Liiga palju investeerimisfonde?

Üksmeel on selles, et hästi tasakaalustatud portfell, kus on umbes 20–30 aktsiat mitmekesistab maksimaalse summa ära süstemaatiline risk. Sest üksik investeerimisfond sisaldab sageli viis korda rohkem aktsiaid, kas see tähendab, et ühest fondist piisab?

Hääletage "jah"

Jah -teooria pooldajad viitavad sellele, et aktsiainvestorid ostavad laia indeksifond, nagu näiteks Vanguard Total Stock Market Index Fund, ja las aeg teeb oma töö. Isegi investorid, kes otsivad kokkupuudet nii aktsiate kui ka võlakirjadega, saavad soovitud tulemuse varade jaotamine singli ostmise kaudu tasakaalustatud fond.

Hääletage "ei"

Omakapitali osas märgiksid teised, et üks fond ei suuda tagada piisavat riski rahvusvahelistele investeeringutele. Argument on see, et ülemaailmne fond pakub natuke kõike, kuid mitte midagi piisavalt. Sealt edasi käib argument, et a suure korgiga kodumaine fond ja a väikese korgiga kodumaine fond katab alused kodurindel. Rahvusvaheline fond, maksimaalselt kaks, katab rahvusvahelise rinde. Kahe fondi toetajad valivad arenenud välisturgudelt ühe fondi, näiteks Euroopa, ja teise fondi

arenevatel turgudel nagu Vaikse ookeani äär või Ladina -Ameerika. Kui soovitakse fikseeritud tulumääraga riskipositsiooni, lisatakse segule kodumaine võlakirjafond, mis viib arvu kuue fondini.

Aga stiilikast?

Traditsiooniline investeerimisfond stiilis kast koosneb üheksast investeerimiskategooriast, mis esindavad kodumaiseid aktsiaid. Need kategooriad põhinevad turukapitalisatsioon (mikro, väike, keskel, suurjne) ja investeerimisstiil (väärtus, segatud, kasvu). The bond stiilis kast, on sarnasel viisil kolm tähtaega (lühiajaline, vahepealne ja pikaajaline) ning kolm krediidikvaliteedi kategooriat (kõrge, keskmine ja madal). Investor ei vaja fondi kõigis aktsiate ja võlakirjade kategooriates. Valida saab mõned fondid, mis sobivad kõige paremini investori varade jaotamise ja riski-tootluse nõuetega.

Mitmekesistamise negatiivne külg

Kuigi investeerimisfondid on populaarsed ja atraktiivsed investeeringud, kuna need pakuvad kokkupuudet mitme investeerimisvahendi aktsiatega, võib liiga palju head asja olla halb mõte.

Liiga paljude fondide lisamine loob lihtsalt kalli indeksifondi. See arusaam põhineb asjaolul, et liiga palju rahalisi vahendeid kaotab mõju, mida üksikfond võib tulemuslikkusele avaldada, samas kui kulude suhtarvud mitme fondi üldine summa on keskmisest suurem. Lõpptulemus on see, et kulude suhtarvud tõusevad, samal ajal kui jõudlus on sageli kesine.

Maagilist numbrit pole

Kuigi sadu investeerimisfondide pakkujaid pakub tuhandeid fonde, pole teie portfelli jaoks maagilist "õiget" investeerimisfondide arvu. Vaatamata spetsialistide vahelisele kokkuleppele selle kohta, kui palju raha on piisavalt, on peaaegu kõik nõus, et kümneid osalusi pole vaja. Tegelikult reklaamivad nüüd isegi paljud investeerimisfondide ettevõtted olelusringi fondid, mis koosneb investeerimisfondist, mis investeerib mitmesse alusfondi. Mõiste on lihtne: vali ühte elutsükli fondi, pange sinna kogu oma raha ja unustage see kuni pensionieani. Need fondid, mida nimetatakse ka vanusepõhisteks fondideks võisihtotstarbelised fondid, "on sisemine veetlus, mida on raske ületada.

Oma investeerimisfondide portfelli loomine

Kui soovite portfelli ehitada selle asemel, et osta kõikehõlmavat lahendust, on lihtne teha samme, et piirata oma portfellis olevate vahendite arvu, tundes end samal ajal oma osalusega mugavalt. See algab teie eesmärkide kaalumisega. Kui teie peamine eesmärk on sissetulek, ei pruugi see rahvusvaheline fond olla vajalik. Kui teie eesmärk on kapitali säilitamine, ei pruugi väikese kapitaliga fond olla vajalik.

Kui olete kindlaks määranud fondide kombinatsiooni, mida soovite kaaluda, võrrelge nende aluseks olevaid osalusi. Kui kahe või enama fondi osalus kattub märkimisväärselt, saab osa neist fondidest kõrvaldada. Lihtsalt pole mõtet omada mitut fondi, millel on samad alusaktsiad.

Järgmisena vaadake kulude suhteid. Kui kahel fondil on sarnased osalused, valige odavam valik ja kõrvaldage teine ​​fond. Iga tasult säästetud sent on teie jaoks veel üks sent. Kui töötate olemasoleva portfelliga, mitte ei loo seda nullist, kõrvaldage fondid, mille saldod on liiga väikesed, et mõjutada portfelli üldist tootlust. Kui teil on kolm suure kapitaliga fondi, liigutage raha ühte fondi. Juhtimisega seotud kuludele kuluv summa tõenäoliselt väheneb ja teie mitmekesistamise tase jääb samaks.