CFA vs. Serija 7: Kakšna je razlika?

CFA vs. Serija 7: Pregled

Skratka, licenco serije 7 je bistveno lažje pridobiti kot certifikat pooblaščenega finančnega analitika (CFA). Serija 7 si v primerjavi z izpiti CFA vzame le del časa. Material v seriji 7 ni niti približno tako težak ali obsežen. Serijo 7 je mogoče doseči po opravljenih dveh relativno kratkih testih, CFA pa zahteva tri dolge preskuse.

Označbe CFA in Series 7 vas običajno vodijo po različnih poklicnih poteh v finančni industriji. Na splošno je Serija 7 je potreben za nakup in prodajo vrednostnih papirjev, vključno z delnicami, obveznicami, vzajemnimi skladi, opcijami, programi neposredne udeležbe in variabilnimi pogodbami. The CFA nobena regulativna agencija ne določa položaja finančne industrije. CFA je predvsem certifikat, primerljiv z magisterijem, ki povečuje verodostojnost investicijskih strokovnjakov in izboljšuje tudi možnosti za poklicno napredovanje.

CFA

The Inštitut CFA izda listino CFA ljudem, ki lahko izpolnijo njene stroge zahteve. Ljudje včasih primerjajo študijski program CFA s pridobitvijo magisterij poslovne administracije (MBA), le da je na področju naložb veliko bolj specializiran.

Za pridobitev CFA mora posameznik izpolnjevati vse zahteve, ki jih določa inštitut CFA, vključno z:

• Opravite vse tri stopnje izpitov CFA
• Pridobite diplomo ali pokažite štiri leta sprejemljivih delovnih izkušenj
• Postanite član inštituta CFA, ki zahteva povezavo z lokalnim poglavjem

Razčlenitev učnega načrta programa CFA je na voljo na spletnem mestu Spletna stran inštituta CFA.

Imetniki CFA menijo, da najbolj zahteven vidik programa izpolnjuje izobraževalne zahteve. Kandidati morajo opraviti tri izpite progresivne težavnosti. Inštitut CFA predlaga najmanj 250 ur študija za vsak test. Ponuja izpit prve stopnje dvakrat letno, junija in decembra. Izpite II in III stopnje ponuja le enkrat na leto v juniju. Dejansko lahko kandidati zaradi datumov izpitov opravijo le en preizkus na leto. Število ponovitev opravljanja izpitov ni omejeno. Kandidati prve stopnje bi se lahko testirali junija in decembra. Kandidati za stopnje II in III morajo čakati celo leto na ponovni preizkus, saj so na voljo šele junija. Pristojbine se zaračunajo, vključno s prijavnino in izpitnimi cenami, ki se gibljejo od 650 do 1380 USD.

Program CFA je nizek prehodna stopnja označuje težavnost izpitov. Desetletna povprečna statistika kaže, da program zaključi 44% registracijskih zavezancev. Kar zadeva posamezne teste, 41% preide na raven I, 44% na stopnjo II in 52% na stopnjo III.

CFA velja za enega najbolj specializiranih certifikatov za analizo naložb v finančni industriji. CFA lahko posamezniku bistveno pomaga pri kariernem napredku, predvsem na področjih:

• Upravljanje naložb
• Analiza portfelja
• Trgovanje na strani nakupa
• Analiza raziskav s strani prodajalca
• Investicijsko bančništvo
• Akademija
• Ekonomija
• Finančno svetovanje

Serija 7

Glavna razlika med Serijo 7 in CFA je v tem, da je ena licenca, druga pa certifikat. Licenca serije 7 je potrebna za posameznike, katerih delo vključuje zbiranje, nakup ali prodajo vrednostnih papirjev, vključno z delnicami, obveznicami, vzajemnimi skladi, opcijami, programi neposredne udeležbein variabilne pogodbe. Od oktobra 2018 uspešno opravljen izpit iz serije 7 ni edina zahteva za nove pridobitelje licence FINRA. Novi kandidati za licenciranje morajo opraviti tudi izpit Osrednja industrija vrednostnih papirjev (SIE).

