 00.00 in 100.00, pri čemer se upoštevajo odčitki nad 80.00 prekupljen in odčitki pod 20.00 se štejejo za preprodane. Pred kratkim sem opazil, da se delnice nagibajo k vrhuncu in upadanju za 10 % do 20 % in več kmalu po tem, ko se vrednost dvigne nad 90,00, zato temu pravim »napihnjen parabolični mehurček«, saj mehurček vedno poka. Omenil sem tudi branje pod 10.00 kot "prepoceni, da bi ga prezrli."

Razkritje: avtor nima nobenih pozicij v nobenih omenjenih delnicah in ne namerava sprožiti nobenih pozicij v naslednjih 72 urah.