สกุลเงินดิจิทัลของธนาคารกลางสหรัฐฯ จะเป็นอย่างไร

สหรัฐอเมริกา. สกุลเงินดิจิทัลของธนาคารกลาง (CBDC) จะเป็นเงินดอลลาร์สหรัฐในรูปแบบดิจิทัลหรืออิเล็กทรอนิกส์ที่ออกโดย ธนาคารกลางสหรัฐฯ. รูปแบบดิจิทัลนี้ เงินเฟียต จะคล้ายกับ สกุลเงินดิจิทัลแต่ความแตกต่างพื้นฐานก็คือ CBDC จะได้รับการสนับสนุนและควบคุมโดย Federal Reserve และทำหน้าที่เป็น ซื้อตามกฎหมาย.

ด้วย CBDC ของสหรัฐฯ ในอนาคต ประชาชนสามารถใช้เงินธนาคารกลางรูปแบบอื่นนอกเหนือจากเงินสดจริงและยอดคงเหลือดิจิทัลที่ถืออยู่ในบัญชีธนาคารบุคคลหรือบริษัท ขณะนี้สหรัฐอเมริกายังไม่มี CBDC แต่ตัวเลือกนี้อยู่ระหว่างการหารือ จึงเป็นเรื่องสำคัญ ทำความเข้าใจว่า CBDC ของสหรัฐฯ จะเป็นอย่างไร ประโยชน์และความเสี่ยงที่แนบมา และขั้นตอนปัจจุบันในการดำเนินการ การนำไปใช้งาน

สกุลเงินดิจิทัลของธนาคารกลางสหรัฐฯ (CBDC) คืออะไร?

รูปแบบเงินเป็น พัฒนาอย่างต่อเนื่องเช่นเดียวกับที่มีมาตั้งแต่สมัยที่ผู้คนยอมรับเปลือกหอยสำหรับการชำระเงินและมีมาตรฐานทองคำจนกระทั่งการมาถึงของสกุลเงินคำสั่ง สกุลเงินดิจิทัลเป็นอีกหนึ่งการเปลี่ยนแปลงของเงิน

สกุลเงิน Fiat เป็นสกุลเงินที่ออกโดยรัฐบาลซึ่งไม่ได้รับการสนับสนุนจากสินค้าโภคภัณฑ์ เช่น ทองคำหรือเงิน แต่ออกโดยรัฐบาลที่ออกให้ เงินประเภทนี้เป็นวิธีการทำธุรกรรมที่โดดเด่นในหลายประเทศ ผู้คนใช้เพื่ออำนวยความสะดวกในการแลกเปลี่ยนสินค้าและบริการในระบบเศรษฐกิจ เดอะ ธนาคารกลาง ออกสกุลเงิน fiat เพื่อใช้ในประเทศ ในสหรัฐอเมริกา Federal Reserve มีบทบาทนี้

CBDC ของสหรัฐฯ จะทำหน้าที่เป็นส่วนเสริมของยอดเงินในบัญชีสำรองของธนาคารกลางที่มีอยู่และคำสั่งที่ใช้กันอย่างแพร่หลาย สกุลเงิน แต่เพื่อเป็นโบนัส ควรเป็นสื่อกลางในการดำเนินการทันทีและข้ามพรมแดนอย่างราบรื่น ธุรกรรม

ทำความเข้าใจกับ CBDC ของสหรัฐอเมริกา

ในเดือนกันยายน 16 กันยายน 2022 ทำเนียบขาว เปิดตัวกรอบ สรุประเบียบของ สินทรัพย์ดิจิทัล เพื่อสำรวจดอลลาร์ดิจิทัล แม้แต่ธนาคารกลางสหรัฐก็ยอมรับว่านวัตกรรมทางเทคโนโลยีของสินทรัพย์ดิจิทัลเป็นรูปแบบหนึ่งของเงิน แม้จะเข้าใจถึงศักยภาพดังกล่าว แต่ Fed ก็เตือนว่ามีความเสี่ยงที่อาจทำให้ลูกค้าเสี่ยงต่อการถูกโจรกรรมและการฉ้อโกง CBDC ของสหรัฐฯ จะนำเสนอข้อดีและข้อเสียที่คล้ายคลึงกัน

