Методске отплате: Отплата целокупног преосталог главнице
Шта је методичка отплата?
Отплата метка је а паушал плаћање дати за целокупан износ неподмиреног кредита, обично по доспећу. То такође може бити једнократна уплата главнице на обвезницу.
У смислу банкарства и некретнина, зајмови са отплатом мета се такође називају балон кредити. Ове врсте кредита се обично користе у хипотекарним и пословним кредитима ради смањења мјесечних плаћања током трајања кредита.
Отплата метка која доспева по доспећу кредита често захтева напредно планирање успостављања могућности рефинансирања, осим ако зајмопримци немају готовину за отплату великог паушалног износа.
Како функционишу отплате метака
Отплате у облику метка и балонски кредити обично се не амортизирају током трајања кредита. Коначна уплата балона често је извршена је само уплата главнице, али би се стање повремено могло амортизирати кроз друга мања, инкрементална плаћања прије доспијећа доспијећа. Коначна уплата је ипак знатно већа од осталих и повлачи кредит.
Одлагање плаћања главнице до доспећа кредита доводи до нижих месечних отплата током трајања кредита, јер те исплате обично представљају само камату. Али ово представља значајан ризик за зајмопримце који нису спремни да плате велики паушални износ или који немају друге аранжмане за отплату метка.
Метежне отплате су такође интегрисане у берзанским фондовима са фиксним приходом (ЕТФ-ови), дајући им предвидљивост налик обвезницама за инвеститоре.
Буллет Репаимент вс. Амортизација
Разлика између плаћања само камата по кредиту са отплатом метка и амортизације хипотекарних плаћања може бити прилично значајна. На пример, годишња камата би износила 9 600 УСД, а месечне исплате 800 УСД на 15-годишњу хипотеку само за камате од 320 000 УСД са каматом од 3%. Тај исти кредит са амортизацијом би имао месечну отплату од 2.210 УСД.
Месечни распоред плаћања очигледно фаворизује зајам само за камате, али се зајмопримац само за камате суочава са отплатом од 300.000 долара.
Кључне Такеаваис
- Зајмови са отплатом отплате обично се користе за смањење месечних плаћања само на камате током периода трајања кредита, али велика, коначна отплата главнице на крају долази на наплату.
- Зајмодавци са балонима понекад нуде зајмопримцима могућност конверзије кредита у традиционалне амортизујуће кредите, уместо да се суоче са огромном једнократном исплатом.
- Групне отплате су такође интегрисане са берзанским фондовима заснованим на фиксном приходу (ЕТФ), што им даје предвидљивост за обвезнике попут обвезница.
Пример плаћања ЕТФ -ом
Инвеститори преузимају улогу зајмодаваца у ЕТФ -овима са датумима отплате, док фондови делују као зајмопримци.
Средства са отплатом метка обично се састоје од обвезница, записа и возила са фиксним приходом са роковима доспећа који претходе датуму отплате метка. Улагачи примају редовне отплате камата на своје акције током трајања фонда, а главницу им се отплаћују из доспелих портфеља на датум отплате.
Кључна корист отплате за инвеститоре је предвидљивост поврата главнице на одређени датум, слично као доспеће обвезнице.
Посебна разматрања
Зајмопримац у основи има две могућности ако нема новца за плаћање зајма у целости како се приближава датум отплате метка. Имовина се може продати, уз приход који се користи за плаћање главнице кредита, или се кредит може рефинансирати, узимајући нови зајам за покриће отплате метка.
Под одређеним околностима, позајмљивачи у балонима могли би зајмопримцима понудити могућност претварања кредита у традиционалне амортизирајуће кредите, умјесто да се суоче с великом једнократном исплатом.