คำจำกัดความโครงสร้างอัตราดอกเบี้ย

โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยคืออะไร?

โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยหมายถึงข้อกำหนดเกี่ยวกับการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยใน อัตราตัวแปร ผลิตภัณฑ์สินเชื่อ อัตราดอกเบี้ยสูงสุดคือขีดจำกัดว่าอัตราดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นสูงเพียงใดสำหรับหนี้ที่มีอัตราผันแปร การกำหนดอัตราดอกเบี้ยสูงสุดสามารถใช้ได้กับผลิตภัณฑ์อัตราผันแปรทุกประเภท

อย่างไรก็ตาม อัตราดอกเบี้ยสูงสุดมักใช้ในการจำนองที่มีอัตราผันแปรและสินเชื่อจำนองอัตราดอกเบี้ยแบบปรับได้ (ARM) โดยเฉพาะ

อัตราดอกเบี้ยสูงสุดทำงานอย่างไร

โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยมีประโยชน์ต่อผู้กู้ในสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น ค่าแคปยังทำให้ผลิตภัณฑ์อัตราดอกเบี้ยแบบผันแปรได้น่าสนใจยิ่งขึ้นและมีศักยภาพทางการเงินสำหรับลูกค้า

อัตราดอกเบี้ยผันแปร

ผู้ให้กู้สามารถเสนอผลิตภัณฑ์อัตราดอกเบี้ยแบบผันแปรได้หลากหลาย ผลิตภัณฑ์เหล่านี้ให้ผลกำไรสูงสุดสำหรับผู้ให้กู้เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้นและน่าสนใจที่สุดสำหรับผู้กู้เมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง

ผลิตภัณฑ์ที่มีอัตราดอกเบี้ยผันแปรได้รับการออกแบบให้ผันผวนตามสภาพแวดล้อมของตลาดที่เปลี่ยนแปลงไป นักลงทุนในผลิตภัณฑ์อัตราดอกเบี้ยแบบผันแปรจะจ่ายอัตราดอกเบี้ยที่อิงตามอัตราที่จัดทำดัชนีไว้ บวกกับส่วนต่างที่เพิ่มไปยังอัตราดัชนี

การรวมกันขององค์ประกอบทั้งสองนี้ส่งผลให้อัตราการจัดทำดัชนีครบถ้วนของผู้กู้ ผู้ให้กู้สามารถจัดทำดัชนีอัตราการจัดทำดัชนีอ้างอิงไปยังเกณฑ์มาตรฐานต่างๆ โดยส่วนใหญ่จะเป็นอัตราเฉพาะหรืออัตราเงินคลังของสหรัฐฯ

ผู้ให้กู้ยังกำหนดส่วนต่างในกระบวนการรับประกันตามโปรไฟล์เครดิตของผู้กู้ ของผู้กู้ อัตราดอกเบี้ยที่จัดทำดัชนีอย่างเต็มที่ จะเปลี่ยนไปตามอัตราการจัดทำดัชนีพื้นฐานที่ผันผวน

โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยสามารถจัดโครงสร้างได้อย่างไร

อัตราดอกเบี้ยสูงสุดสามารถมีได้หลายรูปแบบ ผู้ให้กู้มีความยืดหยุ่นในการปรับแต่งวิธีการและ อัตราดอกเบี้ย หมวกอาจมีโครงสร้าง อาจมีการจำกัดดอกเบี้ยเงินกู้โดยรวม วงเงินคืออัตราดอกเบี้ยที่เงินกู้ของคุณไม่มีวันเกินหมายความว่าไม่ว่าจะมากเพียงใด อัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นตลอดอายุเงินกู้ อัตราเงินกู้จะไม่เกินอัตราที่กำหนดไว้ ขีด จำกัด

การกำหนดอัตราดอกเบี้ยสูงสุดยังสามารถกำหนดโครงสร้างเพื่อจำกัดการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ได้อีกด้วย การจำนองอัตราที่ปรับได้หรือ ARM มีช่วงเวลาที่อัตราสามารถปรับและเพิ่มขึ้นได้หากอัตราการจำนองเพิ่มขึ้น

อัตรา ARM อาจถูกตั้งค่าเป็นอัตราดัชนีบวกกับคะแนนร้อยละสองสามที่ผู้ให้กู้เพิ่ม โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยจำกัดว่าอัตราดอกเบี้ยของผู้กู้สามารถปรับใหม่หรือขยับสูงขึ้นได้ในช่วงระยะเวลาการปรับปรุง กล่าวอีกนัยหนึ่ง ผลิตภัณฑ์จำกัดจำนวนเปอร์เซ็นต์อัตราดอกเบี้ยที่ ARM สามารถเคลื่อนที่ได้สูงขึ้น

อัตราดอกเบี้ยสูงสุดสามารถให้ความคุ้มครองแก่ผู้กู้จากการขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างมาก และยังให้เพดานสำหรับต้นทุนอัตราดอกเบี้ยสูงสุด

