Moody's ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของธนาคาร 10 แห่ง แจ้งเตือนอีก 6 แห่ง

หน่วยงานจัดอันดับ Moody's ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของธนาคารขนาดเล็กและขนาดกลาง 10 แห่งเมื่อช่วงสายของวันจันทร์ ขณะที่ แจ้งให้ผู้ให้กู้รายใหญ่ 6 รายทราบถึงการปรับลดในอนาคต โดยอ้างถึงความท้าทายในการทำกำไรและการระดมทุน ความเสี่ยง

หน่วยงานปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของธนาคารขนาดกลาง 10 แห่งลงหนึ่งระดับ พวกเขาคือ M&T Bank (เอ็มทีบี), ธนาคารเว็บสเตอร์ (วสท), พินนาเคิล ไฟแนนเชียล พาร์ทเนอร์ส (พนง), บีโอเค ไฟแนนเชียล คอร์ป (บคฟ), บริษัทร่วม Banc-Corp. (เอ.เอส.บี), Old National Bancorp (อปท), ธนาคารแห่งชาติ Amarillo, Commerce Bancshares (ซีบีเอสเอช), ธนาคารรุ่งเรือง (พี.บี) และ Fulton Financial Corp. (ผิดพลาด).

นอกจากนี้ยังกำหนดมุมมองเชิงลบให้กับผู้ให้กู้ระดับสูง 6 ราย ได้แก่ Bank of New York Mellon (บี.เค), บริษัท ยูเอส แบนคอร์ป (ยูเอสบี) สเตท สตรีท คอร์ป (สทท) บริษัท ทรัสต์ ไฟแนนเชียล คอร์ป (ทีเอฟซี), Northern Trust Corp. (เอ็นทีอาร์เอส) และ Cullen/Frost Bankers Inc. (ซีเอฟอาร์)—กำหนดให้พิจารณาการปรับลดรุ่นที่อาจเกิดขึ้นในอนาคต

การตัดสินใจดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงฉากหลังที่ท้าทายสำหรับอุตสาหกรรมการธนาคาร ท่ามกลางการแข่งขันที่รุนแรงเพื่อดึงดูดเงินฝากหลังจากปีนี้ วิกฤตการธนาคาร. Moody's อ้างถึงต้นทุนการระดมทุนที่เพิ่มขึ้น แรงกดดันในการทำกำไร และการเติบโตของสินเชื่อที่ชะลอตัว ซึ่งเป็นประเด็นทั่วไปในผลประกอบการไตรมาสสองของธนาคาร

"ผลประกอบการในไตรมาสที่ 2 ของธนาคารสหรัฐฯ แสดงให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้นของต้นทุนทางการเงิน เช่นเดียวกับแรงกดดันในการทำกำไรที่เกี่ยวข้องกับการเพิ่มขึ้นอย่างมากและรวดเร็ว นโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้น และ เส้นอัตราผลตอบแทนกลับด้านซึ่งจะทำให้ความสามารถในการทำกำไรลดลงอย่างต่อเนื่อง และแสดงถึงความสามารถในการสร้างทุนภายในที่อ่อนแอลง” นักวิเคราะห์ของมูดี้ส์กล่าว

ในบรรดาธนาคารขนาดใหญ่ เหตุผลในการกำหนดแนวโน้มเชิงลบแตกต่างกันไปตามผู้ให้กู้ บางแห่งรวมถึง U.S. Bancorp และ Truist Financial มีเงินทุนสำรองต่ำซึ่งอาจทำให้พวกเขามีความเสี่ยงในช่วงเวลาที่เกิดวิกฤตขึ้นใหม่ คนอื่น ๆ รวมถึง State Street และ BNY Mellon ประสบปัญหาการไหลออกของเงินฝากที่ไม่มีดอกเบี้ยจำนวนมาก ซึ่งอาจนำไปสู่แรงกดดันด้านเงินทุนที่สูงขึ้น

