คำนิยามความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน

ความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินคืออะไร?

ความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินเป็นประเภทของ ความเสี่ยงในการชำระบัญชี ที่ฝ่ายหนึ่งเกี่ยวข้องกับ a อัตราแลกเปลี่ยนเงินตราระหว่างประเทศ ธุรกรรมจะส่งสกุลเงินที่ขาย แต่ไม่ได้รับสกุลเงินที่ซื้อ ในความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน จำนวนเงินเต็มของสกุลเงินที่ซื้อนั้นมีความเสี่ยง ความเสี่ยงนี้มีขึ้นตั้งแต่เวลาที่คำสั่งการชำระเงินที่เพิกถอนไม่ได้ถูกสร้างขึ้นโดย สถาบันการเงิน สำหรับสกุลเงินที่ขาย จนถึงเวลาที่ได้รับสกุลเงินซื้อในบัญชีของสถาบันหรือตัวแทน

ความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินเรียกอีกอย่างว่าความเสี่ยงของ Herstatt หลังจากที่ธนาคารเยอรมันขนาดเล็กซึ่งความล้มเหลวในเดือนมิถุนายน พ.ศ. 2517 ได้เน้นย้ำถึงความเสี่ยงนี้

การทำความเข้าใจความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน

เหตุผลหนึ่งที่ความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินนั้นเป็นข้อกังวลเพียงเพราะความแตกต่างของเขตเวลาทั่วโลก ด้วยการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศทั่วโลกที่ดำเนินการตลอดเวลา ความแตกต่างของเวลาหมายความว่าโดยทั่วไปธุรกรรมสกุลเงินสองส่วนจะไม่ได้รับการชำระพร้อมกัน

ตัวอย่างของความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน ให้พิจารณาธนาคารในสหรัฐอเมริกาที่ซื้อเงิน 10 ล้านยูโรใน ตลาดสปอต ที่ อัตราแลกเปลี่ยน ของ EUR 1 = USD 1.12 ซึ่งหมายความว่าในการชำระบัญชี ธนาคารสหรัฐจะโอนเงินจำนวน 11.2 ล้านเหรียญสหรัฐ และจะได้รับเงิน 10 ล้านยูโรจาก คู่สัญญา เพื่อการค้าครั้งนี้ ความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินจะเกิดขึ้นหากธนาคารสหรัฐสั่งการชำระเงินที่เพิกถอนไม่ได้เป็นจำนวนเงิน 11.2 ล้านเหรียญสหรัฐ ไม่กี่ชั่วโมงก่อนที่จะได้รับเงินจำนวน 10 ล้านยูโร บัญชี nostro ในการยุติการค้าอย่างสมบูรณ์

สถาบันการเงินจัดการความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินด้วยการควบคุมภายในที่ชัดเจนเพื่อระบุความเสี่ยงในเชิงรุก โดยทั่วไปแล้ว ความเสี่ยงที่แท้จริงมีน้อยสำหรับธุรกรรมข้ามสกุลเงินส่วนใหญ่ อย่างไรก็ตาม หากธนาคารทำงานร่วมกับลูกค้ารายเล็กๆ ที่มีความเสถียรน้อยกว่า พวกเขาอาจเลือกที่จะป้องกันความเสี่ยงจากความเสี่ยงในการทำธุรกรรม

Herstatt Bank และความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน

แม้ว่าความล้มเหลวในการทำธุรกรรมข้ามสกุลเงินจะมีความเสี่ยงเล็กน้อย แต่ก็สามารถเกิดขึ้นได้ เมื่อวันที่ 26 มิถุนายน พ.ศ. 2517 ธนาคารเยอรมัน Herstatt ไม่สามารถชำระเงินแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศให้กับธนาคารที่ทำธุรกิจการค้าในวันนั้นได้ Herstatt ได้รับ Deutsche Mark แต่เนื่องจากขาดเงินทุน ธนาคารจึงระงับการชำระเงินเป็นดอลลาร์สหรัฐทั้งหมด สิ่งนี้ทำให้ธนาคารเหล่านั้นที่จ่าย Deutsche Mark โดยไม่มีดอลลาร์ที่ครบกำหนด หน่วยงานกำกับดูแลของเยอรมันดำเนินการอย่างรวดเร็วโดยเพิกถอนใบอนุญาตการธนาคารในวันนั้น

เมื่อใดก็ตามที่สถาบันการเงินหรือเศรษฐกิจโลกโดยรวมอยู่ภายใต้ความตึงเครียด ความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงินก็ปรากฏขึ้น ล่าสุด 2550-2551 วิกฤตการณ์ทางการเงินโลก และ วิกฤตหนี้กรีซ ทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงในการชำระบัญชีข้ามสกุลเงิน เมื่อพิจารณาถึงความเสียหายทางเศรษฐกิจของเหตุการณ์ทั้งสองในลักษณะอื่น ความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงในการชำระค่าเงินกลับกลายเป็นว่าพูดเกินจริงไปเมื่อเปรียบเทียบกัน