Sijoitusrahastot: Kuinka he maksavat osinkoja

Valittavana on kirjaimellisesti tuhansia sijoitusrahastoja, ja useimmat jakavat perusominaisuudet jotka ovat tehneet niistä suositun sijoitusvaihtoehdon: Niitä ovat likviditeetti, hajauttaminen ja ammattimaisuus johto. Mutta vain joillakin sijoitusrahastoilla on toinen mahdollinen etu, joka on korkea osinkotuotto. Tässä tarkastellaan, miten tällaiset sijoitusrahastot tuottavat ja jakavat osinkoja sijoittajille.

Osinkorahastot

Korkea-osinkotuotto rahastot houkuttelevat sijoittajia, jotka asettavat etusijalle tasaiset tulot. Nämä rahastot sijoittavat vain korkean osingon osakkeisiin ja korkean kuponkipaperin joukkovelkakirjalainoihin saadakseen osakkeenomistajille säännöllisiä tuloja vuodesta toiseen.

Nämä tulot maksetaan osinkoina, jotka edustavat sijoittajan osuutta rahaston tuloista kaikista lähteistä.

Monet rahastot on suunniteltu välttämään osinkoa tuottavia varoja ja korkoja maksavia joukkovelkakirjoja osakkeenomistajiensa verovelvollisuuden minimoimiseksi. Toiset keskittyvät osakehintojen nopean kasvun mahdollisuuksiin pikemminkin kuin vakaisiin mutta vaatimattomampiin osinkotuloihin. Mutta näilläkin rahastoilla voi olla osinkoja.

Joka tapauksessa kaikki varat on lain mukaan jaettava kertyneet osingot vähintään kerran vuodessa, mutta ajoitus ja muut yksityiskohdat voivat vaihdella huomattavasti.

Sijoitusrahastoista maksettujen osinkojen ymmärtäminen

Osingot edustavat osaa yrityksen voitosta. Taloudellisesti menestyvät yritykset jakavat usein osan voitoistaan ​​osakkeenomistajille osinkoina.

Jokainen osakkeenomistaja saa tietyn summan jokaisesta omistamastaan ​​osakkeesta. Esimerkiksi IBM maksoi osinkoa 1,62 dollaria osakkeelta 10. kesäkuuta 2019. Coca-Cola maksoi osinkoa 40 senttiä osakkeelta. Boeing julkisti osingon 2,055 dollaria osakkeelta.

Korkean osinkotuoton rahastossa nämä tulot voivat muodostaa suuren osan sen kokonaistuotosta. Kasvuhakuiset rahastot voivat ansaita vaatimattomia osinkoja vain muutamalla osuudella.

Sijoitusrahastot, jotka saavat osinkoja salkunsa sijoituksista, ovat lain mukaan velvollisia siirtämään ne omilleen osakkeenomistajat. Tarkka tapa, jolla rahastot tekevät tämän, voi vaihdella.

Kuinka korkomaksut lasketaan

Sijoitusrahastolla voi olla salkku, joka sisältää osinkoa tuottavia osakkeita tai korollisia velkakirjoja tai molempia.

Sijoitusrahastojen on siirrettävä kaikki nettotuotot osakkeenomistajille osinkoina, mukaan lukien velkapaperit kuten yritysten ja valtion joukkovelkakirjalainat, valtion velkasitoumukset ja valtionlainat.

Laina maksaa tyypillisesti kiinteän koron joka vuosi, nimeltään sen kuponkimaksu. Maksu on prosenttiosuus joukkovelkakirjalainan nimellisarvosta.

Toisin kuin osakkeiden osingot, joukkovelkakirjalainojen korot taataan ja maksun määrä vahvistetaan etukäteen.

Aggregaatio ja ajoitus

Useimmat yritykset, jotka maksavat osinkoa etuoikeutetuista osakkeista tai kantaosakkeista tai molemmat, tekevät tyypillisesti neljännesvuosittain. Jotkut yritykset maksavat puolivuosittain ja jopa muutamat, jotka maksavat osinkoja kuukausittain.

Sijoitusrahastot keräävät nämä tulot ja jakavat sen sitten osakkeenomistajille suhteessa perusta.

Kaikkien rahastojen on lain mukaan jaettava kertyneet osinkonsa vähintään kerran vuodessa. Ne, jotka on suunnattu nykyisiin tuloihin, maksavat osinkoja neljännesvuosittain tai jopa kuukausittain. Mutta monet muut maksavat osinkoja vain vuosittain tai puolivuosittain hallinnollisten kustannusten minimoimiseksi.

Jotkut rahastot voivat itse asiassa pidättää osinkoja tiettyinä kuukausina ja maksaa ne sitten myöhemmin kuukaudessa saavuttaakseen tasaisemman tulonjaon.

Korko, josta ansaitaan kiinteätuottoiset arvopaperit myös niiden salkkuissa yhdistetään ja jaetaan osakkeenomistajille suhteessa. Ne voivat näkyä tilinpäätöksessä osinkotulona.

Tietoja osingon uudelleen sijoittamisesta

Jotkut sijoittajat, erityisesti ne, jotka eivät ole eläkeläisiä, mieluummin sijoittavat osinkonsa uudelleen kuin saavat voiton. Perustaminen a osinkosijoitussuunnitelma sijoitusrahastoilla on helppoa. Sijoittaja yksinkertaisesti ilmoittaa välittäjälle tai rahastoyhtiölle sijoittaakseen rahat automaattisesti uusiin osakkeisiin.

Osakkeenomistajat voivat myös käyttää osinkojaan ostaa toisen rahaston osakkeita. Rahastoyhtiö sallii tämän yleensä niin kauan kuin toinen rahasto on omassa perheessään. Riippumattomat välittäjät ja sijoituspalveluyritykset tekevät tämän usein riippumatta siitä, mitä rahastoa ostetaan.

Veroraportointi ja osakkeiden hinnoittelu

Osingot maksavat rahastot laskevat osakekurssejaan osingon määrällä ex-osinko päivä samalla tavalla kuin yksittäiset varastot.

Esimerkiksi rahasto, jolla on osakkeen hinta 10,42 dollaria, joka maksaa osinkoa 0,10 dollaria osakkeelta, vaihtaa 10,32 dollariin ex-osingonmaksupäivänä. Kaikki osakkeenomistajat, jotka omistivat osakkeita ennätyspäivä maksetaan tämä osinko.

Paitsi jos ne tulevat rahastoista henkilökohtainen eläketili (IRA) tai verotuksellisessa eläkejärjestelyssä kaikkia osinkoja käsitellään nyt tavalliset tulot sinä vuonna, jona ne maksetaan.

Rahasto -osingot raportoidaan Lomake 1099-DIV kuten osingot yksittäisistä osakkeista.

Uudelleen sijoittamista, yhdistämistä ja hinnoittelua koskevat säännöt ovat myös suurelta osin samat master-kommandiittiyhtiöille, kiinteistösijoitusrahastoille, kohdepäivärahastoille ja pörssilistatut rahastot (ETF), jotka maksavat osinkoa.