ก่อนเปิดตัว CBDC ของสหรัฐฯ เฟดต้องพึงพอใจว่าเป็น สินทรัพย์ดิจิทัลที่ปลอดภัย สาธารณชนเข้าถึงได้ โดยปราศจากความเสี่ยงด้านเครดิตและสภาพคล่อง และมีการป้องกันความเป็นส่วนตัว อยู่ระหว่างกลาง ถ่ายโอนได้ และยืนยันตัวตนได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง:

• การคุ้มครองความเป็นส่วนตัวหมายถึงการปกป้องสิทธิความเป็นส่วนตัวของผู้บริโภครวมถึงการขัดขวางกิจกรรมทางอาญา
• สื่อกลางหมายความว่า Federal Reserve จะอนุญาตการจัดการและการชำระเงินของ CBDC ผ่านกระเป๋าเงินดิจิทัลและบัญชีที่ให้บริการในภาคเอกชน รวมถึงธนาคารพาณิชย์และที่ไม่ใช่ธนาคาร
• โอนได้หมายความว่าลูกค้าในสหรัฐอเมริกาสามารถเข้าถึง CBDC ได้โดยไม่คำนึงถึงตัวกลางที่พวกเขาใช้ ทำให้การชำระเงินมีประสิทธิภาพมากขึ้น
• การยืนยันตัวตนมีวัตถุประสงค์เพื่อป้องกันการฟอกเงินและการสนับสนุนทางการเงินแก่การก่อการร้ายโดยการตรวจสอบว่าใครก็ตามที่ใช้ CBDC

เป้าหมายของธนาคารกลางสหรัฐสำหรับ CBDC นั้นคำนึงถึงครัวเรือน ธุรกิจ ผู้ประกอบการ และผู้บริโภค โดยนำเสนอการใช้งานและประสิทธิภาพที่มากกว่า fiat หรือตัวเลือกทางการเงินเสริมอื่นๆ

ข้อกำหนดสำหรับ CBDC ของสหรัฐอเมริกา

ก่อนที่สหรัฐอเมริกาจะออกสกุลเงินดิจิทัลสู่สาธารณะ จะต้องปฏิบัติตามข้อกำหนดเฉพาะเสียก่อน สิ่งเหล่านี้บางส่วนได้รับการพัฒนาผ่านการศึกษาอย่างเข้มข้นเป็นเวลาหลายปีโดยผู้กำหนดนโยบายและเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐ รวมถึง:

• CBDC ของสหรัฐฯ จะต้องให้ประโยชน์แก่ครัวเรือน ธุรกิจ และเศรษฐกิจโดยรวมของสหรัฐฯ ซึ่งเกินต้นทุนและความเสี่ยง
• จะต้องให้ผลประโยชน์เหล่านี้อย่างมีประสิทธิภาพมากกว่าเงินทางเลือกหรือเงินจริง
• CBDC ของสหรัฐอเมริกาควรเสริมแทนที่จะแทนที่รูปแบบเงินและวิธีการให้บริการทางการเงินในปัจจุบัน
• จะต้องปกป้องความเป็นส่วนตัวของผู้บริโภคและป้องกันกิจกรรมทางอาญา
• จะต้องได้รับการสนับสนุนจากผู้มีส่วนได้ส่วนเสียที่สำคัญ

ข้อดีและข้อเสียของ U.S. CBDC

ธนาคารกลางสหรัฐได้ระบุข้อดีและข้อเสียของการมี CBDC ในการหมุนเวียน ต่อไปนี้เป็นประโยชน์และความเสี่ยงที่สำคัญบางประการ:

ข้อดี

CBDC ของสหรัฐฯ ควรตอบสนองความต้องการบริการชำระเงินในอนาคตได้อย่างปลอดภัย และปราศจากความเสี่ยงด้านเครดิตและความเสี่ยงด้านสภาพคล่องสำหรับสาธารณะ

