Yatırım Getirisi (ROI) Tanımı

Yatırım Getirisi (ROI) Nedir?

Yatırım getirisi (ROI), verimliliği veya verimliliği değerlendirmek için kullanılan bir performans ölçüsüdür. karlılık veya bir dizi farklı yatırımın verimliliğini karşılaştırın. ROI, yatırım miktarını doğrudan ölçmeye çalışır. geri dönmek yatırımın maliyetine göre belirli bir yatırımda.

ROI'yi hesaplamak için bir yatırımın faydası (veya getirisi) yatırımın maliyetine bölünür. Sonuç yüzde veya yüzde olarak ifade edilir. oran.

Yatırım Getirisi (ROI) Nasıl Hesaplanır

Yatırım getirisi (ROI) formülü aşağıdaki gibidir:

​yatırım getirisi=Yatırım MaliyetiMevcut Yatırım Değeri−Yatırım Maliyeti​​

"Yatırım Cari Değeri", faizli yatırımın satışından elde edilen geliri ifade eder. YG yüzde olarak ölçüldüğünden, diğer yatırımlardan elde edilen getirilerle kolayca karşılaştırılabilir ve bu da çeşitli yatırım türlerinin birbirine karşı ölçülmesine olanak tanır.

Yatırım Getirisini (ROI) Anlama

ROI, çok yönlülüğü ve basitliği nedeniyle popüler bir ölçümdür. Esasen, ROI, bir yatırımın karlılığının ilkel bir göstergesi olarak kullanılabilir. Bu, bir hisse senedi yatırımındaki ROI, bir şirketin bir fabrikayı genişletmeyi beklediği ROI veya bir gayrimenkul işleminde üretilen ROI olabilir.

Hesaplamanın kendisi çok karmaşık değildir ve geniş uygulama yelpazesi için yorumlanması nispeten kolaydır. Bir yatırımın yatırım getirisi net pozitifse, muhtemelen buna değer. Ancak daha yüksek yatırım getirisi olan başka fırsatlar mevcutsa, bu sinyaller yatırımcıların en iyi seçenekleri ortadan kaldırmasına veya seçmesine yardımcı olabilir. Aynı şekilde, yatırımcıların kaçınması gerekir. negatif yatırım getirisi, bu net bir kayıp anlamına gelir.

Örneğin, Jo'nun Slice Pizza Corp.'a 1.000$ yatırım yaptığını varsayalım. 2017 yılında sattı ve hisseler bir yıl sonra toplam 1.200 dolar için. Bu yatırımın getirisini hesaplamak için net karı (1.200$ - 1.000$ = 200$) yatırım maliyetine (1.000$), 200$/1.000$ veya %20'lik bir YG için bölün.

Bu bilgilerle Slice Pizza'ya yapılan yatırım diğer projelerle karşılaştırılabilir. Diyelim ki Jo ayrıca Big-Sale Stores Inc.'e 2.000 $ yatırım yaptı. 2014 yılında ve 2017 yılında toplam 2.800 $ hisse sattı. Jo'nun Büyük Satış'taki hisselerinin yatırım getirisi 800$/2.000$ veya %40 olacaktır.

Yatırım Getirisi (ROI) Sınırlamaları

Jo'nunki (yukarıdaki) gibi örnekler, özellikle yatırımları karşılaştırırken, ROI kullanmanın bazı sınırlamalarını ortaya koymaktadır. Jo'nun ikinci yatırımının ROI'si ilk yatırımın iki katı iken, Jo'nun alım ve satımı arasındaki süre ilk yatırım için bir yıl, ikincisi için üç yıldı.

Jo, çok yıllı yatırımın yatırım getirisini buna göre ayarlayabilir. Toplam yatırım getirisi %40 olduğundan, ortalama yıllık yatırım getirisini elde etmek için Jo, yıllık %13,33 verim sağlamak için %40'ı 3'e bölebilir. Bu düzenlemeyle, Jo'nun ikinci yatırımı daha fazla kar elde etmesine rağmen, ilk yatırımın aslında daha verimli bir seçim olduğu görülüyor.

ROI, aşağıdakilerle birlikte kullanılabilir: getiri oranı (RoR) bir projenin zaman çerçevesini dikkate alır. Bir de kullanabilir net bugünkü değer (NPV), enflasyon nedeniyle zaman içindeki para değerindeki farklılıkları açıklar. RoR hesaplanırken NPV uygulamasına genellikle gerçek getiri oranı.