SIE je 75-vprašalni izpit z več izbirami. Kandidati imajo za opravljanje testa na voljo eno uro in 45 minut. Potreben je prehodni rezultat 70. Izpit SIE je oblikovala FINRA, da bi zagotovila, da pridobitelji licence FINRA dokazujejo temeljito razumevanje osnovnega znanja o industriji vrednostnih papirjev.

Izpit iz serije 7 upravlja FINRA. Ima 125 vprašanj, ki pokrivajo štiri glavne naloge pooblaščenega zastopnika Serije 7. Preskus je treba opraviti v 225 minutah.

Štiri glavne delovne funkcije vključujejo naslednje:

• Funkcija 1: išče posredovanje posrednika-trgovca prek strank in potencialnih strank
• Funkcija 2: Odpre račune po pridobitvi in ​​oceni finančnega profila strank in naložbenih ciljev
• 3. funkcija: Strankam posreduje informacije o naložbah, daje ustrezna priporočila, prenaša sredstva in vodi ustrezno evidenco
• Funkcija 4: Pridobi in preveri navodila in pogodbe strank o nakupu in prodaji; obdeluje, zaključuje in potrjuje transakcije

Večina pripravljalnih tečajev serije 7 predlaga 80 do 100 ur študija, vključno z izpiti v živo in najmanj 1000 vprašanji za prakso. Za razliko od izpitov CFA, ki zajemajo študije primerov, finančne in naložbene teorije ter količinsko matematiko, izpit serije 7 vključuje zapomnitev predpisov SEC in nekaj osnovne matematike. Za uspešno opravljen izpit je potrebna 72% ocena, njegova uspešnost pa je večja od 70%.

Za popolno pridobitev licence serije 7 morajo kandidati:

• Povežite se z družbo članico FINRA ali drugo družbo članico samoregulativne organizacije (SRO) in jo sponzorirajte
• Registrirajte se pri FINRA
• Opravite izpit SIE
• Upoštevajte upravičenost pod Pravilo FINRA 1220 (b) (2)

Ključne razlike

Licenca serije 7 in certifikat CFA se na splošno pridobijo za različne poklice v finančni industriji. Predstavniki serije 7 z licenco ponavadi delajo na področju prodaje finančnih trgov, pogosto kot borzni posrednik ali finančni svetovalec, ki temelji na transakcijah. Upoštevajte, da je serija 7 potrebna za zbiranje, nakup in prodajo delnic, obveznic, vzajemnih skladov, opcij, programov neposredne udeležbe in variabilnih pogodb v katerem koli finančnem položaju. Licenca serije 7 lahko poteče, če predstavnik dve leti ni zaposlen v organizaciji, registrirani pri FINRA.

Čeprav nekateri investicijski svetovalci s serijo 7 imajo tudi listino CFA, večina karier, ki potrebujejo CFA, ne zahteva licence serije 7. Za razliko od serije 7 certifikat CFA ne poteče. Kot taka gre za certifikat, ki ga lahko uporabite pri trženju svojih osebnih sposobnosti skozi celotno kariero. Z listino CFA in članstvom pri inštitutu CFA imajo imetniki listin možnost, da se vsako leto dodatno izobražujejo s tečaji za nadaljnje izobraževanje. Na splošno je CFA lahko dober odsek za višje plačano delovno mesto z večjo odgovornostjo in vodstvom.

Kar zadeva učni načrt in težavnost, obstaja velika razlika med Serijo 7 in CFA. Licenca serije 7 zajema osnovno terminologijo, izdelke in funkcije na trgu vrednostnih papirjev tako pri izpitu SIE kot pri izpitu serije 7. Učni načrt CFA je veliko bolj kvantitativen in teoretičen in zajema področja kvantitativna analiza, vrednotenje vrednostnih papirjev, ekonomija, finančno poročanje, računovodstvo itd.