Fondi comuni di investimento: vantaggi e svantaggi

I fondi comuni di investimento sono attualmente uno dei più popolari veicoli di investimento per la maggior parte degli investitori, ma prima di investire in uno, è fondamentale capire i vantaggi che offrono e gli svantaggi.

Fondi comuni di investimento: una panoramica

Ci sono una varietà di fondi che coprono diversi settori e diversi classi di attività a disposizione. Alcuni dei vantaggi di questo tipo di investimento includono la gestione avanzata del portafoglio, il reinvestimento dei dividendi, la riduzione del rischio, la convenienza e il prezzo equo.

Gli svantaggi includono alto rapporti di spesa

e spese di vendita, abusi di gestione, inefficienza fiscale e cattiva esecuzione del commercio.

Ecco uno sguardo più dettagliato sia sui vantaggi che sugli svantaggi di questa strategia di investimento.

Vantaggi dei fondi comuni di investimento

Ci sono molte ragioni perché gli investitori scelgono di investire in fondi comuni con tale frequenza. Analizziamo i dettagli di alcuni.

Gestione avanzata del portafoglio

Quando acquisti un fondo comune, paghi una commissione di gestione come parte del tuo rapporto spese, che viene utilizzato per assumere un gestore di portafoglio professionale che acquista e vende azioni, obbligazioni, ecc. Questo è un prezzo relativamente basso da pagare per ottenere un aiuto professionale nella gestione di un portafoglio di investimenti.

Reinvestimento dei dividendi

Poiché i dividendi e altre fonti di reddito da interessi sono dichiarati per il fondo, possono essere utilizzati per acquistare ulteriori azioni del fondo comune di investimento, aiutando così il tuo investimento a crescere.

Riduzione del rischio (sicurezza)

Il rischio di portafoglio ridotto si ottiene attraverso l'uso di diversificazione, poiché la maggior parte dei fondi comuni di investimento investirà da 50 a 200 titoli diversi, a seconda dell'obiettivo. Numerosi fondi comuni di investimento su indici azionari possiedono 1.000 o più posizioni azionarie individuali.

Convenienza e prezzi equi

I fondi comuni di investimento sono facili da acquistare e facili da capire. In genere hanno investimenti minimi bassi e vengono scambiati solo una volta al giorno al valore patrimoniale netto (NAV) di chiusura. Questo elimina la fluttuazione dei prezzi durante il giorno e vari arbitraggio opportunità che i day trader praticano.

Svantaggi dei fondi comuni di investimento

Tuttavia, ci sono anche degli svantaggi nell'essere un investitore in fondi comuni di investimento. Ecco uno sguardo più dettagliato ad alcune di queste preoccupazioni.

Indici di spesa elevati e spese di vendita

Se non stai prestando attenzione ai rapporti di spesa dei fondi comuni e spese di vendita, possono sfuggire di mano. Sii molto cauto quando investi in fondi con rapporti di spesa superiori all'1,50%, poiché sono considerati con un costo più elevato. Diffidare di 12b-1 commissioni pubblicitarie e spese di vendita in genere. Ci sono diverse buone società di fondi là fuori che non hanno costi di vendita. Le commissioni riducono i rendimenti complessivi degli investimenti.

Abusi gestionali

Se il tuo manager sta abusando della sua autorità, possono verificarsi agitazione, turnover e vetrinistica. Ciò include scambi non necessari, sostituzioni eccessive e vendita dei perdenti prima della fine del trimestre per sistemare i libri.

Inefficienza fiscale

Piaccia o no, gli investitori non hanno scelta quando si tratta di guadagni versamenti in fondi comuni di investimento. A causa del turnover, dei rimborsi, degli utili e delle perdite in titoli partecipazioni durante tutto l'anno, gli investitori ricevono in genere distribuzioni dal fondo che rappresentano un evento fiscale incontrollabile.

Scarsa esecuzione commerciale

Se effettui la negoziazione del tuo fondo comune in qualsiasi momento prima dell'orario limite per il NAV dello stesso giorno, riceverai lo stesso NAV del prezzo di chiusura per il tuo acquisto o vendita sul fondo comune. Per gli investitori che cercano tempi di esecuzione più rapidi, forse a causa di orizzonti di investimento brevi, day trading o tempi di mercato, i fondi comuni di investimento forniscono una strategia di esecuzione debole.