En begyndervejledning til vækstinvestering

Folk har mange forskellige stilarter og smag, når det kommer til penge, men at få dine penge til at vokse betragtes typisk som det mest fundamentale investeringsmål. Den bedste måde at nå dette mål på vil variere alt efter faktorer som investorens risikotolerance og tidshorisont. Der er dog nogle centrale principper og teknikker, der kan anvendes på mange forskellige typer investorer og vækststrategier.

Hvad er vækstinvestering?

Selvom du kan vokse dine penge ved at modtage enhver form for afkast på din kapital, såsom rentebetalinger fra et indskudsbevis (CD) eller obligation, er en mere specifik definition af vækstinvestering stræben efter at øge sin formue på lang eller kort sigt kapitalværdi. Vækstinvestering anses typisk for at være den "offensive" del af en investeringsportefølje, hvor den "defensive" del er dedikeret til indkomstdannelse, skattereduktion eller kapitalbevaring.

Når det kommer til aktier, betyder "vækst", at virksomheden har et stort potentiale for kapitalværdi, i modsætning til

værdinvestering, hvor analytikere føler, at prisen på selskabets aktie handler under, hvor den burde være af årsager, der sandsynligvis vil ændre sig i en overskuelig fremtid. Uafhængigt investeringsundersøgelsesfirma Morningstar klassificerer alle aktier og aktier investeringsforeninger som enten vækst, værdi eller blandede (vækst + værdi) investeringer.

Populære typer af vækstinvesteringer

Et par hovedkategorier af aktiver har historisk vist det største vækstpotentiale. Alle involverer egenkapital i en eller anden form, og de kommer normalt med et højere risikoniveau.

Typer af vækstinvesteringer omfatter følgende:

Small Cap-aktier

En virksomheds størrelse er baseret på dens markedsværdi eller nettoværdi. Der er ingen præcis, universel definition af, hvad der anses for at være "lille cap"sammenlignet med mikro-, mid- eller large-cap, men de fleste analytikere klassificerer ethvert selskab med en kapitalisering på mellem $ 300 millioner og $ 2 milliarder som et small-cap-selskab.

Virksomheder i denne kategori er normalt stadig i deres indledende vækstfase, og deres aktier har potentiale til betydelig prisstigning. Small-cap aktier har historisk set haft højere afkast end deres blå Chip fætre, men de er også betydeligt mere flygtige og bærer en højere grad af risiko. Small-cap-aktier har ofte også klaret sig bedre end large-cap-aktier i perioder med opsving fra recessioner.

Teknologi og sundhedsaktier

Virksomheder, der udvikler nye teknologier eller tilbyder innovationer inden for sundhedsvæsenet, kan være fremragende valg for investorer, der leder efter et hjemmelavet spil i deres porteføljer. Aktierne i virksomheder, der udvikler populære eller revolutionerende produkter, kan stige eksponentielt i pris på relativt kort tid.

For eksempel er prisen på Pfizer (PFE) var lige under $ 5 pr. andel i 1994, før Viagra blev frigivet. Dette blockbuster -lægemiddel tog virksomhedens aktiekurs til over $ 30 pr. Aktie i løbet af de næste fem år takket være FDA -godkendelse af stoffet i 1998. Nogle gange kan en vækstbestand gå på en vild tur. Streaming mediefirma Roku (ROKU) steg i månederne efter dets første offentlige udbud (IPO) i efteråret 2017, for kun at trække sig tilbage til slutkursen fra sin første handelsdag blot et par korte måneder senere.

Spekulative investeringer

Spændingssøgere og spekulanter se til højrisiko vækstinstrumenter som f.eks øre aktier, futures- og optionskontrakter, fremmed valuta og spekulativ fast ejendom såsom ubebygget jord. Der er også olie- og gasborepartnerskaber og private equity for aggressive investorer i højindkomstgrupper. De, der vælger de rigtige valg på denne arena, kan se et kapitalafkast på mange gange deres oprindelige investering, men de kan også ofte miste hvert øre af deres hovedstol.

Undersøgelse af vækstaktier

Der er flere nøglefaktorer, der skal tages i betragtning ved vurdering af investeringsvækst. Væksthastigheden, mængden og typen af ​​risiko og andre elementer i investeringer spiller en væsentlig rolle i mængden af ​​penge, som investorer går væk med.

Når det kommer til aktier, inkluderer nogle af de data, som vækstinvestorer og analytikere undersøger, følgende:

Return on Equity (ROE)

ROE er et matematisk udtryk for, hvor effektivt et selskab kan tjene penge. Det kvantificeres som en procentdel, der repræsenterer virksomhedens nettoindkomst (hvilket i dette tilfælde betyder den indkomst, der er tilbage, efter at de foretrukne aktionærer er blevet betalt, men før udbyttet af de almindelige aktier udbetales) divideret med aktionærernes samlede egenkapital.

For eksempel hvis et selskab har i alt aktionær egenkapital på $ 100 millioner, mens et andet selskab har en egenkapital på $ 300 millioner, og begge selskaber har en nettoindkomst for året på $ 75 millioner, så giver virksomheden med den mindre egenkapital et større afkast af egenkapitalen, fordi den tjener den samme nettoindkomst med mindre egenkapital.

Stigende indtjening pr. Aktie (EPS)

Selvom der er flere typer EPS og mængden af ​​penge tjent pr. andel fortæller ikke hele historien om, hvordan a forretning drives, en virksomhed, hvis indtjening pr. aktie stiger over tid, sandsynligvis gør noget rigtigt. Investorer søger ofte virksomheder, der har en stigende EPS, men der bør foretages yderligere undersøgelser for at sikre, at EPS -tallene er et resultat af ægte EPS pengestrøm fra legitime forretninger.

Forventet indtjening

Mange dagshandlere og kortsigtede investorer er meget opmærksomme på projekterede meddelelser om indtjening fordi de kan have både umiddelbare og fremtidige virkninger på en virksomheds aktiekurs. Faktisk mange investorer tjene penge på handel med indtjeningsmeddelelser.

For eksempel, når en virksomheds forventede indtjening kommer højere ind end forventet, vil aktiekursen ofte stige hurtigt og derefter falde tilbage i de følgende dage. Men konsekvente positive forventede indtjeningsrapporter vil hjælpe aktien med at stige over tid.

Bundlinjen

Vækstinvestering er et komplekst emne, der ofte er tæt forbundet med andre emner som f.eks grundlæggende analyse, teknisk analyseog markedsundersøgelser. Der er mange flere vækststrategier, der bruges af individuelle og institutionelle investorer, og en komplet liste over dem er langt uden for denne artikels anvendelsesområde. For mere information om vækststrategier for dine investeringer, kontakt din mægler eller finansielle rådgiver.