รายงานประจำปี: สิ่งที่คุณต้องรู้

รายงานประจำปีคืออะไร?

รายงานประจำปี คือ เอกสารที่บรรษัทต้องจัดให้มีเป็นประจำทุกปีเพื่อ ผู้ถือหุ้น ที่อธิบายการดำเนินงานและเงื่อนไขทางการเงิน ส่วนหน้าของรายงานมักประกอบด้วยกราฟิก ภาพถ่าย และการบรรยายประกอบที่น่าประทับใจ ทั้งหมดนี้เป็นเหตุการณ์ของบริษัทในปีที่ผ่านมาและอาจคาดการณ์เกี่ยวกับอนาคตของ บริษัท. ส่วนหลังของรายงานประกอบด้วยข้อมูลทางการเงินและการดำเนินงานโดยละเอียด

ทำความเข้าใจรายงานประจำปี

รายงานประจำปีกลายเป็นข้อกำหนดด้านกฎระเบียบสำหรับบริษัทมหาชนหลัง ความล้มเหลวของตลาดหุ้นในปี 1929เมื่อฝ่ายนิติบัญญัติได้รับคำสั่งให้เป็นมาตรฐาน การรายงานทางการเงินขององค์กร. เจตนาของรายงานประจำปีที่กำหนดคือการเปิดเผยกิจกรรมการดำเนินงานและการเงินของบริษัทต่อสาธารณะในปีที่ผ่านมา โดยทั่วไปแล้ว รายงานจะออกให้แก่ผู้ถือหุ้นและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียอื่นๆ ที่ใช้รายงานดังกล่าวเพื่อประเมินประสิทธิภาพทางการเงินของบริษัทและในการตัดสินใจลงทุน

โดยปกติ รายงานประจำปีจะประกอบด้วยส่วนต่างๆ ดังต่อไปนี้:

• ข้อมูลบริษัททั่วไป
• ไฮไลท์การดำเนินงานและการเงิน
• จดหมายถึงผู้ถือหุ้น จาก CEO
• ข้อความบรรยาย กราฟิก และภาพถ่าย
• การอภิปรายและการวิเคราะห์ของฝ่ายจัดการ (MD&A)
• งบการเงิน รวมทั้งงบดุล งบกำไรขาดทุน และงบกระแสเงินสด
• หมายเหตุประกอบงบการเงิน
• รายงานของผู้สอบบัญชี
• สรุปข้อมูลทางการเงิน
• นโยบายการบัญชี

ในสหรัฐอเมริกา รายงานประจำปีที่มีรายละเอียดมากขึ้นจะเรียกว่า แบบฟอร์ม 10-K และส่งไปยัง สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐอเมริกา (วินาที). บริษัทอาจส่งรายงานประจำปีทางอิเล็กทรอนิกส์ผ่านสำนักงาน ก.ล.ต ฐานข้อมูล EDGAR. บริษัทที่รายงานต้องส่งรายงานประจำปีให้ผู้ถือหุ้นของตนเมื่อมีการประชุมประจำปีเพื่อเลือกตั้งกรรมการ ภายใต้กฎการมอบฉันทะ บริษัทที่รายงานจะต้องโพสต์เอกสารประกอบการมอบฉันทะ รวมถึงรายงานประจำปีบนเว็บไซต์ของบริษัท

ข้อพิจารณาพิเศษ

รายงานประจำปีประกอบด้วยข้อมูลสำคัญเกี่ยวกับฐานะการเงินของบริษัทที่สามารถใช้ในการวัด:

• ความสามารถของบริษัทในการชำระหนี้เมื่อถึงกำหนดชำระ
• ไม่ว่าบริษัทจะมีกำไรหรือขาดทุนในปีงบประมาณที่ผ่านมา
• การเติบโตของบริษัทในช่วงหลายปีที่ผ่านมา
• บริษัทจะเก็บกำไรไว้เท่าใดเพื่อให้การดำเนินงานเติบโต
• สัดส่วนค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานต่อรายได้

รายงานประจำปียังกำหนดว่าข้อมูลดังกล่าวเป็นไปตามหลักการบัญชีที่รับรองทั่วไปหรือไม่ (GAAP). การยืนยันนี้จะถูกเน้นเป็น "ความคิดเห็นที่ไม่มีเงื่อนไข" ในส่วนรายงานของผู้สอบบัญชี

นักวิเคราะห์พื้นฐาน พยายามทำความเข้าใจทิศทางในอนาคตของบริษัทด้วยการวิเคราะห์รายละเอียดที่ให้ไว้ในรายงานประจำปีของบริษัท

รายงานประจำปีของกองทุนรวม

ในกรณีของกองทุนรวม รายงานประจำปีเป็นเอกสารที่ผู้ถือหุ้นของกองทุนต้องจัดให้มีขึ้นในรายงานประจำปี ปีงบประมาณ พื้นฐาน โดยจะเปิดเผยลักษณะการดำเนินงานและสถานะทางการเงินของกองทุนรวมบางส่วนในทางตรงกันข้ามกับรายงานประจำปีของบริษัท รายงานประจำปีของกองทุนรวมจะอธิบายได้ดีที่สุดว่า "ธรรมดา" ในแง่ของการนำเสนอ

NS กองทุนรวม รายงานประจำปี พร้อมหนังสือชี้ชวนและคำชี้แจงข้อมูลเพิ่มเติมของกองทุนรวมเป็นที่มาของ ข้อมูลกองทุนหลายปีและผลการดำเนินงานซึ่งจัดทำขึ้นสำหรับผู้ถือหุ้นและกองทุนในอนาคต นักลงทุน น่าเสียดายที่ข้อมูลส่วนใหญ่เป็นเชิงปริมาณมากกว่าเชิงคุณภาพ ซึ่งระบุถึงการเปิดเผยข้อมูลทางบัญชีที่จำเป็นของกองทุนรวม

กองทุนรวมทั้งหมดที่จดทะเบียนกับสำนักงาน ก.ล.ต. จะต้องส่งรายงานฉบับสมบูรณ์ให้ผู้ถือหุ้นทุกรายทุกปี รายงานแสดงให้เห็นว่ากองทุนมีผลประกอบการดีเพียงใดในปีงบประมาณ ข้อมูลที่สามารถพบได้ในรายงานประจำปีประกอบด้วย:

• ตาราง แผนภูมิ หรือกราฟของการถือครองตามหมวดหมู่ (เช่น ประเภทของความปลอดภัย ภาคอุตสาหกรรม ภูมิภาคทางภูมิศาสตร์ คุณภาพสินเชื่อ หรือวุฒิภาวะ)
• งบการเงินที่ตรวจสอบแล้ว รวมถึงรายการการถือครองทั้งหมดหรือสรุป (50 อันดับแรก)
• งบการเงินแบบย่อ
• ตารางแสดงผลตอบแทนกองทุน 1- 5 และ 10 ปี
• การอภิปรายของฝ่ายจัดการเกี่ยวกับผลการดำเนินงานของกองทุน
• ข้อมูลการบริหารจัดการเกี่ยวกับกรรมการและเจ้าหน้าที่ เช่น ชื่อ อายุ และวาระการดำรงตำแหน่ง
• ค่าตอบแทนหรือค่าตอบแทนที่จ่ายให้แก่กรรมการ เจ้าหน้าที่ และอื่นๆ
• เป็นต้น