วิธีทำกำไรโดยการไปในทางตรงกันข้าม
“จงกลัวเมื่อคนอื่นโลภ และจงโลภเมื่อคนอื่นกลัว” วอร์เรน บัฟเฟตต์ นักลงทุนด้านมูลค่าทรัพย์สินที่มีชื่อเสียงกล่าว NS ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร (CEO) ของบริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ (BRK.A) เป็นหนึ่งในผู้เฝ้าดูตลาดจำนวนมากที่แนะนำกลยุทธ์ที่ตรงกันข้ามเพื่อทำกำไรจากการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ของตลาด จากข้อมูลของ Deutsche Bank การต่อต้านฝูงสัตว์สามารถล็อกผลกำไรที่ดีขึ้นสำหรับนักลงทุนเมื่อเวลาผ่านไป ซึ่งแผนการซื้อและถืออย่างง่าย ดังที่ระบุไว้ใน รายงาน MarketWatch. (ดูเพิ่มเติมได้ที่: 8 การเลือกหุ้นที่ตรงกันข้ามสำหรับตลาดร็อคกี้: CS.)
ผลงานที่ออกมาดีกว่าผลงานที่มีการไหลออกสูงในปี 2552
เป็นประจำทุกปี พอร์ตการลงทุนที่ซื้อ ETF ที่มีคนรักน้อยที่สุด ซึ่งซื้อขายเหมือนหุ้นในแต่ละวัน จะได้รับผลกำไร ที่ 12.9% มากกว่าสองเท่าของกำไร 5.7% ของพอร์ตที่ซื้อกองทุนที่มีการไหลเข้าสูงสุดตามที่รายงานโดย MarketWatch. การศึกษาล่าสุดโดย Deutsche Bank ซึ่งวิเคราะห์ประสิทธิภาพของ กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) ภายหลังช่วงที่มีการไหลเข้าหรือไหลออกสูงขึ้น แสดงให้เห็นว่าพอร์ตการลงทุนที่ซื้อ ETF ด้วย การไหลออกจำนวนมากได้รับการตอบแทนด้วยผลตอบแทนที่สูงกว่าผู้ที่ซื้อกองทุนด้วย การไหลเข้าหนัก
กลยุทธ์ที่ตรงกันข้าม: ผลตอบแทนมากมาย
| ETF | ผลตอบแทนรายปี |
| การไหลเข้าสูง | 5.7% |
| การไหลออกสูง | 12.9% |
ผลงานที่เหนือกว่าของพอร์ตโฟลิโอที่มีการไหลออกสูงเร่งตัวขึ้นอย่างมากในต้นปี 2552 ซึ่งเป็นช่วงเริ่มต้นของตลาดกระทิงซึ่งเกิดขึ้นโดยตรงหลังจากจุดต่ำสุดที่เกิดจากวิกฤตที่อยู่อาศัยในปี 2550-2552 ในขณะนั้น S&P 500 แตะระดับต่ำสุดในรอบ 12 ปี ลากความเชื่อมั่นของนักลงทุนลงและนำนักลงทุนให้ลดการถือครอง ต้นปี 2552 ตลาดเริ่มฟื้นตัว โดยสามารถทำกำไรได้มากกว่าสี่เท่าในช่วง 10 ปีข้างหน้า
แนวทางตรงกันข้าม
บัฟเฟตต์เป็นตัวอย่างของนักลงทุนที่แตกแยกที่ซื้อหุ้นของบริษัทที่พ่ายแพ้ในช่วงวิกฤตทางการเงิน ซึ่งรวมถึง Goldman Sachs Group Inc. (GS) และบริษัท เจเนอรัล อิเล็คทริค (GE).
เจฟฟ์ ไคลน์ท็อป นักยุทธศาสตร์การลงทุนระดับโลกที่ชาร์ลส์ ชวาบ ใช้แนวทางที่แตกต่างในการลงทุนในหุ้น เมื่อเทียบกับแนวทางการไหลออกของอีทีเอฟ
“การจู่โจมของฉลามอาจกัดกินพอร์ตโฟลิโอของนักลงทุนที่ไม่ได้เตรียมตัวไว้ซึ่งไม่ปรับสมดุล” เขาเตือนตามที่ MarketWatch อ้าง นักลงทุนชี้ "ช่วยเลี่ยงไม่ให้โดนฉลามโจมตี" ควรมองต่างประเทศให้เป็นสากล หุ้น เปลี่ยนตำแหน่งจากการเติบโตไปสู่พอร์ตที่เน้นมูลค่า และปรับสมดุลจากหุ้นขนาดเล็กเป็น ตัวพิมพ์ใหญ่
สิ่งสำคัญคือต้องสังเกตว่าแนวทางนี้ เช่นเดียวกับแนวทางการลงทุนทั้งหมด ไม่ได้รับประกันความสำเร็จ นอกจากนี้ ในกรณีของภาวะถดถอยทั่วโลกและตลาดหมี สินทรัพย์ทั้งหมดอาจได้รับผลกระทบอย่างหนัก (ดูเพิ่มเติมได้ที่: 6 หุ้นเทคโนโลยีขนาดเล็กที่อาจจ่ายผลตอบแทนมหาศาล.)