1. สกุลเงินควรปรับปรุงการชำระเงินข้ามพรมแดนและใช้เทคโนโลยีพื้นฐานในช่องทางการจัดจำหน่ายที่ง่ายขึ้นสำหรับการชำระเงิน รวมถึงความสามารถในการทำงานร่วมกันระหว่างเขตอำนาจศาลต่างๆ
2. ควรสนับสนุนบทบาทระหว่างประเทศของเงินดอลลาร์และเป็นประโยชน์ต่อสาธารณะและรัฐบาลโดยมีส่วนช่วยลดต้นทุนการทำธุรกรรมและการกู้ยืม
3. ควรครอบคลุมทางการเงินซึ่งอาจช่วยลดต้นทุนการทำธุรกรรมและช่วยเหลือครัวเรือนที่มีรายได้น้อย
4. ควรให้สาธารณชนเข้าถึงกองทุนธนาคารกลางที่ปลอดภัยโดยเพิ่มตัวเลือกการชำระเงินที่มีให้

ข้อเสีย

อย่างไรก็ตาม CBDC ของสหรัฐฯ อาจส่งผลกระทบต่อโครงสร้างทางการเงินในปัจจุบันของสหรัฐฯ และเปลี่ยนแปลงหน้าที่และความรับผิดชอบของภาคเอกชนและธนาคารกลาง

1. ความปลอดภัยและเสถียรภาพของระบบการเงินอาจถูกบุกรุกในระหว่างกระบวนการแปลงจากเงินรูปแบบอื่นเป็น CBDC ซึ่งอาจกระตุ้นให้เกิด วิ่งบนสถาบันการเงิน.
2. ประสิทธิผลของการดำเนินนโยบายการเงินของประเทศอาจลดลงและบิดเบือนอุปทานของเงินสำรองในระบบธนาคารพาณิชย์โดยปราศจากการควบคุม อัตราดอกเบี้ย.
3. ปัญหาความเป็นส่วนตัวและการปกป้องข้อมูลและอาชญากรรมทางการเงินอาจคุกคามสิทธิ์ความเป็นส่วนตัวของผู้บริโภคและส่งผลให้สูญเสียทรัพย์สิน
4. ความยืดหยุ่นในการดำเนินงานและความปลอดภัยในโลกไซเบอร์อาจก่อให้เกิดปัญหาได้ เนื่องจาก CBDC มีแนวโน้มที่จะถูกคุกคามเช่นเดียวกับบริการชำระเงินที่มีอยู่

คำสั่งผู้บริหารใน CBDC ของสหรัฐอเมริกา

ทำเนียบขาว สำนักงานนโยบายวิทยาศาสตร์และเทคโนโลยี (สวท.) และประธานาธิบดีไบเดนได้ทำงานร่วมกันในการเปิดตัว CBDC ของสหรัฐฯ เดอะ ความสนใจของประธานาธิบดี มีความชัดเจนเมื่อเขาแบ่งปันความสำคัญของการใช้เทคโนโลยี “เพื่อพัฒนาประชาธิปไตยเพื่อยกระดับผู้คน ไม่ใช่เพื่อกดขี่พวกเขา”

ในเดือนมีนาคม พ.ศ. 2565 Biden ได้สั่งการให้ OSTP ร่วมกับสถาบันอื่นๆ เพื่อกลั่นกรองและหาคำตอบที่เป็นไปได้สำหรับคำถามเกี่ยวกับสินทรัพย์ดิจิทัลและ CBDC ของสหรัฐฯ ทำเนียบขาวออกคำสั่งด่วน สร้างดอลลาร์ดิจิทัลสรุปแผนการเพื่อเป็นแนวทางในการสร้าง

กรอบการทำงานใช้เวลาหกเดือนและความพยายามร่วมกันของหน่วยงานรัฐบาลกลางหลายแห่ง ประกอบด้วยสามประเด็นหลัก:

• วัตถุประสงค์ของนโยบาย
• ตัวเลือกการออกแบบทางเทคนิคและการเงินที่เชื่อมต่อถึงกัน
• วาระการวิจัยและพัฒนา (R&D)

กรอบสกุลเงินดิจิทัลของสหรัฐอเมริกา

วัตถุประสงค์ของนโยบายสำหรับระบบ CBDC ของสหรัฐฯ กำหนดให้ CBDC ขยายการเข้าถึงระบบการเงินอย่างเท่าเทียมกัน รักษาบทบาทของเงินสดที่จับต้องได้ และรวบรวมเฉพาะข้อมูลที่จำเป็นเท่านั้น กรอบการทำงานยังเน้นย้ำให้มั่นใจว่า CBDC ของสหรัฐฯ ส่งเสริมสภาพแวดล้อมที่เป็นมิตรต่อสิ่งแวดล้อมมากขึ้นและมอบประสบการณ์ที่ยอดเยี่ยมแก่ลูกค้า วัตถุประสงค์ของนโยบายเหล่านี้เป็นรากฐานสำหรับตัวเลือกการออกแบบทางเทคนิคของสกุลเงิน

