4 กลยุทธ์นายหน้าที่ไม่ซื่อสัตย์และวิธีหลีกเลี่ยง

NS สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) และ หน่วยงานกำกับดูแลอุตสาหกรรมการเงิน (FINRA) ทำหน้าที่ควบคุมและดูแลนายหน้าได้เป็นอย่างดี ถึงกระนั้น วิธีที่ดีที่สุดในการหลีกเลี่ยงโบรกเกอร์ที่ไม่ซื่อสัตย์คือทำการบ้านของคุณ อย่างไรก็ตาม การตรวจสอบประวัติของบริษัทอย่างละเอียดถี่ถ้วนที่สุด นายหน้า, หรือ ผู้วางแผน ไม่ได้ป้องกันนักลงทุนจากการตกเป็นเหยื่อเสมอไป การฉ้อโกง.

ที่นี่เรามาดูแนวทางปฏิบัติที่ไร้ยางอายที่สุดที่โบรกเกอร์เคยใช้เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพของ ค่าคอมมิชชั่น และผลักดันการลงทุนที่มีคุณภาพต่ำไปสู่นักลงทุนที่ไม่สงสัย

1. ปั่น

ปั่น คือการซื้อขายบัญชีของลูกค้ามากเกินไป โบรกเกอร์บางรายที่มีอำนาจดุลยพินิจเหนือบัญชีใช้แนวปฏิบัติที่ผิดจรรยาบรรณนี้เพื่อเพิ่มค่าคอมมิชชั่นของพวกเขา การปั่นทำเพื่อประโยชน์ของนายหน้ามากกว่านักลงทุน เนื่องจากจุดประสงค์เดียวของการค้านี้คือการเพิ่มค่าคอมมิชชั่น ไม่ใช่ความมั่งคั่งของลูกค้า

อันที่จริง แม้แต่การค้าขายเดียวก็ถือเป็นการเลิกราได้ หากไม่มีจุดประสงค์ที่ถูกต้องตามกฎหมาย สัญญาณเตือนของการปั่นป่วนอาจเป็นการเพิ่มขึ้นผิดปกติในการทำธุรกรรมโดยไม่มีการเพิ่มมูลค่าของพอร์ตโฟลิโอ

หากคุณกังวลจริงๆ ว่าบัญชีของคุณอาจถูกระงับ ให้พิจารณา a ห่อบัญชี. นี่คือบัญชีที่นายหน้าจัดการพอร์ตโฟลิโอเพื่อแลกกับค่าธรรมเนียมคงที่ ข้อดีของการห่อคือปกป้องคุณจากการซื้อขายที่มากเกินไป เนื่องจากโบรกเกอร์ได้รับค่าธรรมเนียมรายปีคงที่ พวกเขาจึงซื้อขายเฉพาะเมื่อเป็นประโยชน์ต่อพอร์ตของคุณเท่านั้น

แม้ว่าคุณจะอนุญาตให้นายหน้าซื้อขายกับคุณ แต่ก็ควรระมัดระวังในการติดตามสิ่งที่เกิดขึ้นในพอร์ตโฟลิโอเสมอ

2. ขายเงินปันผล

เมื่อโบรกเกอร์พยายามโน้มน้าวลูกค้าว่าซื้อการลงทุนเฉพาะเช่น หุ้น หรือ กองทุนรวม จะทำกำไรได้เพราะอนาคตที่จะมาถึง เงินปันผลนี้เรียกว่าการขายเงินปันผล ในความเป็นจริง โบรกเกอร์พยายามสร้างค่าคอมมิชชั่นผ่านการขายลูกค้าอย่างรวดเร็วและง่ายดาย ได้รับ.

ตัวอย่างเช่น บริษัทที่ซื้อขายที่ราคา 50 ดอลลาร์ต่อหุ้นกำลังจะจ่ายเงินปันผล 2.50 ดอลลาร์ต่อหุ้นต่อปี นายหน้าจะ "ขายเงินปันผล" หากพวกเขาบอกลูกค้าให้รีบซื้อหุ้นเพื่อให้ได้ผลตอบแทน 5% ในความเป็นจริง ลูกค้าจะไม่ส่งคืนสินค้านี้เลย

ราคาหุ้นจะลดลง 2.50 ดอลลาร์ (เงินปันผล) เมื่อทำการซื้อขาย อดีตเงินปันผล. โดยพื้นฐานแล้ว นักลงทุนจะได้กำไรเพียงเล็กน้อยในระยะสั้น ธุรกรรมนี้ยังสามารถสร้างภาระภาษีให้กับนักลงทุนได้อีกด้วย

แนวทางปฏิบัตินี้ทำในกองทุนรวมเช่นกัน: ที่ปรึกษาจะบอกลูกค้าให้ซื้อกองทุนเพราะบริษัทในกองทุนจ่ายเงินปันผล เช่นเดียวกับราคาหุ้นด้านบน กองทุนรวมของ มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ จะถูกหักด้วยมูลค่าของเงินปันผล ส่งผลให้ได้กำไรสำหรับนายหน้าเท่านั้น—ในรูปแบบของค่าคอมมิชชั่น ในความเป็นจริง นักลงทุนควรรอจนกว่าจะมีการจ่ายเงินปันผล: หุ้นจะมีราคาต่ำกว่าและนักลงทุนสามารถหลีกเลี่ยงภาษีรายได้จากเงินปันผลที่ค่อนข้างสูงขึ้นได้

