Цровдфундинг за неакредитоване инвеститоре

Од 16. маја 2016. било ко - не само акредитовани инвеститори - може улагати путем платформи за групно финансирање. То значи да обични појединци, у теорији, имају могућност улагања у старт-уп компаније које су некада биле само анђеоски и ВЦ инвеститори. Наравно, постоје ограничења и постоји далеко већи степен ризика - и потенцијалне награде - за компаније у раној фази.

Екуити Цровдфундинг и Закон о радним местима

Ево позадине: 2012

Јумпстарт Закон о покретању нашег пословања (ЈОБС) усвојен је како би малим предузећима олакшао прикупљање капитала и заузврат потакнуо економски раст отварањем нових радних мјеста. Наслов ИИИ акта посебно се бави групно финансирање.У октобру 2015. године, Америчка комисија за хартије од вриједности (СЕЦ) довршила је неке кључне одредбе које се односе на дозвољавање неакредитованим инвеститорима да учествују у овој врсти улагања.

Многе врсте улагања у капитал су отворене само за акредитовани инвеститори. Ово укључује банке, осигуравајућа друштва, планове бенефиција за запослене и фондове, као и одређене појединце сматра се довољно богатим и финансијски софистицираним да има смањену потребу за одређеним заштите. Да би се квалификовао као акредитовани инвеститор, појединац мора зарадити више од 200.000 УСД годишње, имати нето вредност већа од милион долара или бити генерални партнер, извршни службеник или директор издаваоца хартије од вредности.

Улагање путем платформи за групно финансирање је неистражена територија за неакредитовани инвеститори, али разумевање како функционишу различите врсте улагања која се финансирају мноштвом може олакшати пловидбу водама.

Екуити Цровдфундинг

Цровдфундинг са улагањем у капитал је врста цровдфундинга на коју се наслов ИИИ Закона о ЈОБС -у првенствено односи. Са овом врстом улагања, више инвеститора удружује новац у одређену покренути у замену за акције капитала. Ову врсту цровдфундинг-а компаније у раној фази најчешће користе за прикупљање средстава семенско финансирање.

Улагања у капитал могу бити привлачна за неакредитоване инвеститоре из неколико разлога. Прво, постоји потенцијал за солидан повратак ако покретање у које улажете на крају буде успешно ИПО. Након што компанија изађе на берзу, тада можете продати своје акције и повратити почетну инвестицију, заједно са свим профитом. Ако вам се посрећи и уложите у покретање које ће на крају бити следећи Гоогле, исплата би могла бити огромна.

Осим тога, за капитално прикупљање средстава није потребна знатна количина новца за почетак. У зависности од тога колико велики круг финансирања тражи стартап, можда ћете моћи да уложите само 1.000 УСД. То ефикасно изједначава услове између акредитованих и неакредитованих инвеститора.

Два највећа недостатка повезана са улагањем у капитал су њихов инхерентни ризик и временски оквир. Не постоји гаранција да ће нови покретач успети, а ако компанија пропадне, ваше акције би биле безвредне. Ако компанија ипак успе, можда ће проћи године пре него што продате своје акције. Подаци из ЦрунцхБасе -а показало је да је просечно време за излазак на берзу 8,25 година, што је нешто што би требало да узмете у обзир Излазна стратегија.

Цровдфундинг за некретнине

Некретнине могу бити одличан начин да додате разноликост свом портфолију, а цровдфундинг је атрактивна алтернатива поверење за улагање у некретнине (РЕИТ) или директно власништво. Витх цровдфундинг за некретнине, у суштини имате две могућности за улагање: улагања у дуг или капитал.

Када улажете у дуг, улажете у хипотеку осигурану од пословни простор. Како се кредит враћа, добијате део камате. Ова врста улагања се сматра нижим ризиком од капитала, али постоји недостатак јер су приноси ограничени према каматној стопи на новчаници. С друге стране, боље је директно власништво јер нисте одговорни за управљање имовином.

Улагање у капитал значи да добијате власнички удео у некретнини. У овом сценарију, приноси се остварују као проценат прихода од закупа који имовина остварује. Ако се некретнина прода, такође бисте добили део било које имовине добици од продаје. Што се тиче профитабилности, улагања у капитал могу довести до већих приноса, али преузимате већи ризик ако приход од закупнине изненада падне.

Као и цровдфундинг са акцијским капиталом, примарна предност цровдфундинга у области некретнина нуди неакредитованим инвеститорима је то што има тако ниску улазну тачку. Многе врхунске платформе постављају минимално улагање од 5.000 долара, што је много приступачније од десетина хиљада долара који су често потребни за приступ приватним пословима са некретнинама. Пеер-то-Пеер позајмљивање.

Ова врста кредитирања може бити привлачна опција за неакредитоване инвеститоре који би радије улагали у појединце него у компаније или некретнине. Пеер-то-пеер позајмљивање платформе омогућавају потрошачима да креирају кампање прикупљања средстава за личне зајмове. Сваки зајмопримац добија оцену ризика на основу своје кредитне историје. Улагачи тада могу да бирају у које кредите желе да уложе на основу тога колико је ризика укључено.

То је добра ствар ако желите да контролишете колико ризика преузимате. Истовремено, такође вам омогућава да процените какву зараду очекујете од улагања. Генерално, што је већи ризик дужника, већа је и каматна стопа на кредит, што значи више новца у џепу.

Опет, није потребно огромно финансирање да бисте започели са овом врстом улагања која се финансирају мноштвом људи. Ако имате додатних 25,00 УСД, можете започети финансирање зајмова преко Лендинг Цлуб-а или Проспера, а оба отварају своја врата неакредитованим инвеститорима.

Ограничења улагања за неакредитоване инвеститоре

Иако ажурирани прописи из Главе ИИИ дозвољавају неакредитованим инвеститорима да учествују у улагањима која се финансирају групно, то није бесплатно за све. СЕЦ је одлучио да ограничи количину неакредитованих инвеститора у периоду од 12 месеци. Ваше индивидуално ограничење се заснива на вашем нето вредност и приход. Акредитовани инвеститори немају таква ограничења.

Ако зарађујете мање од 107.000 УСД годишње или вам је нето вредност испод тог износа, можете уложити или већи од 2.200 УСД или мањи од 5% вашег прихода или нето вредности. Ако ваш годишњи приход и ваша нето вредност премашују 107.000 УСД, можете уложити до 10% свог прихода или нето вредности, шта год да је мање, до укупног ограничења од 107.000 УСД.

ДИК намеће ово ограничење с разлогом. Сврха је да се смањи ризик неакредитованим инвеститорима који можда нису толико упућени у цровдфундинг или уопште улагање. Ограничавајући колико можете уложити, СЕЦ такође ограничава колико бисте могли изгубити ако одређена инвестиција падне.

Доња граница

Једна ствар коју неакредитовани инвеститори треба да имају на уму је да, иако Глава ИИИ дозвољава универзално учешће, а не свако групно финансирање платформа ће вероватно скочити на брод. То може ограничити врсте улагања у којима можете учествовати. И док упоређујете различите могућности улагања, обратите посебну пажњу на накнаде које наплаћује свака платформа јер оне могу дугорочно утицати на ваше приносе.