IPO กำลังจะกลับมา

เมื่อวานนี้ หุ้นในเมืองแวนคูเวอร์ บริษัท ZoomInfo Technologies ในวอชิงตัน (เพื่อไม่ให้สับสนกับแพลตฟอร์มการประชุมทางวิดีโอ) พุ่งขึ้นกว่า 60% ในวันแรกของการซื้อขายดัชนี Nasdaq เทคโนโลยีแรก IPO เนื่องจากการระบาดของ COVID-19 ประสบความสำเร็จอย่างยอดเยี่ยมด้วยบริษัทที่ระดมทุนได้ 934 ล้านดอลลาร์ นี่เป็นเกือบสองเท่าของสิ่งที่ต้องการจะเพิ่มในเดือนพฤศจิกายนเมื่อมีการประกาศแผนครั้งแรก บริษัทตีราคา IPO ที่ 21 ดอลลาร์ สูงกว่าช่วงเป้าหมาย 19 ถึง 20 ดอลลาร์ และหุ้นปิดที่ 34 ดอลลาร์

ณ เมื่อวันพฤหัสบดี มีการเสนอขายหุ้น IPO จำนวน 40 รายการ (มูลค่าตลาดมากกว่า 50 ล้านดอลลาร์) ในสหรัฐอเมริกาในปีนี้ Renaissance Capital. ซึ่งต่ำกว่าวันเดียวกันของปีที่แล้ว 34% รายได้ทั้งหมดที่ได้รับคือ 12.3 พันล้านดอลลาร์ ครึ่งหนึ่งของปีที่แล้วในเวลานี้ (ดูแผนภูมิด้านล่าง) การระบาดใหญ่ของโรคระบาดทำให้แผนการของหลายบริษัทในการเผยแพร่สู่สาธารณะหยุดชะงัก ก่อนความไม่แน่นอนของการเลือกตั้งที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในปลายปีนี้

เรายังคงไม่กำจัด coronavirus นวนิยาย สหรัฐฯ กำลังเผชิญกับความไม่สงบในวงกว้าง และการว่างงานเพิ่มสูงขึ้น แต่นักลงทุนยังคงกระหายผลตอบแทน เราได้เห็นความต้องการหนี้องค์กรจำนวนมากหลังจากที่เฟดประกาศ มาตรการกระตุ้น ในช่วงกลางเดือนมีนาคม สัปดาห์นี้ เรายังเห็นการฟื้นตัวของตลาดการเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไปในสหรัฐฯ ครั้งใหญ่ บริษัทที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งใหม่ในสหรัฐฯ เช่น Uber, Spotify, Slack, Zoom Video และ Moderna ก็กำลังตีตลาดที่กว้างขึ้นในปีนี้ ดัชนี IPO ของยุคฟื้นฟูศิลปวิทยาเพิ่มขึ้นเกือบ 25% ในปีนี้

"คุณจะเห็นกระแสของการเสนอขายหุ้น IPO ออกสู่ตลาดซึ่งมีขนาดใหญ่กว่าที่เล็กกว่า เพราะในตลาดที่ผันผวน นักลงทุนต้องการสภาพคล่องมากขึ้น นี่ไม่ใช่ตลาดที่จะมีการเสนอขายหุ้น IPO ที่มีส่วนเพิ่มและมีขนาดเล็กลง” Neil Kell ประธานตลาดทุนทั่วโลกของ Bank of America กล่าวตามรายงานของ Financial Times

เมื่อต้นสัปดาห์นี้ Warner Music Group ซึ่งเลื่อนกำหนดการออกไปในเดือนมีนาคม โดยตั้งราคา IPO ไว้ที่ 25 ดอลลาร์ อยู่ที่จุดสิ้นสุดของช่วงเป้าหมายที่สูงขึ้น และหุ้นเพิ่มขึ้น 8% ในการเปิดตัวครั้งแรกหลังจากที่บริษัทระดมทุนได้ 1.9 พันล้านดอลลาร์ การเปิดตัวของผู้ผลิตรถบรรทุกไฟฟ้า Nikola เมื่อวานนี้ทำให้ผู้ก่อตั้งวัย 38 ปีเป็นมหาเศรษฐี วันนี้ Shift4 Payments จะเริ่มซื้อขายใน NYSE หลังจากตั้งราคา IPO ที่ 23 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งสูงกว่าช่วงที่คาดไว้และระดมทุนได้ 345 ล้านดอลลาร์ ผู้ให้บริการดูแลสุขภาพทางไกล แอมเวลล์ ซึ่งเห็นการเยี่ยมเยียนเสมือนจริงเพิ่มขึ้น 1,000% นับตั้งแต่วิกฤตเริ่ม ได้ยื่นฟ้องอย่างเป็นความลับเพื่อเผยแพร่ต่อสาธารณะ ตามรายงานของ CNBC Vroom ผู้ขายรถใช้แล้วออนไลน์ ซึ่งยังไม่สามารถทำกำไรได้ กล่าวเมื่อวันอังคารว่า บริษัทต้องการระดมทุนสูงถึง 318.8 ล้านดอลลาร์ในสัปดาห์หน้า

แม้แต่บริษัทจีนบางแห่งก็กระตือรือร้นที่จะดำเนินการดังกล่าว แม้ว่าจะมีสัญญาณว่าสหรัฐฯ กำลังเข้มงวดกฎการตรวจสอบบัญชี Dada Nexus บริษัทขายของชำออนไลน์ที่ได้รับการสนับสนุนจาก Walmart และ JD.com จะเปิดตัวตลาดหุ้นในวันนี้ Bloomberg รายงานว่าได้ระดมทุน 336 ล้านดอลลาร์และขายหุ้นได้ 21 ล้านหุ้น มากกว่าที่วางแผนไว้ในตอนแรกที่ 16 ดอลลาร์ต่อหุ้น