Mi a kockázattűrés?
Mi a kockázattűrés?
Kockázattolerancia a mértéke változékonyság olyan befektetési hozamokban, amelyeket a befektető hajlandó elviselni pénzügyi tervezés. A kockázattűrés fontos eleme befektetés. Reálisan meg kell értenie képességét és hajlandóságát arra, hogy nagyot hasson hinták a befektetések értékében; ha túl sok kockázatot vállal, akkor pánikba eshet, és rosszkor adhatja el.
A kockázattűrés gyakran az életkorhoz kapcsolódik, bár nem ez az egyetlen meghatározó tényező. Általános értelemben azonban a fiatalabb és hosszabb időhorizontú emberek gyakran képesek nagyobb kockázat vállalására, és arra ösztönzik őket, mint a rövidebb távú idősebbek.
A nagyobb kockázattűrés gyakran egyet jelent a részvényekkel, részvényalapokkal és ETF -ekkel, míg az alacsonyabb kockázattűrés gyakran kötvényekkel, kötvényalapokkal és ETF -ekkel társul. De maga az életkor nem határozhatja meg az eszközváltást osztályok. Azok, akik magasabb nettó vagyonnal és több rendelkezésre álló jövedelemmel rendelkeznek, jellemzően megengedhetik maguknak, hogy befektetéseikkel nagyobb kockázatot vállaljanak.
1:36
Kockázattolerancia
Kulcsos elvitel
- A kockázattűrés annak mértéke, hogy a befektető mekkora veszteséget hajlandó elviselni a portfóliójában.
- Megnézi, hogy mekkora piaci kockázatot jelent - részvények volatilitása, tőzsdei kilengések, gazdasági vagy politikai események, szabályozási, ill kamatváltozások - a befektető elviselheti, tekintve, hogy mindezek a tényezők okozhatják a portfóliójukat csúszik.
- A személy életkora, befektetési céljai, jövedelme és kényelmi szintje egyaránt befolyásolja kockázati toleranciáját.
- Egy agresszív befektető, vagy valaki, aki magasabb kockázati toleranciával rendelkezik, hajlandó több pénzt kockáztatni a jobb hozam lehetőségéért, mint egy konzervatív befektető, akinek alacsonyabb a toleranciája.
- Egy mérsékelt kockázati toleranciával rendelkező személy az agresszív és konzervatív befektető közötti mérlegben ül.
A kockázattolerancia megértése
A befektetők kockázati toleranciájának értékelése bővelkedik, beleértve a kockázattal kapcsolatos felméréseket vagy kérdőíveket. Befektetőként érdemes áttekinteni a korábbi legrosszabb hozamokat is eszközosztályok hogy képet kapjon arról, mennyi pénzt érezhetne jól, ha elveszítené beruházások rossz éved vagy rossz éves sorozatod van.
A kockázattűrést befolyásoló egyéb tényezők a idö Horizont be kell fektetnie, jövedelmező jövedelmezősége és egyéb eszközök, például lakás, nyugdíj, Társadalombiztosítás, vagy örökség. Általában véve nagyobb kockázatot vállalhat a befektethető eszközökkel, ha más, stabilabb források állnak rendelkezésre.
A kockázatviselés az eltér a kockázati kapacitástól, amely azt a minimális kockázatot jelenti, amelyet a befektetőnek el kell viselnie befektetési céljainak elérése érdekében, az időkeretéhez és a bevételéhez képest.
Agresszív kockázattolerancia
Az agresszív befektetők hajlamosak a piacra. Az értékpapírok és azok hajlamának mély megértése lehetővé teszi az ilyen magánszemélyek és intézményi befektetők számára a vásárlást erősen volatilis instrumentumok, például a kisvállalati részvények, amelyek nullára eshetnek, vagy opciós szerződések, amelyek lejárhatnak értéktelenül. A kockázatmentes értékpapírok bázisának fenntartása mellett az agresszív befektetők maximális hozamot érnek el, maximális kockázat mellett.
Mérsékelt kockázattolerancia
Mérsékelt befektetők vállaljon valamilyen kockázatot a főnökhöz, de kiegyensúlyozott megközelítést alkalmazzon, 5-10 év közbenső távú időszakokkal. A nagyvállalati befektetési alapokat kevésbé volatilis kötvényekkel és kockázatmentes értékpapírokkal kombinálva a mérsékelt befektetők gyakran 50/50 struktúrát követnek. Egy tipikus stratégia magában foglalhatja a portfolió felének befektetését osztalékot fizető, növekedési alapba.
Konzervatív kockázattolerancia
A konzervatív befektetők hajlandóak elfogadni a volatilitást a befektetési portfóliójukban. Gyakran előfordul, hogy azok a nyugdíjasok, akik évtizedeket töltöttek fészektojás építésével, nem hajlandók megengedni semmiféle kockázatot megbízójuknak. A konzervatív befektető a garantált és magas likviditású járműveket célozza meg. A kockázatkerülő személyek a banki letéti igazolásokat (CD-ket), a pénzpiacokat vagy az Egyesült Államok kincstárát választják a bevétel és a tőke megőrzése érdekében.