3. คำแนะนำในการระงับการลงทุนที่เบรกพอยต์

มากมาย นายหน้า และบริษัทกองทุนรวมมีค่าใช้จ่ายในการขายเงินลงทุนบางประเภท ไม่ใช่ว่าค่าใช้จ่ายในการขายเหล่านี้ผิดกฎหมาย แต่บางครั้งค่าใช้จ่ายในการขายทำให้นักลงทุนต้องจ่ายเงินมากกว่าที่ควร

ตัวอย่างเช่น สมมติว่าบริษัทกองทุนรวมเรียกเก็บเงิน 5% สำหรับการลงทุนต่ำกว่า $25,000 แต่เพียง 4% สำหรับการลงทุน $25,000 ขึ้นไป NS จุดขาย จะเกิดขึ้นหากคุณลงทุนที่ $25,000 เพราะในจำนวนนี้ การลงทุนของคุณอยู่ในวงเล็บค่าธรรมเนียมการขายที่ต่ำกว่า

อย่างไรก็ตาม เพื่อรักษายอดขายไว้ ที่ปรึกษาที่ไร้ยางอายอาจแนะนำให้คุณลงทุน 24,750 ดอลลาร์ในกองทุน แม้ว่าคุณจะประหยัดเงินได้ 250 ดอลลาร์หรือ 1% ในการขายโดยลงทุน 25,000 ดอลลาร์ ที่ปรึกษาอาจขัดขวางไม่ให้คุณเก็บเกี่ยวผลประโยชน์จากจุดพักด้วยการแบ่งเงินของคุณออกเป็นบริษัทการลงทุนต่างๆ แม้ว่าแต่ละบริษัทจะให้บริการที่คล้ายกันก็ตาม

สิ่งนี้นำไปสู่ค่าคอมมิชชั่นที่มากขึ้นสำหรับที่ปรึกษาและการประหยัดต้นทุนที่น้อยลงสำหรับคุณ เนื่องจากคุณไม่สามารถใช้ประโยชน์จากอัตราค่าคอมมิชชันที่ต่ำกว่าเมื่อคุณไปถึงเบรกพอยต์ที่สูงขึ้น

4. ธุรกรรมที่ไม่เหมาะสม

เพื่อสรุปลักษณะของการปฏิบัติเหล่านี้ เราขอเน้นความหมายของ "ไม่เหมาะสม ธุรกรรม" เงื่อนไขทั่วไปสำหรับการลงทุนในลักษณะที่ไม่สอดคล้องกับของลูกค้า สถานการณ์หรือ วัตถุประสงค์การลงทุน. คุณควรรู้ว่านายหน้าของคุณมีหน้าที่ที่จะต้องทราบความต้องการทางการเงินของคุณ (และข้อจำกัด) และให้คำแนะนำการลงทุนตามนั้น

ตัวอย่างของธุรกรรมที่ไม่เหมาะสมคือ ยกเว้นภาษีสองเท่า. นี่คือวิธีการทำงาน: an ที่ปรึกษาการลงทุน นำเงินที่กำไรได้รับการคุ้มครองจากภาษีเงินได้เช่นเงินใน IRAให้เป็นพันธบัตรปลอดภาษีหรือหลักทรัพย์อื่นๆ ซึ่งมักจะไม่เหมาะสมเนื่องจากนักลงทุนไม่ต้องการการลงทุนที่ปลอดภาษีและการลงทุนดังกล่าวมักจะไม่ให้ผลตอบแทนมากเท่ากับการลงทุนอื่นๆ ธุรกรรมไม่เหมาะสมเนื่องจากไม่ตรงกับความต้องการของลูกค้า

ธุรกรรมอื่นๆ ที่อาจมีลักษณะไม่เหมาะสม ได้แก่:

• การลงทุนที่มีความเสี่ยงสูงหากคุณมีการยอมรับความเสี่ยง.
• วางเงินของคุณที่มีความเข้มข้นสูงไว้ในหนึ่งหุ้นหรือหลักทรัพย์
• ของเหลว การลงทุนสำหรับผู้ที่ต้องการเข้าถึงเงินทุนได้ง่าย

บรรทัดล่าง

เป็นสิ่งสำคัญสำหรับนักลงทุนทุกคน โดยไม่คำนึงถึงภูมิหลังทางการเงิน ที่จะต้องให้ความสำคัญกับบัญชีของตน ไม่ได้หมายความว่าคุณจำเป็นต้องตรวจทานบัญชีของคุณทุกวัน แต่คุณควรเช็คอินเป็นประจำเพื่อติดตามสิ่งที่เกิดขึ้น หากดำเนินการนี้พร้อมกับการตรวจสอบข้อเสนอการลงทุนของโบรกเกอร์อย่างถี่ถ้วน คุณควรหลีกเลี่ยงการฉ้อโกงนายหน้าส่วนใหญ่