ธนาคารในภูมิภาคยังไม่ออกจากป่า

ในขณะเดียวกัน นักวิเคราะห์ของ Wedbush Securities ตั้งข้อสังเกตว่า แม้ว่ากระแสเงินฝากจะคงที่ที่ธนาคารในภูมิภาคส่วนใหญ่ แต่ผู้ให้กู้ก็พยายามที่จะลด งบดุล และลดการกู้ยืมในไตรมาสต่อๆ ไป ซึ่งอาจทำให้ธนาคารมีสภาพคล่องส่วนเกินหายไป

ธนาคาร ส่วนต่างดอกเบี้ยสุทธิ— ตัวชี้วัดความสามารถในการทำกำไรที่สำคัญที่วัดความแตกต่างระหว่างดอกเบี้ยที่ได้รับจากเงินให้กู้ยืมและดอกเบี้ยที่จ่ายให้กับผู้ฝาก — ได้รับแรงกดดันท่ามกลาง การไหลออกของเงินฝากที่ไม่มีดอกเบี้ยจากวิกฤตปีนี้ เนื่องจากเงินฝากธนาคารมีส่วนแบ่งดอกเบี้ยมากขึ้น นำไปสู่การระดมทุนที่สูงขึ้น ค่าใช้จ่าย

การปล่อยสินเชื่อยังได้รับแรงกดดันจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น ซึ่งได้แรงหนุนจากการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด ความต้องการสินเชื่อใหม่ของผู้บริโภคที่ลดลง อย่างไรก็ตาม ธนาคารส่วนใหญ่มีอัตราส่วนสินเชื่อต่อเงินฝากสูงอยู่แล้ว ซึ่งหมายความว่าสัดส่วนของเงินฝากของพวกเขาถูกใช้เพื่อกู้ยืมเงินมากขึ้น และเป็นสัญญาณว่าธนาคารอาจมีไม่เพียงพอ สภาพคล่อง ควรเกิดขึ้น. ธนาคารอาจต้องระมัดระวังมากขึ้นในการจัดการงบดุล ซึ่งอาจทำให้การเติบโตของสินเชื่อลดลงในไตรมาสต่อๆ ไป

ในแง่บวก นักวิเคราะห์ของ Wedbush เน้นคุณภาพสินเชื่อที่ยอดเยี่ยมท่ามกลางอัตราส่วนเงินกองทุนที่ดีขึ้น และกล่าวว่าพวกเขาไม่ได้สังเกตเห็นความเสี่ยงที่เป็นระบบในด้านนี้ ในเวลาเดียวกัน ธนาคารในภูมิภาคหลายแห่งลดความเสี่ยงต่อเงินฝากที่ไม่มีหลักประกันหลังจากเหตุการณ์ดังกล่าว วิกฤตการธนาคารซึ่งสามารถป้องกันการไหลออกของเงินฝากจำนวนมหาศาลที่เกิดขึ้นเมื่อต้นปีนี้ที่ ตอนนี้ตายแล้ว ธนาคารซิลิคอนแวลลีย์, ธนาคารซิกเนเจอร์, หรือ ธนาคารสาธารณรัฐแห่งแรก.

หุ้นของผู้ให้กู้ระดับสูงหลายรายรวมถึง Truist Financial, State Street และ U.S. Bancorp ดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดเมื่อฤดูใบไม้ผลิ แต่ยังคงลดลงทุกปี ภาคการธนาคาร S&P 500 ที่กว้างขึ้นนั้นเพิ่มขึ้นเพียงไม่ถึง 1% ในปีนี้ เนื่องจากหุ้นของธนาคารที่ใหญ่ที่สุดอย่าง JPMorgan Chase (เจ.พี.เอ็ม) และเวลส์ฟาร์โก (ดับบลิวเอฟซี) มีประสิทธิภาพเหนือกว่าคู่แข่งที่มีขนาดเล็กกว่า