3/27 Säädettävän koron (ARM) määritelmä

Mikä on 3/27 säädettävän koron asuntolaina (ARM)?

Säädettävä korko 3/27 (ARM) on 30 vuoden asuntolaina, jota tarjotaan usein subprime -lainanottajat. Subprime -lainanottajat ovat lainanottajia, joiden luottokelpoisuus on alhaisempi tai joilla on ollut lainahäiriöitä. niiden katsotaan olevan suurempi riski lainanantajille.

Tämäntyyppinen asuntolaina on suunniteltu lyhytaikaiseksi rahoitusvälineeksi, joka antaa lainanottajille aikaa korjata luottonsa, kunnes he voivat jälleenrahoittaa kiinnityksen edullisemmilla ehdoilla.

Miten 3/27 säädettävän koron kiinnitykset (ARM) toimivat

Yleisesti, säädettävän koron asuntolainat (ARM) ovat kiinnitystyyppejä, joissa erääntyneeseen saldoon sovellettava korko vaihtelee koko laina -ajan. Säädettävällä asuntolainalla alkuperäinen korko on kiinteä tietyn ajan. Sen jälkeen korko nollautuu säännöllisesti, vuosittain tai jopa kuukausittain.

ARMit voivat olla toisin kuin kiinteäkorkoiset asuntolainat. (Kiinteäkorkoiset ja säädettävän koron kiinnitykset (ARM) ovat kaksi ensisijaista kiinnitystyyppiä.) A kiinteäkorkoinen asuntolaina veloittaa kiinteän koron, joka ei muutu koko elinajan lainata.

3/27 ARM-lainoilla on kolmen vuoden kiinteä korko-korko on yleensä alhaisempi kuin 30 vuoden tavanomaisen asuntolainan nykyinen korko. Mutta kolmen vuoden ja lainan jäljellä olevien 27 vuoden jälkeen korko vaihtuu indeksin, kuten Lontoon pankkien välinen korko (Libor) tai tuotto yhden vuoden Yhdysvaltain valtionlainat.

Pankki lisää myös marginaalin indeksin päälle; marginaali on prosenttiyksikköjen määrä, jonka asuntolainanantaja on lisännyt indeksiin koron asettamiseksi säädettävän koron asuntolainalle (ARM). Summa tunnetaan spreadina tai täysin indeksoituna korkona. Tämä korko on tyypillisesti huomattavasti korkeampi kuin alkuperäinen kolmen vuoden kiinteä korko, vaikka 3/27 ARM: llä on yleensä ylärajat korotukselle.

Yleensä nämä lainat ylittävät koron 2% sopeutusjaksoa kohden, mikä voi tapahtua kuuden tai 12 kuukauden välein. Muista: Se tarkoittaa korko voi nousta kahdella pisteellä (ei 2% nykyisestä korosta). Myös laina-aikaraja voi olla 5% tai enemmän.

3/27 säädettävän koron (ARM) haitat

Vakava riski lainanottajille on, että heillä ei ole varaa jälleenrahoittaa lainaansa kolmessa vuodessa. Tämä voi johtua a luottoluokitus joka on edelleen huonompi, tai asunnon arvon lasku, tai yksinkertaisesti markkinavoimat, jotka aiheuttavat korkojen nousun kaikkialla. Lisäksi monet 3/27 asuntolainat sisältävät ennakkomaksut, mikä tekee jälleenrahoituksesta kalliita.

Monet 3/27 asuntolainanottajat eivät ymmärrä, kuinka paljon heidän kuukausimaksunsa kasvavat kolmen vuoden kuluttua.

Oletetaan esimerkiksi, että lainanottaja ottaa 250 000 dollarin lainan 3,5%: n korolla. Vaikka tämä on aluksi hyvä asuntolainakorko, oletetaan, että kolmen vuoden kuluttua vaihtuva korko on 3% ja pankin marginaali 2,5%.

Tämä tarkoittaa täysin indeksoitua korkoa 5,5%, joka on lainan 2 pisteen vuosikaton sisällä. Yön aikana kuukausimaksu nousee 1 123 dollarista 1 483 dollariin, mikä on 360 dollarin ero. Koska maksut voivat nousta niin merkittävästi, lainanottajien tulee suunnitella huolellisesti ennen asuntolainan ottamista.