Yatırım Getirisi (ROI) Gelişmeleri

Son zamanlarda, bazı yatırımcılar ve işletmeler, ROI metriğinin yeni bir biçiminin geliştirilmesine ilgi gösterdiler.yatırımın sosyal getirisi," veya SROI. SROI ilk olarak 1990'ların sonlarında geliştirildi ve ekstra finansal değer (yani, şu anda geleneksel finansal değerlere yansıtılmayan sosyal ve çevresel ölçütler) hesaplar).

SROI, belirli ürünlerin değer önerisinin anlaşılmasına yardımcı olur. çevresel sosyal ve yönetişim (ESG) kriterlerinde kullanılan sosyal sorumluluk sahibi yatırım (SRI) uygulamaları. Örneğin, bir şirket fabrikalarında suyu geri dönüştürmeye ve aydınlatmasını tüm LED ampullerle değiştirmeye karar verebilir. Bu girişimlerin, geleneksel yatırım getirisini olumsuz yönde etkileyebilecek ani bir maliyeti vardır; ancak, topluma ve çevreye net fayda, olumlu bir SROI'ye yol açabilir.

Belirli amaçlar için geliştirilmiş birkaç yeni ROI çeşidi daha vardır. Sosyal medya istatistikleri ROI, sosyal medya kampanyalarının etkinliğini belirler; örneğin, bir birim çaba için kaç tıklama veya beğeni üretildiğini. Benzer şekilde, pazarlama istatistikleri yatırım getirisi, reklam veya pazarlama kampanyalarına atfedilebilen getiriyi belirlemeye çalışır.

Sözde öğrenme ROI, eğitim veya beceri eğitiminin bir getirisi olarak öğrenilen ve tutulan bilgi miktarı ile ilgilidir. Dünya ilerledikçe ve ekonomi değiştikçe, gelecekte başka birçok niş yatırım getirisi biçiminin geliştirileceğinden emin olabilirsiniz.

Sıkça Sorulan Sorular

Yatırım getirisini (ROI) nasıl hesaplarsınız?

Yatırım getirisi (ROI), bir yatırımdan kazanılan kârın, o yatırımın maliyetine bölünmesiyle hesaplanır. Örneğin, 100$ kârı ve 100$ maliyeti olan bir yatırımın YG'si 1 veya yüzde olarak ifade edildiğinde %100 olacaktır.

Yatırım getirisi, bir yatırımın başarısını tahmin etmenin hızlı ve kolay bir yolu olsa da, bazı ciddi sınırlamaları vardır. Örneğin, ROI, paranın zaman değerive bazı yatırımların kar elde etmesi diğerlerinden daha uzun süreceğinden, ROI'leri anlamlı bir şekilde karşılaştırmak zor olabilir. Bu nedenle, profesyonel yatırımcılar net bugünkü değer (NPV) veya iç karlılık oranı (IRR).

İyi bir yatırım getirisi nedir?

"İyi" bir yatırım getirisi olarak nitelendirilen şey, aşağıdakiler gibi faktörlere bağlı olacaktır. risk toleransı Yatırımcının getirisi ve yatırımın getiri sağlaması için gereken süre. Diğer her şey eşit olduğunda, riskten daha fazla kaçınan yatırımcılar, daha az risk almak karşılığında muhtemelen daha düşük ROI'leri kabul edeceklerdir. Benzer şekilde, geri ödemesi daha uzun süren yatırımlar, yatırımcılara çekici gelebilmek için genellikle daha yüksek bir yatırım getirisi gerektirecektir.

Hangi endüstriler en yüksek yatırım getirisine sahip?

Tarihsel olarak, ortalama yatırım getirisi S&P 500 yılda yaklaşık %10 olmuştur. Bununla birlikte, sektöre bağlı olarak önemli farklılıklar olabilir.

Örneğin 2020 boyunca Apple Inc., Microsoft Corp. ve Amzon.com Inc. gibi teknoloji şirketleri. bu %10 eşiğinin oldukça üzerinde yıllık getiriler elde etti. Bu arada, enerji şirketleri ve kamu hizmetleri gibi diğer sektörlerdeki şirketler çok daha düşük yatırım getirisi sağladı ve bazı durumlarda yıldan yıla kayıplarla karşı karşıya kaldı.

Zamanla, artan rekabet, teknolojik değişiklikler ve tüketici tercihlerindeki değişimler gibi faktörler nedeniyle bir endüstrinin ortalama yatırım getirisinin değişmesi normaldir.