กรอบการทำงานยังชี้ให้เห็นถึงความต้องการผู้เชี่ยวชาญด้านเทคนิคที่มีความรู้เรื่องเงินและระบบการชำระเงินเป็นอย่างดีเพื่อดูแลเทคโนโลยีที่เกี่ยวข้องกับการสร้าง CBDC ของสหรัฐฯ สุดท้าย แผน R&D สินทรัพย์ดิจิทัลของเฟรมเวิร์กเกี่ยวข้องกับวิธีที่เทคโนโลยีการเข้ารหัสสามารถช่วยพัฒนา CBDC ที่ตรงกับภารกิจของ Federal Reserve

สกุลเงินดิจิทัลของธนาคารกลางทั่วโลก

สิบเอ็ดประเทศได้สรุปผลการศึกษาความเสี่ยงและผลประโยชน์เกี่ยวกับผลกระทบของ CBDC ต่อเศรษฐกิจของตน และดำเนินการอย่างใดอย่างหนึ่งเพื่อเสริมระบบการเงินที่มีอยู่ 11 ประเทศ ซึ่งส่วนใหญ่เป็นประเทศเกาะขนาดเล็ก ได้แก่ บาฮามาส แอนติกาและบาร์บูดา แองกวิลลา เซนต์คิตส์ และ เนวิส มอนต์เซอร์รัต โดมินิกา เซนต์ลูเซีย เซนต์วินเซนต์และเกรนาดีนส์ เกรเนดา จาเมกา และ ไนจีเรีย.

ในเดือนธันวาคม 2565 เศรษฐกิจ G7 ทั้งหมดได้เข้าสู่ขั้นตอนการพัฒนาของ CBDC แคนาดา ฝรั่งเศส จีน อินเดีย และเกาหลีใต้ เป็นหนึ่งในหลายประเทศที่กำลังศึกษาหรือทดสอบ CBDC ระดับความสนใจเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว: ในเดือนพฤษภาคม 2020 มีเพียง 35 ประเทศที่สนใจความเป็นไปได้ที่จะมี CBDC

ความแตกต่างระหว่าง CBDC ของสหรัฐฯ และสกุลเงินดิจิทัล

เป็นเรื่องง่ายที่จะสร้างความสับสนระหว่าง CBDC และ cryptocurrency แต่ก็ไม่เหมือนกัน CBDC ของสหรัฐฯ จะถูกรวมศูนย์และอยู่ภายใต้ขอบเขตของ Federal Reserve ซึ่งเป็นธนาคารกลางของสหรัฐฯ ในทางกลับกัน cryptocurrency นั้นกระจายอำนาจโดยไม่มีหน่วยงานกำกับดูแลใด ๆ ทำให้ผู้ใช้สามารถควบคุมได้มากขึ้น นอกจากนี้ cryptocurrencies ยังทำงานอยู่ เทคโนโลยีบัญชีแยกประเภทแบบกระจายหมายความว่าอุปกรณ์ต่างๆ ทั่วโลก ไม่ใช่ศูนย์กลางเพียงแห่งเดียว กำลังตรวจสอบความถูกต้องของการทำธุรกรรมอย่างต่อเนื่อง

บรรทัดล่าง

CBDC เป็นรูปแบบดิจิทัลของเงินธนาคารกลางที่ประชาชนทั่วไปสามารถเข้าถึงได้อย่างกว้างขวาง ช่วยรวมประชากรที่ไม่มีธนาคารในระบบการเงิน การใช้งาน CBDC อย่างกว้างขวางทำให้กว่า 100 ประเทศสำรวจความเป็นไปได้ในการรวมเข้ากับระบบการเงินของตน ล่าสุดของรัฐบาลสหรัฐฯ เป็นการก้าวกระโดดครั้งสำคัญสู่เทคโนโลยีใหม่