ตัวอย่างโครงสร้างอัตราดอกเบี้ยสูงสุด

การจำนองแบบปรับอัตราได้มีโครงสร้างอัตราดอกเบี้ยหลายรูปแบบ ตัวอย่างเช่น สมมติว่าผู้กู้กำลังพิจารณา ARM 5-1 ซึ่งต้องใช้อัตราดอกเบี้ยคงที่เป็นเวลาห้าปีตามด้วยอัตราดอกเบี้ยผันแปรหลังจากนั้น ซึ่งจะรีเซ็ตทุก 12 เดือน

ด้วยผลิตภัณฑ์จำนองนี้ ผู้กู้จะได้รับโครงสร้างอัตราดอกเบี้ย 2-2-5 โครงสร้างอัตราดอกเบี้ยสูงสุดแบ่งออกเป็นดังนี้:

• ตัวเลขแรกหมายถึงขีดจำกัดการเพิ่มขึ้นที่เพิ่มขึ้นครั้งแรกหลังจากช่วงอัตราคงที่หมดอายุ กล่าวอีกนัยหนึ่งคือ 2% เป็นอัตราสูงสุดที่สามารถเพิ่มได้หลังจากช่วงอัตราคงที่สิ้นสุดในห้าปี หากกำหนดอัตราคงที่ไว้ที่ 3.5% ขีดจำกัดของอัตราจะเป็น 5.5% หลังจากสิ้นสุดระยะเวลาห้าปี
• ตัวเลขที่สองคือขีดจำกัดที่เพิ่มขึ้นทีละ 12 เดือน ซึ่งหมายความว่าหลังจากช่วงห้าปีหมดอายุ อัตราจะปรับตามอัตราในตลาดปัจจุบันปีละครั้ง ในตัวอย่างนี้ ARM จะมีขีดจำกัด 2% สำหรับการปรับปรุงนั้น เป็นเรื่องปกติธรรมดาที่ตัวพิมพ์ใหญ่ตามระยะสามารถเหมือนกับตัวพิมพ์ใหญ่เริ่มต้นได้
• ตัวเลขที่สามคือขีดสูงสุดตลอดอายุการใช้งาน ตั้งค่าสูงสุด เพดานอัตราดอกเบี้ย. ในตัวอย่างนี้ ห้าหมายถึงการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยสูงสุดในการจำนอง

สมมุติว่าอัตราคงที่คือ 3.5% และปรับอัตราให้สูงขึ้น 2% ในระหว่างการเพิ่มส่วนเพิ่มครั้งแรกเป็นอัตรา 5.5% หลังจาก 12 เดือน อัตราการจำนองเพิ่มขึ้นเป็น 8%; อัตราดอกเบี้ยเงินกู้จะถูกปรับเป็น 7.5% เนื่องจากขีดจำกัด 2% สำหรับการปรับรายปี หากอัตราเพิ่มขึ้นอีก 2% เงินกู้จะเพิ่มขึ้นเพียง 1% ถึง 8.5% เนื่องจากวงเงินตลอดอายุการใช้งานสูงกว่าอัตราคงที่เดิมห้าเปอร์เซ็นต์

อัตราดอกเบี้ยแบบงวดเทียบกับอัตราดอกเบี้ยแบบงวด อัตราดอกเบี้ยสูงสุด

NS ขีด จำกัด อัตราดอกเบี้ยเป็นระยะ หมายถึงการปรับอัตราดอกเบี้ยสูงสุดที่อนุญาตในช่วงเวลาหนึ่งของการกู้ยืมหรือจำนองที่มีอัตราดอกเบี้ยปรับได้ การกำหนดอัตราสูงสุดเป็นระยะปกป้องผู้กู้โดยการจำกัดว่าผลิตภัณฑ์จำนองอัตราแบบปรับได้ (ARM) อาจเปลี่ยนแปลงหรือปรับเปลี่ยนได้ในช่วงเวลาใดช่วงหนึ่ง อัตราดอกเบี้ยสูงสุดเป็นงวดเป็นเพียงองค์ประกอบหนึ่งของโครงสร้างอัตราดอกเบี้ยโดยรวม

ข้อจำกัดของอัตราดอกเบี้ยสูงสุด

ข้อจำกัดของโครงสร้างอัตราดอกเบี้ยขึ้นอยู่กับผลิตภัณฑ์ที่ผู้กู้เลือกเมื่อเข้าสู่การจำนองหรือเงินกู้ หากอัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น อัตราก็จะปรับสูงขึ้น และผู้กู้อาจได้รับเงินกู้ที่มีอัตราดอกเบี้ยคงที่ในตอนแรกดีกว่า

แม้ว่าขีดสูงสุดจะจำกัดเปอร์เซ็นต์การเพิ่มขึ้น แต่อัตราดอกเบี้ยเงินกู้ยังคงเพิ่มขึ้นในสภาพแวดล้อมที่มีอัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น กล่าวอีกนัยหนึ่งผู้กู้จะต้องสามารถจ่ายอัตราสถานการณ์เลวร้ายที่สุดของเงินกู้ได้หากอัตราเพิ่มขึ้นอย่างมาก