Вертикальна інтеграція: як це працює та приклади

Що таке вертикальна інтеграція?

Вертикальна інтеграція - це стратегія, згідно з якою компанія володіє або контролює своїх постачальників, дистриб'юторів або торгові точки, щоб контролювати свою вартість або ланцюжок поставок. Вертикальна інтеграція приносить користь компаніям, дозволяючи їм контролювати процеси, зменшувати витрати та підвищувати ефективність. Однак вертикальна інтеграція має недоліки, включаючи значні обсяги необхідних капітальних вкладень.

Netflix - яскравий приклад вертикальної інтеграції. Компанія починала з прокату DVD -дисків, перш ніж перейти до онлайн -потокової передачі фільмів та фільмів, що отримали ліцензію від великих студій. Тоді керівники Netflix зрозуміли, що можуть покращити свою маржу, створивши власний оригінальний контент. Сьогодні Netflix використовує свою модель розповсюдження для просування свого оригінального вмісту поряд з програмуванням, що має ліцензію від студій.

Розуміння вертикальної інтеграції

Вертикальна інтеграція відбувається, коли компанія бере контроль над кількома етапами виробництва, які беруть участь у створенні продукту чи послуги. Іншими словами, вертикальна інтеграція передбачає закупівлю та залучення власноруч частини процесу виробництва або продажу, яка раніше була передана на аутсорсинг. Як правило, ланцюжок поставок або процес продажу компанії починається із закупівлі сировини у постачальника і закінчується продажем кінцевого продукту покупцеві.

Компанії можуть інтегруватися, купуючи своїх постачальників, щоб зменшити виробничі витрати. Вони також можуть інвестувати в роздрібну торгівлю чи продаж, відкриваючи фізичні магазини та місця для надання післяпродажного обслуговування. Контроль за процесом дистрибуції - це ще одна поширена стратегія вертикальної інтеграції, тобто компанії контролюють складське господарство та доставку своєї продукції.

Види вертикальної інтеграції

Існують різні стратегії, які компанії використовують для контролю кількох сегментів ланцюга поставок. Два з найпоширеніших включають зворотну та пряму інтеграцію.

Зворотна інтеграція

Зворотна інтеграція це коли компанія відступає на шляху виробництва до виробництва, тобто роздрібний продавець купує виробника своєї продукції. Прикладом може бути Amazon (АМЗН), який розширився з інтернет -магазину книг і став видавцем зі своєю платформою Kindle.Amazon також володіє складами та частинами свого каналу розповсюдження.

Пряма інтеграція

Пряма інтеграція це коли компанія розширюється шляхом купівлі та контролю за прямим розповсюдженням чи постачанням своєї продукції. Виробник одягу, який відкриває власні торгові точки для продажу своєї продукції, є прикладом прямої інтеграції. Пряма інтеграція допомагає компаніям вирізати посередників. Видаляючи дистриб'юторів, які зазвичай платять за продаж продукції компанії, загальна прибутковість покращується.

Прикладом вертикальної інтеграції є іпотечна компанія, яка створює та обслуговує іпотечні кредити. Компанія позичає гроші покупцям житла та збирає їх щомісячні платежі, а не спеціалізується на одній із послуг.

Іншим прикладом вертикальної інтеграції є компанія з виробництва сонячної енергії, яка виробляє фотоелектричні вироби, а також виробляє елементи, що використовуються для створення цих продуктів. При цьому компанія рухалася по ланцюжку поставок, щоб взяти на себе виробничі обов'язки, здійснюючи зворотну інтеграцію.

Переваги та недоліки вертикальної інтеграції

Вертикальна інтеграція може допомогти компаніям скоротити витрати та підвищити ефективність. Однак існують деякі недоліки впровадження стратегії вертикальної інтеграції.

