Temiz Bilanço Tanımı

Temiz Bilanço Nedir?

Temiz bir bilanço, bir şirketin çok az borcu olduğunu veya hiç borcu olmadığını gösterir. Temiz bilançolar genellikle sağlıklı likidite minimal ile Kaldıraçoperasyonları finanse etmek ve finansal yükümlülükleri yerine getirmek için finansal esneklik sağlar. Alternatif olarak, temiz bir bilanço, tüm tutarların anlaşılabilir, izlenebilir ve doğrulanabilir olduğu anlamına da gelebilir. Sağlıklı finansal oranları doğru bir şekilde raporlayan bir bilançoya da atıfta bulunabilir.

Temiz Bir Bilanço Anlamak

NS bilanço—bir işi değerlendirmek için kullanılan üç temel mali tablodan biri—bir şirketin varlıklar, borçlar ve belirli bir zamanda özkaynaklar. Bir şirketin mali durumunun anlık görüntüsünü sağlar, sahip olduğu ve borçlu olduğu şeyleri ve ayrıca hissedarlar tarafından yatırılan tutarı ortaya çıkarır.

Bilançolar genellikle temiz veya kirli olarak tanımlanabilir. Temiz olarak nitelendirilmek için, bir şirketin sermaye yapısıbüyük ölçüde borçsuz ve bilançosu doğru ve düşük performans gösteren, üretken olmayan varlıklardan arındırılmış olmalıdır. Temiz bilançoları olan şirketler, iyi bir varlık kapsamına sahip olacak ve likidite oranlarıborç / öz sermaye ve çeşitli borç / kazanç oranları ile ölçülen cari oran ve düşük borç kaldıraç oranları gibi, faiz ve vergi öncesi kazançlar (FVÖK) ve faiz, vergiler, amortisman ve amortisman öncesi kazançlar dahil (FAVÖK).

Yönetim ekiplerinin bilançolarını temiz tutmak için çeşitli motivasyonları vardır. Bunlar, yatırımcılardan gelen baskıyı içerebilir, alacaklılarveya derecelendirme kuruluşları ve daha iyi rekabet etmek veya daha iyi faaliyetlerde bulunmak için esnekliği artırma arzusu birleşme ve Devralmalar (Birleşme ve Satın Alma).

Temiz bilançolar potansiyel müşterilere çekici geliyor edinenler, bu nedenle ani bir düzenleme bazen bir şirketin potansiyel bir satışa hazırlandığının bir işareti olabilir. Birçok yatırımcı, temiz bilançoya sahip şirketleri çekici buluyor çünkü minimum kaldıraç azaltıyor aşağı yönlü riskler.

Temiz Bilanço Yöntemi

Çok borcu olan bir şirkete, yatırımcılar için daha cazip hale gelmek için "bilançosunu temizlemesi" tavsiye edilebilir. Bu, stratejik olmayan varlıkların veya kârlı olmayan bölümlerin satışını gerçekleştirerek, serbest bırakmak için maliyet azaltma programları uygulayarak yapılabilir. nakit akımı, veya bazen aracılığıyla Eşitlik ihraç.

aşağı getirmek alacak hesapları (AR) bakiyeleri, envanter defter değeri tutarlarının gözden geçirilmesi ve onları yazmak gerektiğinde cari değere yükseltmek ve ödenmemiş borçları azaltmak da bilançoyu daha çekici hale getirmenin bir parçasıdır.

Bankaları tartışırken, bilançonun temizlenmesi, kârsız dökülme sürecini tanımlamak için kullanılan bir terimdir. krediler sıkıntılı varlık satışları ve zararlar, likiditeyi desteklemek ve borçları azaltmak.

Özel Hususlar

Temiz bir bilanço elde etmenin bir başka yolu da iflas veya tasfiye işlem. Şirketler bir Bölüm 11 borçtan kurtulmak ve yeni finansmanı müzakere etmek için yeniden yapılanma.

“Yeni başlangıç” muhasebe kuralları uyarınca, öz sermaye kontrolünün kaybı yaşayan şirketler (mevcut hissedarlar, sermayenin %50'sinden azını kontrol eder). hisse senedi) ve teknik olarak iflas etmiş esasen baştan başlamalarına izin verilir.

Bu, çıkış yaptıklarında Tanzimat mevcut varlıklarının yeniden değerlenmesi sürecinde adil piyasa değeri (FMV) ve borçları yeniden müzakere edilir. Yeniden yapılanmadan doğan şirketler, tipik olarak, iyileşen mali durumlarını ve "temiz bilançolarını" ilan ederler.