Anda Harus Melunasi Jenis Utang Ini Terlebih Dahulu

Ada beberapa hal yang mengecewakan seperti menemukan diri Anda di bawah hutang dalam jumlah besar. Sayangnya, itu adalah pengalaman yang dimiliki banyak konsumen, baik itu memaksimalkan kartu kredit atau membiayai rumah baru. Jadi, jika Anda memiliki beberapa dolar ekstra di rekening bank Anda, Anda harus menggunakannya untuk membayar pinjaman Anda lebih cepat dari jadwal, bukan?

Pada kenyataannya, memilih untuk menghilangkan hutang Anda tidak begitu jelas. Meskipun beberapa pinjaman secara inheren beracun bagi gambaran keuangan seseorang, bentuk kredit lainnya relatif tidak berbahaya. Ketika Anda mempertimbangkan cara alternatif di mana Anda bisa membelanjakan kelebihan uang Anda, mungkin lebih berbahaya daripada baik menggunakannya untuk membayar lebih dari minimum bulanan Anda.

Utang untuk Dihapus Sekarang

Pinjaman mana yang harus dilunasi terlebih dahulu? Nah, beberapa jenis hutang harus dihilangkan secepat mungkin, seperti hutang kartu kredit. Mengapa? Karena matematika sangat berbeda ketika Anda melihat hutang kartu kredit, yang bagi banyak konsumen datang dengan tingkat bunga dua digit. Strategi terbaik untuk saldo kartu kredit adalah menyingkirkannya secepat mungkin.

Selain membebaskan diri Anda dari beban bunga yang besar, menghapus utang kartu kredit kemungkinan juga akan meningkatkan kemampuan Anda nilai kredit. Sekitar sepertiga dari semua hal penting Anda skor FICO terikat pada seberapa banyak Anda berutang kepada kreditur—dan saldo kartu kredit yang berputar lebih membebani Anda daripada jenis utang lainnya.

Dengan menurunkan “rasio pemanfaatan kredit”—berapa banyak hutang Anda sehubungan dengan kredit yang tersedia—Anda dapat meningkatkan skor Anda dan meningkatkan peluang Anda untuk mendapatkan pinjaman yang benar-benar Anda butuhkan. Aturan praktis yang baik adalah meminjam tidak lebih dari 30% dari total batas kredit Anda. Jika Anda memiliki sejumlah besar utang yang termasuk dalam kategori ini, Anda mungkin perlu mempertimbangkan opsi keringanan utang.

Bentuk kredit lain yang dapat merugikan keuangan Anda adalah kredit mobil. Meskipun tingkat bunganya cukup rendah akhir-akhir ini, panjang pinjaman inilah yang bisa menjadi perhatian. Menurut Experian Automotive, rata-rata kredit mobil berlangsung hampir enam tahun. Itu jauh di luar masa garansi dasar untuk sebagian besar produsen, sehingga Anda bisa berada di es tipis jika sesuatu terjadi pada kendaraan Anda dan Anda masih memiliki saldo pinjaman.

Hutang yang Harus Dilunasi Nanti

Haruskah saya melunasi hipotek saya? Jenis hutang mana yang lebih baik untuk dilunasi nanti? Ini adalah pertanyaan yang dapat dijawab—sebagian besar pakar keuangan setuju bahwa pinjaman mahasiswa dan hipotek termasuk dalam kategori di atas. Itu sebagian karena beberapa hipotek membawa penalti pembayaran di muka jika Anda pensiun pinjaman lebih awal. Tapi mungkin pertimbangan yang lebih besar adalah seberapa murah pinjaman ini dibandingkan dengan bentuk utang lainnya. Itu terutama berlaku di lingkungan dengan suku bunga rendah.

Banyak pemilik rumah saat ini membayar antara 3,5% dan 4% untuk hipotek mereka.Banyak pinjaman mahasiswa federal untuk mahasiswa saat ini mengenakan tarif yang sama, sebesar 4,53% dari pinjaman.

