4 Nepoštene taktike posrednikov in kako se jim izogniti

The Komisija za vrednostne papirje in borzo (SEC) in Regulativni organ finančne industrije (FINRA) opravljajo precej dobro delo pri urejanju in nadzoru posrednikov. Kljub temu se najboljši način, da se izognete nepoštenim posrednikom, naredite domačo nalogo. Kljub temu je temeljit pregled podjetja opravil posrednik, oz načrtovalec ne preprečuje vedno, da bi vlagatelji postali žrtve goljufije.

Tu si oglejmo najbolj brezvestne prakse, ki so jih posredniki pospeševali provizije in naložbe slabe kakovosti preusmeriti na nič hudega sluteče vlagatelje.

1. Mehčanje

Mehčanje je dejanje pretiranega trgovanja z računom stranke. Nekateri posredniki, ki imajo diskrecijsko pravico do računa, uporabljajo to neetično prakso za povečanje provizij. Premikanje poteka v korist posrednika in ne vlagatelja, saj je edini namen trgovanja povečati provizije in ne premoženja stranke.

Pravzaprav se lahko celo ena trgovina šteje za pretirano, če nima zakonitega namena. Opozorilni znak premikanja je lahko nenavadno povečanje transakcij brez povečanja vrednosti portfelja.

Če ste resnično zaskrbljeni, da bi vaš račun lahko bil ukinjen, razmislite o zavij račun. To je račun, s katerim posrednik upravlja portfelj v zameno za pavšalno provizijo. Prednost ovoja je, da vas ščiti pred pretiravanjem. Ker posrednik dobi pavšalno letno pristojbino, trguje le, če je to ugodno za vaš portfelj.

Tudi če ste svojemu posredniku dovolili, da trguje namesto vas, je vedno pametno, da ste na tekočem z dogajanjem v portfelju.

2. Prodaja dividend

Ko posredniki poskušajo stranko prepričati, da z nakupom določene naložbe, kot je npr zaloge ali Vzajemni skladi bo zaradi prihajajočega donosno dividenda, to imenujemo prodaja dividend. V resnici poskuša posrednik hitro in enostavno ustvariti provizijo s prodajo stranki dobiček.

Recimo, na primer, da bo podjetje, ki trguje po 50 USD na delnico, kmalu plačalo 2,50 USD letne dividende. Posrednik bi "prodajal dividende", če bi stranki rekel, naj hitro kupi delnico, da bi dosegla 5 -odstotni donos. V resnici stranka tega donosa sploh ne bo vrnila.

Tečaji delnic se bodo med trgovanjem namesto tega znižali za 2,50 USD (dividenda) ex-dividenda. V bistvu vlagatelj kratkoročno malo pridobi. Prav tako bi lahko transakcija ustvarila davčno obveznost za vlagatelja.

Ta praksa se izvaja tudi v vzajemnih skladih: svetovalec bo stranki naročil, naj kupi sklad, ker družbe v skladu izplačujejo dividende. Tako kot zgornja cena delnic, vzajemni sklad neto vrednost sredstev je diskontiran z vrednostjo dividende, kar ima za posledico dobiček le za posrednika - v obliki provizij. Pravzaprav je vlagatelju bolje počakati do ponudbe dividend: delnice bodo po nižji ceni in vlagatelj se lahko izogne ​​relativno visokim davkom na dohodek iz dividende.

3. Priporočilo o zadržanju za naložbe na prelomni točki

Mnogi posredništva in družbe vzajemnih skladov zaračunavajo prodajo določenih naložb. Ne gre za to, da so te prodajne dajatve nezakonite, včasih pa za prodajne stroške vlagatelji plačajo več, kot bi morali.

Recimo, da družba vzajemnega sklada za naložbe pod 25.000 USD zaračuna 5%, za naložbe v vrednosti 25.000 USD ali več pa le 4%. A prelomna prodaja bi se zgodilo, če vlagate pri 25.000 USD, ker je pri tem znesku vaša naložba v nižjem razredu prodajnih stroškov.

Da bi ohranili prodajo, vam lahko brezvestni svetovalci priporočijo, da v sklad vložite 24.750 USD, čeprav bi s 25.000 USD prihranili 250 USD ali 1%pri prodajnih stroških. Svetovalci vam lahko preprečijo, da bi izkoristili prednosti prelomnih točk, tako da svoj denar razdelite med različne investicijske družbe, čeprav vsako podjetje ponuja podobne storitve.

To vodi do več provizij za svetovalca in manj prihrankov pri stroških, saj ne morete izkoristiti nižjih stopenj provizije, ko dosežete višje mejne vrednosti.

4. Neprimerne transakcije

Če povzamemo naravo vseh teh praks, želimo poudariti pomen »neprimerno« transakcije, "splošni izraz za naložbe, ki niso v skladu s strankami okoliščine oz naložbene cilje. Vedeti morate, da je vaš posrednik dolžan poznati vaše finančne potrebe (in omejitve) in v skladu s tem pripraviti naložbena priporočila.

Primer neprimerne transakcije je oprostitev dvojnega davka. Tako delujejo: an investicijski svetovalec vloži denar, katerega dobiček je že zaščiten pred dohodnino, na primer denar v an IRA, v neobdavčljive obveznice ali druge vrednostne papirje. To je običajno neprimerno, ker vlagatelj ne potrebuje naložbe brez davka in takšne naložbe običajno ne prinašajo toliko kot druge naložbe. Transakcija ni primerna, ker ne ustreza potrebam stranke.

Druge transakcije, ki jih lahko označimo kot neprimerne, vključujejo:

• Naložbe z visokim tveganjem, če imate nizkotoleranca na tveganje.
• Dajanje velike koncentracije vašega denarja v eno delnico ali vrednostni papir.
• Nelikvidno naložbe za tiste, ki potrebujejo enostaven dostop do sredstev.

Spodnja črta

Pomembno je, da se vsi vlagatelji, ne glede na njihovo finančno ozadje, osredotočijo na svoje račune. To ne pomeni, da morate vsak dan pregledati svoj račun, vendar se morate redno prijavljati, da boste na tekočem z dogajanjem. Če to storite skupaj s temeljitim pregledom posredniških naložbenih predlogov, se morate izogniti večini vrst posredniških goljufij.