Переваги

Нижче наведені переваги вертикальної інтеграції:

• Зменшився транспортування витрати та скорочені терміни доставки
• Зменшення перебоїв у постачанні з боку постачальників, що може спричинити фінансові труднощі
• Підвищення конкурентоспроможності шляхом прямого та швидкого надходження продукції до споживачів
• Зниження витрат за рахунок економії на масштабах. Купуючи велику кількість сировини або спрощуючи виробничий процес, витрати на одиницю продукції знижуються
• Поліпшення продажів та рентабельності шляхом створення та продажу торгової марки, що належить компанії

Недоліки

Нижче наведено недоліки вертикальної інтеграції:

• Компанії можуть стати занадто великими і погано керувати загальним процесом
• Аутсорсинг постачальників і постачальників може бути більш ефективним, якщо їх досвід вищий
• Витрати на вертикальну інтеграцію, такі як придбання постачальника, можуть бути значними
• Збільшення суми боргу, якщо позики необхідні для капітальних видатків

Приклади вертикальної інтеграції в реальному світі

Прикладом вертикальної інтеграції є технологічний гігант Apple (AAPL), яка має роздрібні торгові точки для продажу своєї фірмової продукції, а також виробничі потужності по всьому світу. Наприклад, у 2012 році Apple придбала AuthenTec, який робить датчик відбитків пальців Touch ID, який входить у його iPhone. У 2015 р. Apple відкрила лабораторію на Тайвані для розробки технологій РК та OLED -екранів. Це також заплатив 18,2 мільйона доларів за виробниче приміщення площею 70 000 квадратних футів того ж року в Північному Сан -Хосе. Ці інвестиції, серед іншого, дозволяють Apple рухатися по ланцюжку поставок у зворотній інтеграції, забезпечуючи гнучкість та свободу у виробництві.

Однак у компанії все ще є постачальники, які включають аналогові пристрої (ADI), який пропонує контролери з сенсорним екраном для iPhone. Також Jabil Circuit поставляє корпуси телефонів для Apple зі своїх виробничих потужностей у Китаї.

Компанія також інтегрувала як вперед, так і назад. Окрім Best Buy та інших ретельно відібраних роздрібних продавців, продукція Apple продається майже виключно у місцевих компаніях. Це дозволяє Apple жорстко контролювати розповсюдження та продаж кінцевому споживачеві.

Live Nation та Ticketmaster

Злиття Live Nation та Ticketmaster у 2010 році створило вертикально інтегровану розважальну компанію, яка керує та представляє артистів, виробляє шоу та продає квитки на події. Об’єднане підприємство керує та володіє концертними майданчиками, а також продає квитки на події на цих майданчиках. Інтеграція є прикладом прямої інтеграції з точки зору Ticketmaster та зворотної інтеграції з точки зору Live Nation.

Питання що часто задаються

Коли придбання вважається вертикальною інтеграцією?

Вертикальна інтеграція відбувається, коли компанія набуває постачальника (відома як зворотна інтеграція) або якщо вона набуває фірму -клієнта (пряма інтеграція). Ці об'єднання бізнесу залучатимуть компанії, залучені до різних рівнів однієї вертикалі або ланцюга поставок.

Чи хороша вертикальна інтеграція для компанії?

Цей тип інтеграції знижує витрати на ведення бізнесу по ланцюжку поставок компанії та сприймає управління операціями від початку до кінця. Іноді, однак, насправді вигідніше передавати на аутсорсинг або укладати контракти з етапами виробничий процес для більш спритних фірм або тих, що володіють особливими навичками або досвідом у певних аспектах виробництво. Як наслідок, треба ретельно оцінити, чи має сенс вертикальна інтеграція в кожному конкретному випадку.

Чим вертикальна інтеграція відрізняється від горизонтальної?

Хоча вертикальна інтеграція передбачає придбання вгору або вниз по ланцюжку поставок, горизонтальна інтеграція замість цього означає придбання конкурента або суміжного бізнесу. Горизонтальна інтеграція допомагає компаніям збільшуватись у розмірах, урізноманітнювати пропозиції продуктів, зменшувати конкуренцію та розширюватись на нові ринки, тоді як вертикальна інтеграція може допомогти збільшити прибуток і дозволити компаніям отримати більш швидкий доступ до споживачів.