Tarif tersebut bahkan lebih murah jika Anda menganggap bahwa bunga atas kedua pinjaman ini umumnya dapat dikurangkan dari pajak.Mari kita asumsikan bahwa Anda memiliki hipotek 30 tahun dengan tingkat bunga tetap sebesar 4% untuk pinjaman. Bahkan jika Anda tidak memiliki pinjaman lain dengan tingkat bunga yang lebih tinggi, Anda mungkin tidak ingin membayar lebih dari jumlah minimum yang harus dibayar setiap bulannya.

Mengapa? Karena uang ekstra Anda dapat dimanfaatkan dengan lebih baik. Para ekonom menyebutnya sebagai "Kemungkinan biaya." Bahkan jika Anda berada di pihak yang sangat konservatif, menginvestasikan uang itu ke dalam portofolio yang terdiversifikasi memberi Anda peluang yang sangat bagus untuk mengembalikan lebih dari 4%.

Akun yang Diuntungkan Pajak

Di sinilah kita harus mengingat pepatah lama: kinerja masa lalu tidak menjamin hasil di masa depan. Dan yang pasti, saham bisa mengalami volatilitas dalam jangka pendek. Tapi intinya adalah bahwa dari waktu ke waktu pasar telah menunjukkan kecenderungan untuk kembali lebih dari 4% selama jangka panjang.

Jika Anda memasukkan uang cadangan Anda ke rekening pensiun yang diuntungkan pajak seperti 401 (k) atau a IRA tradisional, keuntungan menginvestasikan uang cadangan Anda semakin kuat. Itu karena Anda dapat mengurangi kontribusi Anda ke akun ini dari penghasilan kena pajak Anda.

Saat Anda mempercepat pembayaran pinjaman mahasiswa dan hipotek, Anda melakukan yang sebaliknya; Anda menggunakan dolar setelah pajak untuk mengurangi bunga yang dapat dikurangkan dari pajak. Jadi, meskipun mungkin ada manfaat emosional untuk menyingkirkan pinjaman ini, seringkali tidak masuk akal dari sudut pandang matematika murni.

Pertimbangkan Membuat Dana Darurat

Meskipun membayar pinjaman berbunga tinggi adalah tujuan penting, itu tidak harus menjadi prioritas pertama Anda. Banyak perencana keuangan menyarankan tujuan pertama Anda adalah menciptakan dana darurat yang dapat menutupi pengeluaran antara tiga hingga enam bulan.

Ini juga bijaksana untuk menghindari pra-membayar pinjaman Anda dengan mengorbankan rekening pensiun. Kecuali untuk keadaan tertentu, mengambil dana dari 401(k) Anda lebih awal akan memicu penalti 10% yang mahal untuk seluruh penarikan.

Melupakan kontribusi untuk rencana pensiun majikan Anda bisa sama berbahayanya, terutama jika menawarkan a kontribusi yang cocok. Katakanlah perusahaan Anda menawarkan kecocokan 50 sen untuk setiap dolar yang Anda masukkan ke dalam akun, hingga 3% dari gaji Anda.

Sampai Anda mencapai kecocokan, untuk setiap dolar yang Anda bayarkan kepada pemberi pinjaman alih-alih 401 (k), Anda pada dasarnya membuang sepertiga dari kemungkinan investasi Anda (50 sen dari total kontribusi $1,50). Hanya setelah Anda memberikan kontribusi yang cukup untuk memanfaatkan semua dana pendamping yang tersedia, Anda harus membayar lebih dari pembayaran minimum bulanan, bahkan untuk hutang kartu kredit.

Garis bawah

Ada beberapa jenis utang yang harus Anda memberantas sesegera mungkin (kecuali dengan mengorbankan kecocokan majikan dengan rekening pensiun yang diuntungkan pajak). Tetapi dengan pinjaman berbunga rendah, termasuk pinjaman mahasiswa dan hipotek, Anda biasanya lebih baik mengalihkan uang ekstra ke akun investasi yang diuntungkan pajak.

Jika Anda memiliki sisa yang cukup untuk memaksimalkan kontribusi tahunan yang diizinkan untuk IRA dan 401 (k), tambahan apa pun uang tunai di luar jumlah itu harus masuk ke rekening investasi reguler daripada membayar bunga rendah Pinjaman. Anda akan mendapatkan lebih banyak uang pada akhirnya.