Definisjon av Good Faith Estimate (GFE)
Hva er et godt trosestimat (GFE)?
Et god tro -estimat (GFE) er et dokument som skisserer de estimerte kostnadene og vilkårene for a omvendt boliglån lånetilbud, slik at låntakere kan sammenligne blant forskjellige långivere og velge avtalen som passer best for deres behov.
Under Lov om eiendomsoppgjør (RESPA), var långivere pålagt å gi forbrukerne GFE -er innen tre dager etter en vanlig boliglån applikasjon. I oktober 2015 ble GFE bare gjort gjeldende for personer som søker omvendt boliglån, og skjemaer for låneanslag ble innført for andre typer boliglån.
Viktige takeaways
- Et estimat i god tro (GFE) beskriver en rettferdig vurdering av forventede gebyrer, kostnader og vilkår knyttet til et potensielt boliglån.
- GFE -er gjelder nå bare for omvendt boliglån, med lignende låneanslagsskjemaer for andre boliglån.
- Låntakere må få GFE -er innen tre virksomheter etter søknaden.
- Det er mulig å shoppe rundt og skaffe seg flere estimater før du velger et lån eller en utlåner.
- Kostnadene som er angitt på skjemaet er bare estimater og viser seg ikke alltid å være nøyaktige.
Hvordan et godt trosestimat (GFE) fungerer
En GFE gjør det mulig å sammenligne tilbud fra forskjellige långivere og meglere. Når dokumentet er mottatt, kan låntakere undersøke sammenbruddene og kontraktsvilkårene og deretter angi om de ønsker å fortsette med boliglånet fra den aktuelle finansinstitusjonen.
Skjemaet er skrevet på et klart språk for å hjelpe forbrukerne bedre å forstå vilkårene for boliglån som de søker om, og låntakere kan shoppe rundt og skaffe seg flere estimater før velge en låne eller en utlåner.
Siden oktober 2015 gjelder GFE nå bare reversert boliglån: lån som gjør at eldre 62 år og eldre kan konvertere hjemmet sitt egenkapital til engangsbeløp, faste betalinger eller kredittlinjer (LOC).
Banken eller finansinstitusjonen må gi huseier som søker omvendt boliglån en GFE innen tre virkedager etter at de mottok søknaden. Dette skjemaet inneholder en oversikt over alle kostnadene knyttet til lånet, for eksempel skatter, tittel avgifter, sluttkostnader, og administrasjonsgebyrer, samt eventuelle andre vilkår og betingelser for lånet, inkludert retningslinjer for tilbakebetaling.
Forbrukerne må passe seg skrupelløse långivere, som kan legge til sine gebyrer eller kreve for store gebyrer for administrative elementer som f.eks bankoverføringer.
De offisielle standardiserte estimatskjemaene gir informasjon om de omtrentlige kostnadene ved skatter og forsikringer og hvordan rente og betalinger kan endres i fremtiden. Låntakere kan bli belastet a kredittrapport gebyr før du mottar en GFE, men kan ikke belastes noen ekstra gebyrer for å skaffe dokumentet.
Begrensninger for et godt trosestimat (GFE)
Kostnadene som er angitt på skjemaet er bare anslag og gir bare en grov ide om hvor mye låntakere kan få forventes å bruke for å få lånet og hva som forventes av dem før og etter at lånet kommer forfaller. De faktiske kostnadene kan til slutt være høyere eller lavere når alt er ferdig.
Det er legitime årsaker til avvik mellom GFE og de faktiske sluttkostnadene. Långiveren vet kanskje ikke alle kostnadene ved å lukke tjenester levert av tredjeparter, som kan betraktes som skjulte kostnader ved å eie et hjem.
Estimater for god tro (GFE) vs. Lånestimater
Som nevnt ovenfor gjelder GFE nå bare for reversert boliglån. De ble erstattet med låneanslagsskjemaer etter oktober 2015 for alle som søker andre typer boliglån.
Lånestimater, i likhet med GFE -er, er en industristandard. De må gis boliglånssøkere innen tre virkedager etter søknadene og gi en oversikt over kostnader, vilkår og betingelser. Og akkurat som GFE, lar dokumentet låntakere sammenligne kostnader mellom långivere.
Spesielle hensyn
Låntakere som søker om hjem egenkapital kredittgrense (HELOC), et produsert boliglån som ikke er sikret av eiendom, eller et lån gjennom visse typer boligkjøperhjelpsprogrammer er ikke gitt med GFEer eller lånestimater. I stedet mottar de avsløringer om sannhet i utlån.