Definisi Suku Bunga Dana Federal

Berapa Tingkat Dana Federal?

Tingkat dana federal adalah tingkat bunga target yang ditetapkan oleh Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) di mana bank-bank komersial meminjam dan meminjamkan kelebihan cadangan mereka satu sama lain dalam semalam.

NS Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC), badan pembuat kebijakan moneter dari Federal Reserve System, bertemu delapan kali setahun untuk menetapkan tingkat dana federal.

Memahami Tingkat Dana Federal

Tingkat dana federal mengacu pada tingkat bunga yang dibebankan bank kepada bank lain untuk meminjamkan kelebihan uang tunai dari mereka

saldo cadangan pada semalam dasar. Secara hukum, bank harus mempertahankan cadangan yang sama dengan persentase tertentu dari simpanan mereka di rekening di bank Federal Reserve. Jumlah uang yang harus disimpan bank di rekening Fed-nya dikenal sebagai persyaratan cadangan dan didasarkan pada persentase dari total simpanan bank.

Mereka diharuskan untuk memelihara rekening tanpa bunga di Federal Reserve bank untuk memastikan bahwa mereka akan memiliki cukup uang untuk menutupi penarikan deposan dan kewajiban lainnya. Setiap uang dalam cadangan mereka yang melebihi tingkat yang disyaratkan tersedia untuk dipinjamkan ke bank lain yang mungkin mengalami kekurangan.

Saldo akhir hari di rekening bank, rata-rata selama dua minggu periode pemeliharaan cadangan, digunakan untuk menentukan apakah memenuhi persyaratan cadangan.Jika bank mengharapkan memiliki saldo akhir hari lebih besar dari yang dibutuhkan, bank dapat meminjamkan kelebihan jumlah tersebut kepada lembaga yang mengantisipasi kekurangan saldo. Tingkat bunga yang dapat dikenakan oleh bank pemberi pinjaman adalah tingkat dana federal, atau tingkat dana fed fund.

FOMC membuat keputusan tentang penyesuaian tingkat berdasarkan indikator ekonomi utama yang mungkin menunjukkan tanda-tanda inflasi, resesi, atau masalah lain yang dapat mempengaruhi pertumbuhan ekonomi yang berkelanjutan.Indikator dapat mencakup langkah-langkah seperti inflasi inti tingkat dan pesanan barang tahan lama laporan.

FOMC tidak dapat memaksa bank untuk membebankan tingkat dana federal yang tepat. Sebaliknya, FOMC menetapkan tingkat target sebagai pedoman. Tingkat bunga aktual yang akan dikenakan oleh bank pemberi pinjaman ditentukan melalui negosiasi antara kedua bank. NS rata-rata tertimbang tingkat suku bunga di semua transaksi jenis ini dikenal sebagai tingkat dana federal yang efektif.

Sementara FOMC tidak dapat mengamanatkan tingkat dana federal tertentu, Sistem Federal Reserve dapat menyesuaikan jumlah uang beredar sehingga suku bunga akan bergerak menuju tingkat target. Dengan meningkatkan jumlah uang dalam sistem dapat menyebabkan suku bunga turun. Sebaliknya, dengan mengurangi jumlah uang beredar dapat membuat tingkat suku bunga naik.

Target untuk tingkat dana federal sangat bervariasi selama bertahun-tahun dalam menanggapi kondisi ekonomi yang berlaku. Itu ditetapkan setinggi 20% pada awal 1980-an sebagai respons terhadap inflasi. Dengan datangnya Resesi Hebat dari tahun 2007 hingga 2009, angka tersebut dipangkas ke rekor target terendah 0% hingga 0,25% dalam upaya untuk mendorong pertumbuhan. 

Selain suku bunga dana federal, Federal Reserve juga menetapkan Nilai diskon, yang merupakan tingkat suku bunga yang dikenakan Fed kepada bank yang meminjam darinya secara langsung.Tingkat ini cenderung lebih tinggi dari target suku bunga dana fed, sebagian untuk mendorong bank untuk meminjam dari bank lain pada tingkat dana federal yang lebih rendah.

Pertimbangan Khusus

Dampak dari Federal Funds Rate

Tingkat dana federal adalah salah satu suku bunga terpenting dalam ekonomi AS karena mempengaruhi moneter dan keuangan kondisi, yang pada gilirannya memiliki pengaruh pada aspek-aspek penting dari ekonomi yang lebih luas termasuk lapangan kerja, pertumbuhan, dan inflasi. Tarif juga mempengaruhi suku bunga jangka pendek, meskipun secara tidak langsung, untuk segala hal mulai dari pinjaman rumah dan mobil hingga kartu kredit, karena pemberi pinjaman sering menetapkan tarif mereka berdasarkan suku bunga pinjaman utama. Suku bunga utama adalah tarif yang dikenakan bank kepada peminjam mereka yang paling layak kredit dan juga dipengaruhi oleh suku bunga dana federal.

Investor juga mencermati tingkat dana federal. Pasar saham biasanya bereaksi sangat kuat terhadap perubahan tingkat target. Misalnya, bahkan penurunan kecil dalam tingkat suku bunga dapat mendorong pasar untuk melompat lebih tinggi karena biaya pinjaman untuk perusahaan semakin rendah. Banyak analis saham memberikan perhatian khusus pada pernyataan anggota FOMC untuk mencoba memahami ke mana arah suku bunga target.

Pertanyaan yang Sering Diajukan

Berapa tingkat dana federal?

Tingkat dana federal adalah tingkat bunga yang dibebankan bank satu sama lain untuk meminjam atau meminjamkan kelebihan cadangan dalam semalam. Undang-undang mensyaratkan bahwa bank harus memiliki tingkat cadangan minimum sebanding dengan simpanan mereka. Persyaratan cadangan ini diadakan di Federal Reserve Bank. Ketika bank memiliki persyaratan cadangan berlebih, ia dapat meminjamkan dana ini dalam semalam ke bank lain yang telah menyadari defisit cadangan.

Berapa tingkat dana federal?

Menanggapi COVID-19, Federal Reserve menurunkan suku bunga dana federal menjadi 0,00% - 0,25% pada Maret 2020. Merupakan kebiasaan untuk Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) bertemu 8 kali setiap tahun untuk menentukan tingkat dana federal. Tingkat ini dipengaruhi oleh indikator ekonomi, seperti tingkat inflasi inti dan laporan pesanan barang tahan lama, yang memberikan sinyal tentang kesehatan ekonomi negara tersebut.

Apa perbedaan antara tingkat dana federal dan tingkat bunga?

Baik tingkat dana federal dan suku bunga adalah beberapa indikator keuangan terpenting di Amerika Serikat. Perbedaan utama adalah bahwa tingkat dana federal menetapkan kisaran yang akan dipinjamkan atau dipinjam oleh bank satu sama lain dalam semalam. Karena ini berdampak pada biaya pinjaman dan kondisi keuangan, pasar saham biasanya sensitif terhadap perubahan tarif ini. Tingkat dana federal juga secara tidak langsung mempengaruhi tingkat bunga jangka pendek. Sebaliknya, tingkat suku bunga, yang ditetapkan oleh Federal Reserve, menentukan tingkat biaya yang harus dikeluarkan bank untuk meminjam.